Това не представлява инвестиционен съвет. Предоставената информация е само за образователни и информационни цели и не представлява препоръка за покупка или продажба на който и да е финансов продукт.
Fidelity и Vanguard са двете имена, които доминират разговора за дългосрочно, нискобюджетно инвестиране. Fidelity предлага по-пълнофункционална брокерска платформа, по-силни изследвания и индексни фондове с нулева такса (expense ratio). Vanguard предлага уникална структура, собственост на клиентите, най-голямата в индустрията селекция от нискотарифни индексни фондове и ETF, и 50-годишен опит в консервативното управление. И двете са отлични избори за дългосрочни инвеститори; разликите са в платформеното преживяване, подбора на фондове и философията за собственост.
Такси и разходи
| Разход | Fidelity | Vanguard |
|---|---|---|
| Търговия с акции/ETF | $0 | $0 |
| Опции (на договор) | $0.65 | $0.65 |
| Лихвен процент по маржин (50K$) | ~7.75% | ~9.5% |
| Минимална ER за вътрешен индекс фонд | 0.00% (Fidelity Zero funds) | 0.03% (Vanguard Total Market) |
| Такса за транзакция с взаимни фондове | $0 за Fidelity funds, 3,400+ NTF | $0 за Vanguard funds |
| Прехвърляне ACAT (изходящо) | $0 | $0 |
| Минимум по сметка | $0 | $0 |
| Хартиени извлечения | Безплатно (електронни) | $25/година (ако балансът е <$10K) |
Победител: Fidelity — фондове с нулево съотношение на разходите (expense ratio), по-ниски лихвени проценти по маржин и без такси по сметката. Vanguard начислява годишна такса от $25 за сметки под $10,000, които получават хартиени извлечения, въпреки че това е избегаемо.
Избор на фондове
Фондове на Fidelity: Вътрешната продуктова линия на Fidelity включва четири индексни фонда без разходи (FZROX, FZILX, FNILX, FZIPX) и широка селекция от нискотарифни активно управлявани фондове. Платформата на Fidelity също така дава достъп до хиляди фондове на трети страни, много от които без такса за транзакция.
Фондове на Vanguard: Линията от фондове на Vanguard е еталонът в индустрията за нискотарифно индексно инвестиране. Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) и Vanguard S&P 500 ETF (VOO) са сред най-големите и най-широко държани фондове в света. Структурата на собствеността на Vanguard — фондовете притежават компанията, а инвеститорите във фондовете притежават самите фондове — означава, че печалбите се връщат на инвеститорите чрез по-ниски разходни коефициенти.
Победител: Почти равенство. Fidelity предлага най-нискотарифните фондове (без разходи). Vanguard предлага най-широката селекция от нискотарифни индексни фондове и уникална структура на собственост, която съответства на дългосрочните инвеститори.
Изследвания и образование
Fidelity: Обширни изследвания от множество доставчици (Morningstar, Argus, Zacks и други), детайлни скрийнъри за акции и ETF, учебен център със статии и видеа и инструменти за планиране на пенсиониране. Изследванията, налични в платформата на Fidelity, са сред най-пълните от всички брокери.
Vanguard: Изследванията са функционални, но по-ограничени от тези на Fidelity. Vanguard набляга на дългосрочното, диверсифицирано изграждане на портфейл, вместо на анализа на отделни ценни книжа. Образователното съдържание е насочено към дисциплинирани принципи за нискотарифно инвестиране.
Победител: Fidelity — по-изчерпателни инструменти за изследване и скрининг.
Платформено изживяване
Fidelity: Уеб платформата е функционална и всеобхватна. Active Trader Pro, настолната платформа, предлага стрийминг данни и проучвания, но е по-малко напреднала от thinkorswim или TWS. Мобилното приложение е силно, с опростена версия (Fidelity Spire), налична за начинаещи.
Vanguard: Платформата е функционална, но остаряла. Навигацията е по-малко интуитивна от тази при конкурентите. Мобилното приложение е подобрено, но все още изостава спрямо Fidelity, Schwab и конкурентите, базирани на приложения. Платформата на Vanguard е достатъчна за периодични покупки на ETF и преглед на портфолиото, но не е предназначена за активно търгуване.
Победител: Fidelity — по-модерна, богата на функции платформа.
Безопасност
И двата брокера са сред най-сигурните финансови институции. Fidelity има $1B+ обща допълнителна застраховка SIPC. Уникалната структура на Vanguard, собственост на клиенти, премахва натиска от акционерите към поемане на риск.
| Фактор за безопасност | Fidelity | Vanguard |
|---|---|---|
| SEC/FINRA | Да | Да |
| SIPC + допълнително | $500K + $1B+ общо | $500K + $250M общо |
| Собственост | Частна (семейство Johnson, служители) | Собственост на клиенти (взаимни фондове) |
| Години | 78 | 50 |
| Гаранция за сигурност | 100% неоторизирана дейност | Няма официална гаранция |
| Заемане на ценни книжа | По избор (opt-in) | Не (за дребни инвеститори) |
Победител: Почти равенство. И двата са изключително сигурни, с различни подходи към защитата.
Кой Broker пасва на вашия профил
Изберете Fidelity, ако:
- Искате индексни фондове с нулева такса за разходи
- Цените силни изследвания, филтри и обучение
- Искате модерна, пълнофункционална платформа
- Използвате маржин (по-ниски лихви)
- Искате парични средства с FDIC застраховка чрез sweep до $5M
Изберете Vanguard, ако:
- Цените структурата, собственост на клиентите (без външни акционери)
- Предпочитате екосистемата от фондове на Vanguard
- Вие сте инвеститор „купувай и задържай“, който рядко влизa в профила си
- Искате Broker, който не заема търговски ценни книжа на дребни инвеститори
Обобщение
За повечето инвеститори Fidelity предлага по-пълна пакетна услуга: по-ниски разходи при фондове и маржин, по-силни изследвания и модерна платформа. Структурата, собственост на клиенти, и екосистемата от фондове на Vanguard остават убедителни за инвеститори, които конкретно ценят тези характеристики. И двата брокера ще обслужват добре дългосрочен инвеститор, който купува и държи.
Инвестирането включва риск. Това сравнение съдържа партньорски линкове. Прочетете нашия пълен Fidelity review и Vanguard review.