Това не представлява инвестиционен съвет. Предоставената информация е само за образователни и информационни цели и не представлява препоръка за покупка или продажба на който и да е финансов продукт.
Interactive Brokers и Charles Schwab са два от най-уважаваните брокери, но обслужват различни типове инвеститори. IBKR е създадена за професионални и активни търговци, които се нуждаят от най-ниски лихвени проценти по маржин, най-широк достъп до глобалните пазари и инструменти от институционален клас. Schwab е създадена за по-широка аудитория, като съчетава силна технологична платформа (thinkorswim), интеграция с банкиране и достъпно преживяване. Правилният избор зависи от това какво търгувате и как го търгувате.
Такси и комисиони
| Разход | Interactive Brokers | Charles Schwab |
|---|---|---|
| Търговия с акции/ETF | $0 (IBKR Lite) / $0.005/акция (IBKR Pro) | $0 |
| Опции (на договор) | $0.65 | $0.65 |
| Лихвен процент по маржин ($50K) | ~5.8% | ~8.45% |
| Взаимни фондове | 19,000+ (някои с такси) | 4,000+ OneSource (NTF) |
| Фючърси | $0.25-$0.85/договор | $2.25/договор |
| Обмен на валута | ~0.002% надбавка | ~0.5% надбавка |
| Прехвърляне ACAT (изходящо) | $0 | $50 |
| Минимум по сметка | $0 | $0 |
Победител: Interactive Brokers — по-ниски лихвени проценти по маржин, по-тесни FX спредове и липса на такси по сметката надделяват над силния подбор на взаимни фондове на Schwab за повечето активни търговци. За инвеститори в ETF за „buy-and-hold“, които никога не използват маржин, разликата е пренебрежима.
Платформи за търговия
Interactive Brokers (TWS): Trader Workstation е една от най-мощните платформи за търговия на дребно. Функциите включват алгоритмична търговия, API достъп (Python, Java, C++), интелигентно маршрутизиране на поръчки през глобални борси, инструменти за опции с множество крака и обширни възможности за персонализация. Кривата на обучение е стръмна — на търговците, които са нови за професионални платформи, ще им е нужно време, за да станат достатъчно уверени.
Charles Schwab (thinkorswim): thinkorswim, придобит с TD Ameritrade, е широко смятан за най-възможната платформа за активни търговци на дребно. Разширено графично представяне (400+ изследвания), анализ на опции с вероятностно моделиране, мощно сканиране, симулативна търговия (paper trading) с реални данни и thinkScript за персонализирани индикатори. За повечето търговци е по-достъпна от TWS, макар и все пак с реална крива на обучение.
Победител: Charles Schwab — за повечето търговци на дребно комбинацията от възможности и достъпност на thinkorswim е по-силният избор. TWS е по-мощна на професионално ниво, но кривата на обучение е истинска пречка.
Асортимент на продуктите
| Продукт | Interactive Brokers | Charles Schwab |
|---|---|---|
| Акции/ETF в САЩ | Да | Да |
| Опции | Да | Да |
| Взаимни фондове | 19,000+ | 12,000+ |
| Фючърси | Да | Да |
| Форекс | Да | Не |
| Облигации | Да | Да |
| Крипто | Ограничено (ETF, фючърси) | Ограничено (ETF, фючърси) |
| Международни акции | 150+ пазара в 33 държави | Ограничено (избрани ADR) |
| Частични акции | Да | Да |
Победител: Interactive Brokers — по-широк достъп до глобалните пазари, търговия с форекс и по-задълбочен подбор на взаимни фондове.
Безопасност и регулация
И двата брокера са силно безопасни по всякакви разумни критерии. IBKR е регулиран от 10+ глобални органа и разполага с $30M на клиент в допълнителна (excess) SIPC застраховка чрез Lloyd's of London. Schwab е регулиран от SEC и FINRA, оперира Charles Schwab Bank (с FDIC застраховка), разполага с $600M общо (aggregate) допълнителна (excess) SIPC и предлага гаранция за 100% неоторизирани действия.
| Фактор за безопасност | Interactive Brokers | Charles Schwab |
|---|---|---|
| Регулатори в САЩ | SEC, FINRA | SEC, FINRA |
| SIPC + excess | $500K + $30M/клиент | $500K + $600M aggregate |
| Години на пазара | 47 | 53 |
| Гаранция за сигурност | Няма формална гаранция | 100% неоторизирани действия |
| Клиентски активи | $400B+ | $7T+ |
| FDIC cash sweep | До $2.5M | Чрез Schwab Bank |
Победител: Равенство. И двата са сред най-безопасните брокери. IBKR предлага уникално допълнително (excess) SIPC покритие на клиент. Schwab предлага формална гаранция за сигурност и по-големи общи клиентски активи.
Кой Broker пасва на вашия профил
Изберете Interactive Brokers, ако:
- Използвате маржин и искате най-ниски лихви
- Търгувате международно или ви трябва поддръжка на множество валути
- Искате професионални инструменти (API, алгоритмична търговия)
- Търгувате фючърси, форекс или на различни глобални пазари
- Искате допълнително покритие за излишък по SIPC на ниво клиент
Изберете Charles Schwab, ако:
- Искате инструментите за графики и анализ на thinkorswim
- Цените интеграцията с банки (Schwab Bank, разплащателна сметка)
- Искате гаранция за 100% неоторизирана активност
- Държите на достъпността на платформата пред професионалната дълбочина
- Били сте клиент на TD Ameritrade и преминавате към Schwab
Често задавани въпроси
Мога ли да използвам thinkorswim с Interactive Brokers? Не. thinkorswim е изключителен за Charles Schwab. Платформата на IBKR е TWS (Trader Workstation).
IBKR Pro или IBKR Lite е по-добър за мен? IBKR Lite е безплатен за сделки с акции/ETF (използва PFOF). IBKR Pro начислява малки комисиони, но използва smart routing за потенциално по-добро изпълнение. За повечето дребни инвеститори, които търгуват рядко, IBKR Lite е достатъчен. За активни трейдъри качеството на изпълнение и лихвените проценти по маржин при IBKR Pro може да оправдаят комисионите.
Ще може ли Schwab някога да изравни маржин лихвите на IBKR? Schwab не е посочил планове да изравни лихвите на IBKR. Ако маржин лихвите са основната ви грижа, IBKR е ясният избор.
Schwab по-безопасен ли е от IBKR? И двата са сред най-сигурните брокери. Разликите са при маржина — IBKR предлага допълнителен излишък SIPC на клиент, Schwab предлага гаранция за сигурност и по-големи общи активи.
Кратко заключение
За активни трейдъри, ползващи маржин, и международни инвеститори: Interactive Brokers. За трейдъри, които искат thinkorswim, интеграция с банкиране или по-достъпна платформа: Charles Schwab. За инвеститори в ETF „купи и задръж“, които никога не използват маржин, разликите са малки и и двата брокера ще ви свършат добра работа.
Инвестирането включва риск. Това сравнение съдържа партньорски линкове. Прочетете нашия пълен IBKR review и Schwab review за подробен анализ.