Това не представлява инвестиционен съвет. Предоставената информация е само за образователни и информационни цели и не представлява препоръка за покупка или продажба на който и да е финансов продукт.
Платформите за дневна търговия са наборът от инструменти, които дневният трейдър използва, за да изпълнява сделки, да анализира пазара и да управлява риска. Платформата е пилотската кабина на дневния трейдър и качеството ѝ определя ефективността и качеството на изпълнение на неговата дейност. Добрата платформа за дневна търговия е бърза, надеждна и добре оборудвана; лошата платформа е бавна, ненадеждна или липсват инструментите, от които дневният трейдър се нуждае.
Разликата между платформа за дневна търговия и стандартна брокерска платформа е нивото на усъвършенстваност. Платформата за дневна търговия предлага директен пазарен достъп (DMA), усъвършенствано графично представяне с множество времеви рамки, данни Level 2 (дълбочина на поръчките), горещи клавиши за търговия с едно кликване и персонализируем интерфейс. Стандартната брокерска платформа предлага базово графично представяне, забавени данни и по-бавно изпълнение чрез вътрешно обработване (internalisation) от страна на брокера.
Основните инструменти
Интерфейсът за изпълнение е най-важният инструмент. Дневният трейдър трябва да въвежда и излиза от позиции за секунди, а платформата трябва да предоставя бърз и надежден интерфейс за въвеждане на поръчки. Интерфейсът трябва да поддържа hotkeys (едноклавишни преки пътища за buy, sell, buy-to-cover, sell-short и видовете поръчки) и да позволява на трейдъра да задава размера на поръчката, вида на поръчката и лимитната цена с едно кликване.
Интерфейсът за графики е вторият по важност инструмент. Дневният трейдър трябва да вижда ценовото движение на множество времеви рамки (1-минутна, 5-минутна, 15-минутна, 1-часова), с индикаторите, които използва (moving averages, RSI, MACD, volume profile, VWAP). Графиките трябва да са бързи и точни, без забавяне между пазарните данни и графиката.
Данните Level 2 (дълбочина на книгата с поръчки) са третият по важност инструмент. Данните Level 2 показват buy и sell поръчките на борсата на всяко ценово ниво, а дневният трейдър използва данните, за да идентифицира нивата на подкрепа и съпротива, order flow и пазарната манипулация. Данните Level 2 са от съществено значение за дневен трейдър, който търгува с обем или който търгува в кратък времеви хоризонт.
Видовете платформи
Професионалните платформи са тези, предназначени за институционални и високoактивни търговци на дребно. Примерите са DAS Trader, Sterling Trader Pro и Lightspeed. Платформите предлагат директен достъп до пазара, данни Level 2, горещи клавиши (hotkeys) и персонализируем интерфейс. Платформите са скъпи ($100-$500 на месец) и изискват минимален депозит ($10,000-$25,000).
Полупрофесионалните платформи са тези, предназначени за активни търговци на дребно. Примерите са TradeStation, NinjaTrader и thinkorswim на TD Ameritrade. Платформите предлагат усъвършенствано графично представяне, горещи клавиши и част от данните Level 2, и се предлагат на по-ниска цена (безплатно при минимален депозит или $50-$100 на месец). Платформите са добър избор за day trader, който все още не търгува на професионално ниво.
Платформите за дребни потребители са тези, предназначени за случайни търговци. Примерите са мобилните приложения и уеб интерфейсите на discount Broker-и. Платформите предлагат базово графично представяне, забавени данни и по-бавна обработка, и са безплатни без минимален депозит. Платформите за дребни потребители не са подходящи за day trading на бързи пазари.
Пакетите с пазарни данни
Дневният трейдър се нуждае от реалновременни пазарни данни от борсите. Данните включват Level 1 данни (bid, ask, last, volume и VWAP) и Level 2 данни (дълбочина на поръчките). Данните се предоставят от борсите, а брокерът предава данните на трейдъра.
Пакетите с пазарни данни струват $50-$200 на месец за дребен (retail) трейдър (данни за US акции от NYSE и Nasdaq са $10-$50 на месец; Level 2 данни са $10-$50 на месец; опционни данни са $10-$50 на месец; фючърсни данни са $10-$50 на месец). Разходът е сериозна пречка за рентабилността на дневния трейдър и трябва да бъде включен в бюджета на дневния трейдър.
Качеството на изпълнение
Качеството на изпълнение е функция от скоростта на платформата и маршрутизирането на Broker-а. Платформа с директен пазарен достъп (DMA) насочва поръчката директно към борсата или към market maker, и изпълнението е бързо и прозрачно. Платформа без DMA насочва поръчката през вътрешния internaliser на Broker-а и изпълнението е по-бавно и по-малко прозрачно.
Дневният трейдър трябва да сравнява качеството на изпълнение между платформите, като разглежда процента на запълване (fill rate), плъзгането (slippage) и процента на отхвърлените поръчки (order rejection rate). Платформата с най-висок fill rate и най-ниско slippage е тази, която предоставя най-доброто качество на изпълнение.
Често задавани въпроси за платформите за дейтрейдинг
Мога ли да правя дейтрейдинг от мобилно приложение? Повечето мобилни приложения не са предназначени за дейтрейдинг на бързи пазари. Мобилният интерфейс има по-ниска латентност, по-малко възможности за графики и по-бавно въвеждане на поръчки. Платформата за настолен компютър е стандартът за дейтрейдинг.
Достатъчна ли е безплатна платформа? Безплатната платформа (стандартният уеб интерфейс на брокера) обикновено не е достатъчна за дейтрейдинг на бързи пазари. Безплатната платформа има забавени данни, по-бавно изпълнение и ограничени типове поръчки. Платената платформа с директен пазарен достъп е стандартът.
Каква е цената на платформа за дейтрейдинг за начинаещ? Цената е $50-$500 на месец за платформата и пакетите с данни, плюс комисионната на брокера за сделките. Общата месечна цена за базова настройка за дейтрейдинг е $100-$200 на месец.
Свързани ресурси
От къде да започнете
Ако оценявате платформи за day trading, най-полезната първа стъпка е да сравните интерфейса за изпълнение, графиките, данните Level 2, пакетите с пазарни данни и качеството на изпълнение. Нашето сравнение на Broker-и изброява платформите за day trading в основните юрисдикции и наличните функции, които заедно ви показват как изглежда платформата, преди да се ангажирате с месечните разходи за данни.