Това не представлява инвестиционен съвет. Предоставената информация е само за образователни и информационни цели и не представлява препоръка за покупка или продажба на който и да е финансов продукт.
Чарлз Шваб е една от най-големите и най-сигурни брокерски компании в света, като държи над $7 трилиона в активи на клиенти и обслужва повече от 34 милиона активни брокерски сметки. Schwab разполага с $600 милиона обща допълнителна SIPC застраховка, предлага гаранция за 100% неоторизирани действия и осигурява FDIC покритие чрез Charles Schwab Bank. С 53-годишна история и придобиването на TD Ameritrade през 2020 г., което вече е до голяма степен интегрирано, мащабът и регулаторната позиция на Schwab го поставят сред най-сигурните брокери, които са налични.
Регулация
Charles Schwab & Co., Inc. е регистрирано в SEC и е член на FINRA и на Нюйоркската фондова борса. Charles Schwab Bank — отделно юридическо лице, което предоставя банкови услуги и функции за cash sweep — се регулира от FDIC и Office of the Comptroller of the Currency.
За клиенти извън Съединените щати Schwab оперира с регулирани дружества в няколко юрисдикции, включително Обединеното кралство (FCA), Хонконг (SFC) и Сингапур (MAS). Въпреки това, основното брокерско дружество за инвеститори, базирани в САЩ, е Charles Schwab & Co., Inc., което е дружеството, обхванато от защитите, описани в тази статия.
Schwab също така вече оперира TD Ameritrade като дъщерно дружество след придобиването през 2020 г. Сметките на TD Ameritrade се мигрират към Schwab и по време на прехода клиентите на TD Ameritrade се възползват от регулаторния статут и застрахователните защити на Schwab.
Можете да проверите регистрацията на Schwab в FINRA BrokerCheck — CRD номерът на фирмата е 5393.
SIPC и допълнителна застраховка
Schwab предоставя стандартно покритие по SIPC в размер на $500,000 на сметка, включително подлимит от $250,000 за пари в брой. Освен това Schwab има допълнителна (excess) SIPC застраховка с общ лимит от $600 милиона чрез частен застраховател. Това е втората по големина обща допълнителна застраховка сред основните американски брокери, надмината единствено от полицата на Fidelity с $1 милиард+ общ лимит.
Допълнителната SIPC застраховка е на агрегирана база, което означава, че общият „пул“ от допълнително покритие е $600 милиона за всички клиенти на Schwab, взети заедно. За контекст: активите на клиентите на Schwab надхвърлят $7 трилиона, така че ако самата фирма се провали — събитие без исторически прецедент в този мащаб — общото допълнително покритие би било разпределено между всички претенции над лимита от $500,000 по SIPC. На практика, за сметки до няколко милиона долара, комбинацията на Schwab от SIPC плюс допълнително покритие осигурява силна защита.
За салда в брой, Schwab предлага автоматично „cash sweep“ към Charles Schwab Bank, който е FDIC-застрахован до $250,000 на вложител. Това означава, че неизинвестираните ви пари в брой са защитени от FDIC застраховка независимо от SIPC.
Разделяне на активи и защита
Schwab поддържа стриктно разграничение между активите на клиентите и корпоративните активи в съответствие с разпоредбите на SEC. Ценните книжа на клиентите се държат в отделни сметки за съхранение и не са част от корпоративния баланс на Schwab. В случай на несъстоятелност на Schwab, ценните книжа на клиентите не са на разположение на кредиторите на Schwab.
Schwab все пак участва в сделки с ценни книжа на заем, но програмата е създадена така, че да защитава интересите на клиентите. При маржин сметки Schwab може да отдава на заем ценни книжа до размера на маржин заема. За напълно платени ценни книжа в парични сметки Schwab по принцип не ги отдава на заем без изричното съгласие на клиента. Schwab предоставя обезпечение за всички ценни книжа, които отдава на заем, като по този начин намалява риска за клиентите.
Интеграцията на сметките на TD Ameritrade в инфраструктурата за съхранение на Schwab допълнително укрепва цялостната рамка за разделяне, тъй като активите вече се държат в рамките на по-голямата система на Schwab.
Функции за сигурност
Schwab предлага двуфакторно удостоверяване и поддържа биометрично влизане (пръстов отпечатък или разпознаване на лице) в мобилното приложение на Schwab. Компанията предоставя Security Guarantee, която покрива 100% от загубите от неоторизирана дейност във вашите сметки в Schwab, при условие че своевременно докладвате за дейността и съдействате на разследването на Schwab.
Schwab също така предлага проверка с Voice ID за достъп до сметка по телефон, което намалява риска от атаки чрез социално инженерство. Известията за сметката могат да бъдат конфигурирани за сделки, тегления над определен праг и промени в личната информация.
Търговската платформа thinkorswim — придобита с TD Ameritrade и сега предлагана чрез Schwab — поддържа собствена инфраструктура за сигурност в рамките на екосистемата на Schwab. Достъпът до платформата изисква отделно удостоверяване, а thinkorswim поддържа своя собствен набор от функции за сигурност.
Финансова стабилност
Charles Schwab Corporation е публично търгувано дружество на Нюйоркската фондова борса (тикер: SCHW). Компанията е една от най-големите финансови компании в Съединените щати по пазарна капитализация и клиентски активи.
Schwab има кредитен рейтинг A от S&P Global Ratings. Диверсифицираният модел на приходи на фирмата — съчетаващ брокерски комисиони, нетен лихвен доход върху клиентски парични средства, такси за управление на активи и банкови операции — осигурява стабилност през различни пазарни цикли.
Придобиването на TD Ameritrade през 2020 г. за приблизително $26 милиарда значително увеличи мащаба на Schwab. Интеграцията, която вече е до голяма степен завършена, създаде комбинирано дружество с над $7 трилиона клиентски активи и 34 милиона сметки. Този мащаб осигурява оперативна устойчивост и регулаторно внимание, които по-малките фирми не могат да постигнат.
Регулаторна и правна история
Регулаторният рекорд на Schwab като цяло е чист за фирма с нейния мащаб и дълголетие. Компанията е била изправяна пред отделни глоби за оперативни или проблеми, свързани с разкриването на информация, но те са в рамките на нормалния ход на дейността за голяма финансова институция и не подсказват системни проблеми.
Забележителни случаи включват споразумение със SEC през 2022 г. относно практиките за разкриване на информация за продукта на Schwab за robo-advisor, Schwab Intelligent Portfolios. Преписката е приключена без вреда за клиенти. През 2011 г. Schwab се споразумя по колективен иск, свързан с експозицията на неговия облигационен фонд към ценни книжа, обезпечени с ипотечни кредити, по време на финансовата криза.
В сравнение с конкуренти, които са се сблъсквали с мащабни регулаторни действия за ограничения при търговията, подвеждащи разкрития за PFOF или вреда за клиенти, регулаторната история на Schwab отразява фирма, която като цяло управлява ефективно съответствието (compliance).
Сравнение на безопасността
| Показател за безопасност | Charles Schwab | Fidelity | IBKR | Robinhood |
|---|---|---|---|---|
| Регулиран от SEC/FINRA | Да | Да | Да | Да |
| Застрахован от SIPC | $500K | $500K | $500K | $500K |
| Допълнителна SIPC застраховка | $600M общо | $1B+ общо | $30M/клиент | Няма |
| FDIC cash sweep | Да (Schwab Bank) | До $5M | До $2.5M | Стандартно |
| Години на пазара | 53 | 78 | 47 | 12 |
| Клиентски активи | $7T+ | $5T+ | $400B+ | $100B+ |
| Публична компания | Да (SCHW) | Не (частна) | Да (IBKR) | Да (HOOD) |
| Гаранция за сигурност | 100% неоторизирани | 100% неоторизирани | Няма официална | Няма официална |
| Големи глоби | Минимални | Минимални | Минимални | $175M+ |
| Банкова дъщерна компания | Да (Schwab Bank) | Да (Fidelity Bank) | Не | Не |
Какво се случва, ако Schwab фалира?
Ако Charles Schwab изпадне в несъстоятелност, SIPC ще върне вашите ценни книжа и пари в брой до $500,000 на сметка. Над тази сума, допълнителната застраховка на Schwab от $600 милиона обща излишна SIPC застраховка ще осигури допълнително покритие, разпределено между всички претенции над лимита на SIPC.
Паричните средства, държани в Charles Schwab Bank чрез програмата за sweep, са FDIC-застраховани до $250,000 независимо от SIPC. Ако Schwab Bank фалира отделно, FDIC застраховката ще се приложи директно.
Заслужава да се отбележи, че фалитът на Schwab при текущия му мащаб — $7 трилиона в клиентски активи, 34 милиона сметки — би представлявал безпрецедентно събитие, което почти сигурно би довело до извънредна регулаторна намеса. Нито един US Broker с размера на Schwab никога не е фалирал по неконтролиран начин.
Как да защитите акаунта си в Schwab
Активирайте двуфакторно удостоверяване в настройките за сигурност на Schwab. Биометричното влизане в мобилното приложение предоставя допълнителен слой.
Разберете Гаранцията за сигурност на Schwab. Schwab ще възстанови 100% от неоторизираните загуби, ако докладвате дейността своевременно и съдействате при разследването. Докладвайте всяка подозрителна дейност незабавно.
Прегледайте настройките за cash sweep. Потвърдете, че неизинвестираните ви средства се прехвърлят към Schwab Bank за FDIC покритие. Можете да проверите това в настройките на акаунта си.
Наблюдавайте акаунтите си. Настройте известия за сделки, тегления над определен праг и промени в информацията за контакт. Проверявайте месечните извлечения за неоторизирана дейност.
Ако сте бивш клиент на TD Ameritrade, проверете дали акаунтът ви е напълно мигриран към инфраструктурата на Schwab и дали настройките ви за сигурност са правилно конфигурирани в системата на Schwab.
Често задавани въпроси
Schwab Bank същото ли е като Schwab brokerage? Не. Charles Schwab Bank е отделно юридическо лице, регулирано от FDIC. Charles Schwab & Co. е broker-dealer, регулиран от SEC и FINRA. Паричните средства, прехвърлени към банката, са FDIC-осигурени. Ценните книжа, държани в brokerage, са SIPC-осигурени.
Какво се случи с акаунтите на TD Ameritrade? TD Ameritrade беше придобита от Schwab през 2020 г. Акаунтите на TD Ameritrade се мигрират към платформата на Schwab. По време на и след миграцията, активите на клиентите се ползват от SIPC на Schwab и допълнителното покритие над SIPC.
Покрива ли $600M excess SIPC всички клиенти? $600 милиона е общ лимит — общ фонд за всички клиенти, взети заедно. На практика, за индивидуални акаунти до няколко милиона долара, общата защита на Schwab (SIPC + excess SIPC) осигурява силно покритие. За акаунти над това е добре да се разбере агрегираният характер на покритието.
Schwab Security Guarantee също ли е добро като това на Fidelity? И двете са гаранции за 100% възстановяване при неоторизирана активност. Практическите условия са сходни: докладвайте своевременно, съдействайте при разследването и загубите са покрити.
Мога ли да държа крипто в Schwab? Schwab не предлага директна търговия с криптовалута. Schwab предлага експозиция към крипто чрез ETF и фючърси. Липсата на директна търговия с крипто означава, че клиентите на Schwab не се сблъскват с рисковете от крипто попечителство, които съществуват при платформи, които държат крипто директно.
Schwab по-безопасен ли е от Interactive Brokers? И двете са сред най-безопасните брокери. Schwab предлага 100% security guarantee и интеграция с банкиране. IBKR предлага $30M excess SIPC на клиент и по-широка глобална регулация. Разликите са по-скоро в детайлите — и двете са силно безопасни.
Какво ако имам и Schwab brokerage акаунт, и Schwab Bank акаунт? SIPC покрива вашия brokerage акаунт. FDIC покрива вашия bank акаунт. Това са отделни защити по отделни регулаторни рамки. Наличието и на двата акаунта означава, че вашите пари в банката и вашите ценни книжа в brokerage са защитени съответно от подходящата схема.
Присъда
Charles Schwab е сред най-безопасните брокери за индивидуални инвеститори. Сумарното покритие за излишък по SIPC в размер на $600 милиона, гаранцията за 100% неоторизирани действия, дъщерното дружество на банка с FDIC застраховка и 53-годишната история осигуряват ниво на защита, което малко брокери могат да достигнат.
Интеграцията на TD Ameritrade е подсилила мащаба на Schwab и оперативната му устойчивост. Диверсифицираният бизнес модел на Schwab и прозрачността като публична компания добавят допълнителни слоеве стабилност.
За инвеститори, които ценят брокер със силна гаранция за сигурност, интегрирано банково управление на парични средства и дълга история, Schwab заслужава сериозно внимание. Компанията е подходяща за сметки с практически всякакъв размер, въпреки че инвеститорите със сметки над няколко милиона долара трябва да разбират агрегирания характер на излишъка по SIPC покритието.
Инвестирането включва риск. Стойността на инвестициите може да се повишава, както и да спада, и може да получите обратно по-малко от първоначалната си инвестиция. Този преглед съдържа партньорски линкове. Ако откриете сметка чрез нашия линк, може да получим комисионна без допълнителни разходи за вас. Нашите прегледи са независими и се основават на фактически данни.