Гэта не з’яўляецца інвестыцыйнай парадай. Пададзеная інфармацыя прызначана толькі для адукацыйных і інфармацыйных мэтаў і не ўяўляе сабой рэкамендацыю на куплю або продаж любых фінансавых прадуктаў.
Брокерская кампанія — гэта не банк, і абароны на брокерскім рахунку не такія ж, як абароны на банкаўскім дэпазіце. FDIC пакрывае банкаўскія дэпазіты ў ЗША да $250,000 на аднаго дэпазітара, на кожны застрахаваны банк. SIPC пакрывае брокерскія рахункі ў ЗША да $500,000 на аднаго кліента, з лімітам $250,000 на наяўныя грошы. Трэйдар, які мае брокерскі рахунак, павінен разумець розніцу, і трэйдар павінен ведаць, што рабіць, калі брокерская кампанія пацерпіць крах.
Што пакрывае SIPC
SIPC — гэта амерыканская некамерцыйная карпарацыя, якая абараняе кліенцкія рахункі ў брокерскіх кампаніях — удзельніцах SIPC. SIPC пакрывае да $500,000 на аднаго кліента, з лімітам $250,000 на наяўныя грошы. Пакрыццё распаўсюджваецца на страту наяўных грошай і каштоўных папер, якія знаходзяцца ва брокерскай кампаніі — удзельніцы SIPC, і ўключаецца, калі брокерская кампанія банкрутуе і актывы кліента адсутнічаюць у запісах брокера.
SIPC не пакрывае страты, звязаныя са зніжэннем рынкавой вартасці каштоўных папер. Калі на рахунку трейдара ёсць $100,000 акцый, якія падаюць да $50,000, SIPC не пакрывае страту ў $50,000. SIPC пакрывае толькі страту саміх актываў, а не страту ў іх кошце.
SIPC не пакрывае ўсе брокерскія кампаніі. SIPC пакрывае брокерскія кампаніі, якія з’яўляюцца ўдзельніцамі, і большасць брокерскіх кампаній, зарэгістраваных у ЗША, з’яўляюцца ўдзельніцамі. Брокерская кампанія, якая не з’яўляецца ўдзельніцай SIPC, не пакрываецца, і трейдар павінен праверыць статус удзелу перад папаўненнем рахунку. Інфармацыя пра ўдзел звычайна раскрываецца на сайце брокера, і трейдар можа пацвердзіць удзел на сайце SIPC.
Што SIPC не робіць
SIPC не страхуе кошт каштоўных папер. SIPC абараняе гандляра ад страты саміх каштоўных папер, а не ад страты ў кошце каштоўных папер. Гэтае адрозненне важнае: гандляр, які мае пазіцыю на $100,000 у акцыях, кошт якіх падае да $50,000, страціў $50,000, і SIPC не пакрывае гэтую страту. Гандляр, які мае пазіцыю на $100,000 у акцыях, і брокерская кампанія банкрутуе, не вярнуўшы пазіцыю, страціў $100,000 каштоўных папер, і SIPC пакрывае $100,000 (у межах ліміту).
SIPC не пакрывае ўсе класы актываў. SIPC пакрывае акцыі, аблігацыі, інвестыцыйныя фонды (mutual funds) і іншыя зарэгістраваныя каштоўныя паперы. SIPC не пакрывае ф’ючэрсы, FX, CFDs або іншыя вытворныя прадукты, якія не з’яўляюцца зарэгістраванымі каштоўнымі паперамі. Гандляр, які мае ф’ючэрсную пазіцыю ў брокерскай кампаніі, што пацярпела крах, падвяргаецца рызыцы страты па гэтай пазіцыі, і SIPC не пакрывае страту.
Што рабіць, калі брокерская кампанія банкрутуе
Першы крок — звязацца з трастам (trustee), прызначаным SIPC. Траст адказвае за рэалізацыю актываў брокерскай кампаніі і вяртанне кліенцкіх актываў кліентам. Траст будзе непасрэдна звязвацца з кліентамі і прадаставіць інструкцыі для падачы заявы.
Другі крок — сабраць дакументацыю. Трэйдар павінен мець копіі выпісак па рахунку, пацвярджэнняў здзелак і справаздач па пазіцыях. Дакументацыя з’яўляецца асновай для заявы, і трэйдар павінен падтрымліваць яе ў актуальным стане.
Трэці крок — падаць заяву трасту. Заява — гэта форма, якая просіць указаць імя кліента, нумар рахунку, актывы, якія знаходзяцца на рахунку, і кошт гэтых актываў. Траст разглядае заяву і альбо прымае яе, альбо адхіляе. Прынятая заява аплачваецца з фонду SIPC, у межах ліміту пакрыцця.
Чацвёрты крок — адкрыць новы рахунак у іншай брокерскай кампаніі. Трэйдар, які чакае выплаты ад SIPC, усё яшчэ можа гандляваць, а новы рахунак будзе асновай для гандлёвай дзейнасці. Новы рахунак павінен быць у брокерскай кампаніі — члена SIPC, а новы рахунак павінен быць папоўнены наяўнымі, якія не ўваходзяць у актывы пацярпелай (банкрутаваўшай) брокерскай кампаніі.
Еўрапейскія і брытанскія аналагі
Схема кампенсацыі інвестарам у ЕС абараняе да €20,000 на аднаго заяўніка. Схема працуе праз нацыянальнага рэгулятара ў кожнай краіне ЕС, а пакрыццё ўключаецца, калі брокерская кампанія банкрутуе і актывы кліента адсутнічаюць. Пакрыццё ніжэйшае за пакрыццё SIPC, і трэйдар, які мае вялікі рахунак, павінен ведаць пра ліміт.
Схема кампенсацыі ў сферы фінансавых паслуг (FSCS) у Вялікабрытаніі абараняе да £85,000 на аднаго заяўніка. Схема працуе праз FSCS, а пакрыццё ўключаецца, калі брокерская кампанія, якая рэгулюецца ў Вялікабрытаніі, банкрутуе. Пакрыццё падобнае да схемы ЕС, і трэйдар павінен ведаць пра ліміт.
Трэйдар, які мае брокерскі рахунак у юрысдыкцыі, не аднесенай да tier-one, падвяргаецца ніжэйшаму ўзроўню абароны або можа не мець абароны наогул. Offshore-брокеры не падпадаюць пад SIPC, схему ЕС або FSCS, а шлях вяртання сродкаў у выпадку збою больш працяглы і менш прадказальны.
Як кіраваць рызыкай
Чэсны адказ — трымаць меншы баланс у любой адной брокерскай кампаніі, чым ліміт у межах схемы кампенсацыі. Трэйдар, які мае €30,000 на адной EU-брокерскай кампаніі, падвяргаецца ліміту €20,000, а лішнія €10,000 знаходзяцца пад рызыкай. Трэйдар, які мае €20,000 на кожнай з дзвюх EU-брокерскіх кампаній, мае €40,000 агульных актываў, з якіх €20,000 абаронены на кожнай, і рызыка зніжаецца.
Другі адказ — выкарыстоўваць юрысдыкцыю першага ўзроўню. Брокерская кампанія, якая рэгулюецца FCA, BaFin або ASIC, падпадае пад схему кампенсацыі ў сваёй юрысдыкцыі, і абарона сапраўдная. Брокерская кампанія, якая рэгулюецца толькі невялікім замежным органам, не падпадае пад значную схему кампенсацыі, і абарона не з’яўляецца рэальнай.
Спадарожныя рэсурсы
З чаго пачаць
Калі вы выбіраеце брокера, найбольш карыснае практыкаванне — праверыць рэгулятара, схему кампенсацыі і ліміт пакрыцця. Наш брокерскі параўнальнік паказвае рэгулятара і пакрыццё ў кожнага брокера, што разам дазваляе зразумець, якую абарону вы атрымаеце яшчэ да таго, як папоўніце рахунак.