Гэта не з’яўляецца інвестыцыйнай парадай. Пададзеная інфармацыя прызначана толькі для адукацыйных і інфармацыйных мэтаў і не ўяўляе сабой рэкамендацыю на куплю або продаж любых фінансавых прадуктаў.
Брокерская індустрыя знаходзіцца ў сярэдзіне структурнага пераўтварэння, а гэты зрух абумоўлены тэхналогіямі, рэгуляваннем і змяненнем чаканняў кліентаў. Брокер поўнага сэрвісу больш не з’яўляецца дамінуючай мадэллю, дысконтны брокер стаў новай нормай, а роба-адвайзер — гэта сегмент, які хутка расце. Трэйдар, які разумее тэндэнцыі, можа падрыхтавацца да будучыні, а трэйдар, які ведае кірунак развіцця індустрыі, можа выбраць брокера, што захавае канкурэнтаздольнасць.
Зрух да лічбавых і мабільных рашэнняў
Першы трэнд — зрух да лічбавых і мабільных рашэнняў. Трэйдар, які раней тэлефанаваў брокеру, каб размясціць здзелку, цяпер можа размясціць яе з тэлефона за лічаныя секунды, а трэйдар, які раней чакаў папяровую выпіску, цяпер можа правяраць партфель у рэальным часе. Зрух абумоўлены смартфонам, а паскарэнне адбываецца дзякуючы пандэміі.
Мабільны трэйдзінг стаў асноўным каналам для многіх трэйдараў, а мабільная платформа — самай важнай часткай прапановы брокера. Брокер з моцнай мабільнай платформай можа прыцягнуць наступнае пакаленне трэйдараў, а брокер са слабой мабільнай платформай страціць долю рынку. Трэйдар, які ацэньвае брокера, павінен пратэставаць мабільнае прыкладанне, і трэйдар павінен шукаць брокера з моцным мабільным досведам.
Рост гандлю без камісій
Другі трэнд — рост гандлю без камісій. Некалькі буйных брокераў у ЗША, Еўропе і Азіі скасавалі камісію за здзелкі з акцыямі і ETF, а брокеры атрымліваюць даход ад спрэда, аплаты за паток заявак і маржынальнага крэдытавання. Мадэль без камісій аказала ціск на традыцыйных брокераў, і тым давялося знізіць камісію, каб заставацца канкурэнтаздольнымі.
Трэйдар, які атрымлівае выгаду ад мадэлі без камісій, усё ж павінен параўноўваць агульны кошт, а таксама звярнуць увагу на спрэда, плату за платформу, плату за бяздзейнасць і камісію за канвертацыю валюты. Агульны кошт у брокера без камісій можа быць вышэйшы за агульны кошт у брокера з нізкімі камісіямі, і трэйдар не павінен меркаваць, што нуль заўсёды азначае самы танны варыянт.
Рост роба-кансультантаў
Трэцяя тэндэнцыя — рост роба-кансультантаў. Роба-кансультант стаў значным сегментам індустрыі брокерскіх паслуг, і чакаецца, што роба-кансультант будзе расці тэмпамі з двухзначным лікам на працягу наступнага дзесяцігоддзя. Роба-кансультант карыстаецца папулярнасцю ў маладых інвестараў, а таксама ў інвестараў, якія хочуць падыход «без удзелу ўручную».
Роба-кансультант аказаў ціск на традыцыйных кансультантаў, і традыцыйныя кансультанты былі вымушаныя зніжаць камісіі. Кансультант, які спаганяе 1 працэнт ад актываў пад кіраваннем, больш не з’яўляецца канкурэнтаздольным у параўнанні з роба-кансультантам, які спаганяе 0,25 працэнта. Трэйдар, які выкарыстоўвае кансультанта, павінен параўнаць каштоўнасць, і трэйдар павінен разглядаць роба-кансультанта як альтэрнатыву.
Роля ШІ і машыннага навучання
Чацвёртая тэндэнцыя — роля ШІ і машыннага навучання. Broker выкарыстоўвае ШІ для выяўлення махлярства, для прадастаўлення кліенцкай падтрымкі, для рэкамендацыі здзелак і для аптымізацыі партфеля. ШІ становіцца ключавой часткай прапановы Broker, і чакаецца, што ў будучыні ШІ будзе адыгрываць яшчэ большую ролю.
Трэйдар, які выкарыстоўвае інструменты з падтрымкай ШІ, можа зэканоміць час, а трэйдар, які выкарыстоўвае інструменты з падтрымкай ШІ, можа прымаць лепшыя рашэнні. Трэйдар павінен шукаць Broker, які выкарыстоўвае ШІ адказна, і трэйдар павінен шукаць Broker, які тлумачыць рэкамендацыі ШІ.
Уплыў рэгулявання
Пятая тэндэнцыя — уплыў рэгулявання. Рэгулятар узмацняе кантроль над брокерскай індустрыяй, а таксама ўводзіць новыя правілы адносна крэдытнага пляча, раскрыцця інфармацыі, справаздачнасці і кібербяспекі. Рэгуляванне прызначана для абароны трэйдара, і яно павышае выдаткі на выкананне патрабаванняў.
Трэйдар, які працуе з рэгуляваным Broker, мае больш высокі ўзровень абароны, а трэйдар, які працуе з рэгуляваным Broker, можа спадзявацца на рэгулятара ў выпадку спрэчкі. Трэйдар павінен выбраць Broker, які мае рэгуляванне ў юрысдыкцыі ўзроўню 1, і трэйдар павінен праверыць ліцэнзію Broker.
Рост дробавых акцый
Шостая тэндэнцыя — рост дробавых акцый. Некалькі брокераў цяпер дазваляюць трэйдару купляць долю акцыі, а дробавая акцыя дазваляе трэйдару інвеставаць у дарагія акцыі з невялікім дэпазітам. Дробавыя акцыі папулярныя сярод пачаткоўцаў, а таксама сярод трэйдараў, якія выкарыстоўваюць dollar-cost averaging.
Трэйдар, які выкарыстоўвае дробавыя акцыі, можа сфармаваць дыверсіфікаваны партфель з невялікім рахункам, і трэйдар можа інвеставаць у акцыі, якія інакш былі б недаступныя. Трэйдару варта шукаць брокера, які прапануе дробавыя акцыі, і трэйдару трэба параўнаць камісіі па дробавых акцыях.
Агульныя пытанні пра будучыню брокерства
Ці знікнуць брокеры поўнага сэрвісу? Не, брокер поўнага сэрвісу не знікне, але брокер поўнага сэрвісу стане нішавым сэрвісам для інвестараў з высокім чыстым капіталам. Брокер поўнага сэрвісу працягне прапаноўваць персаналізаваныя парады, і брокер поўнага сэрвісу працягне спаганяць прэмію.
Ці сыдзе камісія да нуля? Камісія ўжо цяпер роўная нулю ў некалькіх брокераў, і ў будучыні чакаецца, што камісія будзе роўная нулю ў большасці брокераў. Брокер будзе атрымліваць даход з іншых крыніц, і трэйдар павінен параўнаць агульны кошт.
Ці заменіць роба-адвайзер чалавечага кансультанта? Не, роба-адвайзер не заменіць чалавечага кансультанта, але роба-адвайзер стане прадусталяваным варыянтам для многіх інвестараў. Чалавечы кансультант працягне адыгрываць ролю ў складаных сітуацыях, і чалавечы кансультант працягне спаганяць прэмію.
Спадарожныя рэсурсы
З чаго пачаць
Калі вы ацэньваеце будучыню брокерскага абслугоўвання, найбольш карысны першы крок — вызначыць тэндэнцыі, якія найбольш адпавядаюць вашаму стылю гандлю, і выбраць брокера, які добра падрыхтаваны да будучыні. Наш broker comparison пералічвае брокераў і тэндэнцыі, за якімі яны сочаць, што разам паказвае, што прапануе брокер, перш чым вы адкрыеце рахунак.