هذا ليس نصيحة استثمارية. المعلومات المقدمة لأغراض تعليمية وإعلامية فقط ولا تشكل توصية بشراء أو بيع أي منتج مالي.
يُعدّ CHAPS (نظام المدفوعات الآلي لغرفة المقاصة) نظام مدفوعات عالي القيمة في المملكة المتحدة يتم في نفس اليوم. يُستخدم النظام للمعاملات التي تحتاج إلى التسوية في اليوم نفسه (عادةً مشتريات العقارات، والمدفوعات الكبيرة للفواتير، والتحويلات عالية القيمة بين المؤسسات المالية). تقبل العديد من Broker التي تعمل في المملكة المتحدة CHAPS كطريقة تمويل، وتكون التسوية فورية (تصل الأموال إلى حساب Broker في نفس اليوم).
تتمثل حالة الاستخدام لـ CHAPS في التداول بالأسهم في حساب كبير حيث يريد المتداول وصول الأموال لتكون متاحة للتداول في نفس اليوم. أما البديل (تحويل بنكي عادي، BACS) فيستغرق 1-3 أيام عمل. يستخدم المتداول الذي يهمه عامل الوقت CHAPS؛ بينما يستخدم المتداول الذي يهمه عامل التكلفة تحويلًا عاديًا أو بطاقة خصم.
كيف تعمل CHAPS
يقوم المتداول بإرسال دفعة من حسابه البنكي إلى حساب البنك الخاص بالـ Broker، باستخدام نظام CHAPS. يجب على المتداول تزويد Broker برمز الفرز (sort code) ورقم الحساب والمرجع (رقم الحساب أو اسم المتداول). تتم معالجة الدفعة في اليوم نفسه إذا تم بدءها قبل وقت الإغلاق الخاص بـ CHAPS (عادةً من 3 إلى 4 مساءً بتوقيت المملكة المتحدة، اعتمادًا على بنك المُرسِل).
تتوفر الأموال في حساب الـ Broker في اليوم نفسه، ويقوم الـ Broker بإضافة الرصيد إلى حساب التداول في اليوم نفسه. قد يقبل الـ Broker أيضًا مدفوعات CHAPS من بنوك غير تابعة للمملكة المتحدة عبر رابط SWIFT-CHAPS، وتستغرق عملية التسوية من 1 إلى 2 يوم عمل للتحويل الدولي.
تكلفة CHAPS
تُحدَّد تكلفة دفعة CHAPS من قِبل بنك المُرسِل، وغالبًا ما تكون بين 10£ و30£ لكل دفعة. بعض البنوك تُقدّم دفعات CHAPS مجانية لحاملي الحسابات المميزة، وبعض الوسطاء يعوّضون رسوم CHAPS عن الإيداعات الكبيرة. قد يفرض الوسيط أيضًا رسومًا مقابل استلام دفعات CHAPS، وغالبًا ما تكون بين 5£ و15£، وينبغي على المتداول مراجعة جدول رسوم التمويل لدى الوسيط قبل إجراء دفعة.
تكون التكلفة مؤثرة عند الإيداع الصغير (إيداع 1,000£ مع رسوم CHAPS قدرها 25£ يعني تكلفة دخول بنسبة 2.5%)، وتكون مقبولة عند الإيداع الكبير. يجب على المتداول مقارنة رسوم CHAPS بتكلفة الفرصة المترتبة على بقاء الأموال قيد النقل لمدة 1-3 أيام في التحويل العادي، واتخاذ القرار بناءً على حجم الحساب ومدى استعجال التداول.
طرق التمويل البديلة
أكثر الخيارات البديلة شيوعًا هو التحويل البنكي العادي (BACS في المملكة المتحدة، SEPA في الاتحاد الأوروبي، ACH في الولايات المتحدة). التحويل مجاني (أو بتكلفة منخفضة، €0.01-€1) ويستغرق 1-3 أيام عمل. يُعدّ التحويل الخيار الصحيح للإيداع غير العاجل وللمتداول الذي يريد تجنّب رسوم CHAPS.
الخيار الثاني هو الدفع ببطاقة خصم أو بطاقة ائتمان. تكون عملية الدفع بالبطاقة فورية، وقد يفرض الوسيط رسومًا (1-3% من مبلغ الإيداع). تكون الرسوم أعلى من CHAPS عند الإيداع الكبير وأقل من CHAPS عند الإيداع الصغير. تُعد بطاقة الخصم الخيار الصحيح للإيداع الصغير (€100-€2,000).
الخيار الثالث هو المحفظة الرقمية (PayPal, Skrill, Neteller). تكون عملية الدفع بالمحفظة فورية، وقد يفرض الوسيط رسومًا (1-3% من مبلغ الإيداع). تُعد المحفظة الخيار الصحيح للمتداول الذي يستخدم المحفظة بالفعل لأغراض أخرى ولا يحتاج إلى الحماية التنظيمية التي يوفرها التحويل البنكي.
ما الذي يجب التحقق منه قبل استخدام CHAPS
يجب على المتداول التحقق من طرق التمويل المقبولة لدى Broker، ورسوم CHAPS لدى Broker، ورمز الفرز (sort code) ورقم الحساب، والمرجع الخاص بالدفع. كما ينبغي على المتداول التحقق من رسوم CHAPS لدى بنك المُرسِل، ووقت الإغلاق (cut-off) الخاص بالتسوية في نفس اليوم.
يجب على المتداول أيضًا التحقق من سياسة السحب لدى Broker. فبعض Broker يقيّدون السحب إلى طريقة التمويل الأصلية فقط (يجب إرجاع الأموال إلى حساب CHAPS الذي جاءت منه)، بينما يسمح بعض Broker بالسحب إلى أي حساب بنكي. وتؤثر هذه القيود إذا كان المتداول يخطط لاستخدام CHAPS للإيداع الأولي واستخدام طريقة مختلفة للسحب.
أسئلة شائعة حول تمويل CHAPS
هل يتوفر CHAPS للتحويلات الدولية؟ CHAPS هو نظام محلي داخل المملكة المتحدة. بالنسبة للتحويلات الدولية، يمكن للمتداول استخدام رابط SWIFT أو SWIFT-CHAPS. تستغرق عملية التحويل الدولي من 1 إلى 3 أيام عمل، وتبلغ الرسوم £15-£40 حسب البنك المُرسِل.
هل يمكنني سحب الأموال عبر CHAPS؟ تسمح معظم شركات الوساطة بالسحب عبر CHAPS، لكن قد تفرض الشركة رسومًا على عملية السحب (عادةً £10-£25). ينبغي على المتداول مراجعة سياسة السحب لدى شركة الوساطة قبل افتراض أن نفس الطريقة متاحة في الاتجاهين.
ماذا يحدث إذا فشل دفع CHAPS؟ إذا تم رفض الدفع من قبل شركة الوساطة (رمز الفرع غير صحيح، رقم الحساب غير صحيح، مرجع غير صحيح)، تُعاد الأموال إلى حساب المُرسِل خلال 1-3 أيام عمل. قد يفرض بنك المُرسِل رسومًا على عملية الدفع الفاشلة.
موارد ذات صلة
من أين تبدأ
إذا كنت تقيم CHAPS كطريقة لتمويل حساب تداول الأسهم الخاص بك، فإن أكثر خطوة أولى فائدة هي التحقق من طرق الدفع المقبولة لدى Broker، ورسوم CHAPS لدى Broker وعند البنك الخاص بك، ووقت الإغلاق الخاص بالتسوية في نفس اليوم. يوضح دليلنا مقارنة Brokers طرق الإيداع والسحب لدى كل Broker، والتي تمنحك معًا صورة واضحة عن خيارات التمويل قبل أن تقوم بإعداد الحساب.