Това не представлява инвестиционен съвет. Предоставената информация е само за образователни и информационни цели и не представлява препоръка за покупка или продажба на който и да е финансов продукт.
Merrill Edge е подкрепен от Bank of America, една от най-големите и най-регулираните финансови институции в света. Вашите ценни книжа в Merrill Lynch, Pierce, Fenner & Smith Incorporated са защитени от SIPC до $500,000 и се ползват от значителните финансови ресурси на Bank of America. Подкрепената от банка структура осигурява профил на сигурност, който повечето брокери, базирани на приложения, не могат да достигнат, въпреки че безопасността на Merrill Edge в крайна сметка зависи от здравето на неговия родител.
Регулация
Merrill Lynch, Pierce, Fenner & Smith Incorporated е брокер-дилърското дружество зад Merrill Edge. То е регистрирано в SEC и е член на FINRA. Дружеството е дъщерно на Bank of America Corporation (NYSE: BAC), една от най-големите банкови холдингови компании в Съединените щати.
Merrill Edge е самонасочената брокерска платформа в рамките на по-голямата организация за управление на богатство Merrill Lynch. Брандът Merrill обхваща набор от услуги — от финансови съветници на пълно обслужване до самонасочената платформа Merrill Edge. Всички те работят под едно и също регулирано брокер-дилърско дружество.
Bank of America е регулирана от Federal Reserve, OCC, FDIC и други финансови регулатори. Merrill Lynch, като дъщерно брокер-дилърско дружество, допълнително е регулирано от SEC и FINRA. Това многостепенно регулаторно наблюдение осигурява по-широк надзор, отколкото получават самостоятелни брокери.
Можете да проверите регистрацията на Merrill Lynch в FINRA BrokerCheck — CRD номерът на фирмата е 7691.
SIPC и допълнителна застраховка
Merrill Lynch предоставя стандартно покритие SIPC в размер на $500,000 на сметка, включително подлимит от $250,000 за парични средства. Като дъщерно дружество на Bank of America, Merrill Lynch се възползва от капиталовите ресурси на майката, въпреки че Bank of America не гарантира отделно конкретно допълнително покритие SIPC по същия прозрачен начин, както Fidelity или Schwab.
За големи сметки практическата защита е силна. Пазарната капитализация на Bank of America надхвърля $250 милиарда, а балансът ѝ отразява системно значима финансова институция. Докато SIPC е формалната рамка за защита, финансовите ресурси на Bank of America и регулаторното ѝ значение осигуряват допълнителна практическа сигурност.
За салда в брой Merrill Edge предлага програма за cash sweep към банкови сметки на Bank of America, N.A., които са FDIC-застраховани до $250,000 на вложител. Sweep-ът се интегрира директно с банковата инфраструктура на Bank of America.
Merrill Edge в момента не предлага директна търговия с криптовалути, така че рискът при съхранение на крипто не е фактор.
Разделяне на активи и защита
Merrill Lynch отделя ценните книжа на клиентите от собствените си активи в съответствие с разпоредбите на SEC. Ценните книжа на клиентите се държат в отделни сметки за съхранение и не са на разположение на кредиторите на Merrill Lynch или Bank of America.
Паричните средства, прехвърлени към депозитни сметки на Bank of America, се държат в банка, която е с FDIC застраховка, и са отделени от активите на брокерското дружество. Това създава два независими слоя защита на сметките: ценни книжа при брокера (SIPC) и пари в банката (FDIC).
Функции за сигурност
Merrill Edge поддържа двуфакторно удостоверяване и биометрично влизане чрез мобилното приложение на Bank of America. Интеграцията с банковото приложение на Bank of America означава, че функциите за сигурност обхващат цялата връзка между банкирането и брокерската дейност.
Bank of America инвестира значително в киберсигурността, което отразява статута ѝ на системно важна финансова институция. Същата инфраструктура за сигурност, която защитава банковите клиенти на Bank of America, защитава и клиентите на Merrill Edge, които използват брокерски услуги.
Merrill Edge не предлага самостоятелна „гаранция за сигурност“ за брокерската платформа, въпреки че общата рамка за сигурност и управление на измами на Bank of America се прилага. Клиентите по принцип са защитени от неоторизирани транзакции чрез комбинацията от регулаторни изисквания и политиките за защита на клиентите на Bank of America.
Финансова стабилност
Merrill Edge е подкрепен от Bank of America, която държи над $3 трилиона общи активи и има кредитни рейтинги в диапазона A от водещи агенции за кредитен рейтинг. Банката е определена като Глобална системно значима финансова институция (G-SIFI) — обозначение, което води до засилен регулаторен контрол и изисквания за капитал, но също така сигнализира за системна значимост.
Разнообразният модел на приходи на Bank of America — обхващащ потребителско банкиране, управление на богатство, инвестиционно банкиране и пазари — намалява чувствителността към който и да е отделен бизнес сегмент или пазарен цикъл.
Merrill Edge конкретно се възползва от програмата Preferred Rewards на Bank of America, която стимулира клиентите да обединят банковите и брокерските си отношения. Това създава „лепкава“ клиентска база и стабилни приходи за брокерската платформа.
Регулаторна и правна история
Bank of America и нейните дъщерни дружества са били обект на регулаторни действия през годините, както и всички големи банки. Те включват споразумения, свързани с ипотечни кредити, след финансовата криза от 2008 г., практики при откриване на сметки и други въпроси, типични за голяма финансова институция. Тези действия са били разгледани на ниво компания-майка и не са включвали загуба на клиентски брокерски активи или покритие по SIPC.
Регулаторният отчет на Merrill Lynch, специфичен за брокерската дейност, като цяло е в съответствие с този на други големи брокер-дилъри. Фирмата е била обект на периодични действия от страна на FINRA по оперативни или надзорни въпроси, като нито един от тях не е включвал системна вреда за клиенти.
Многослойната регулаторна рамка — Federal Reserve, SEC, FINRA, OCC, FDIC — означава, че Merrill Edge подлежи на проверки и надзор от множество гледни точки.
Предпочитана програма за награди и безопасност
Програмата за предпочитани награди на Merrill Edge свързва вашите банкови отношения с Bank of America с баланса по вашата брокерска сметка в Merrill Edge. От гледна точка на безопасността това е неутрално — SIPC и FDIC защитите се прилагат независимо за брокерската сметка и за банковата сметка, независимо дали са свързани чрез програмата за награди.
Интеграцията обаче означава, че взаимодействате с Bank of America чрез множество канали (банкиране, брокерска дейност, кредитни карти) и компрометиране на идентификационни данни може да засегне няколко аспекта от финансовия ви живот. Силните практики за автентикация смекчават този риск.
Сравнение на безопасността
| Фактор за безопасност | Merrill Edge | Charles Schwab | Fidelity | E*TRADE |
|---|---|---|---|---|
| Регулиран от SEC/FINRA | Да | Да | Да | Да |
| Застрахован от SIPC | $500K | $500K | $500K | $500K |
| Излишък над SIPC | Чрез BofA (не е изрично) | $600M общо | $1B+ общо | $600M общо (чрез MS) |
| Банкова подкрепа | Bank of America | Schwab Bank | Fidelity Bank | Morgan Stanley Bank |
| FDIC cash sweep | Да (BofA) | Да (Schwab Bank) | До $5M | Да (MS Bank) |
| Кредитен рейтинг на компанията-майка | В диапазон A- | A | A+ | A- |
| Години на пазара | ~110 (Merrill Lynch) | 53 | 78 | 40+ |
| Предлагани крипто активи | Не | Не | Не (директно) | Не |
Какво се случва, ако Merrill Edge се провали?
Ако Merrill Lynch изпадне в несъстоятелност, SIPC ще върне вашите ценни книжа и пари до $500,000. Финансовите ресурси и регулаторният статут на Bank of America правят неконтролирана повреда малко вероятна — вероятно компанията майка ще подкрепи дъщерното дружество, преди да позволи разстройствен провал.
Парите, прехвърляни към разплащателни сметки в Bank of America, са FDIC-осигурени до $250,000. Ако самата Bank of America се провали — сценарий, който би бил безпрецедентен за G-SIFI — FDIC ще управлява процеса чрез приемна администрация и вложителите ще бъдат защитени до лимитите на FDIC.
Връзката компания майка—дъщерно дружество е тук по-скоро сила, отколкото риск. Ресурсите на Bank of America, регулаторният надзор и репутационният залог за стабилността на Merrill Lynch създават мощен възпиращ фактор срещу това да се допусне дъщерното брокерско дружество да изпадне в затруднение.
Как да защитите акаунта си в Merrill Edge
Защитете идентификационните си данни за Bank of America. Тъй като същото влизане често дава достъп както до банкиране, така и до брокерска сметка, използвайте силна, уникална парола и включете двуфакторно удостоверяване.
Разберете кое дружество държи кои активи. Ценни книжа: Merrill Lynch (защитени от SIPC). Пари в брой: депозити в Bank of America (защитени от FDIC). Знайте коя защита се отнася за кой баланс.
Следете статуса на Preferred Rewards. Нивата в програмата се базират на комбинирани салда. Уверете се, че салдата ви са коректно отразени и че условията на програмата са разбрани.
Преглеждайте редовно извлеченията. Проверявайте месечните брокерски извлечения и банковите извлечения за неоторизирана активност.
Знайте отношенията си с вашия съветник. Ако работите с финансов съветник на Merrill в допълнение към използването на Merrill Edge (самостоятелно управлявана), разберете кои сметки са консултантски и кои са самостоятелно управлявани, тъй като защитите и структурата на таксите се различават.
Често задавани въпроси
Merrill Edge същото ли е като Merrill Lynch? Merrill Edge е платформата за самостоятелно насочено брокерско обслужване в рамките на по-широката организация Merrill Lynch. И двете функционират под същото регулирано брокер-дилър юридическо лице: Merrill Lynch, Pierce, Fenner & Smith Incorporated. SIPC и регулаторните защити се прилагат и за двете.
Моят акаунт в Merrill Edge застрахован ли е от Bank of America? Не. Bank of America не застрахова директно брокерските акаунти в Merrill Edge. SIPC предоставя формалната застрахователна защита. Финансовите ресурси на Bank of America осигуряват практическа подкрепа, но SIPC е правната рамка за защита.
Какво представлява програмата Preferred Rewards и влияе ли тя на защитата ми? Preferred Rewards свързва банковите ви сметки и брокерските салда в Merrill Edge, за да предоставя предимства като бонуси за награди по кредитни карти и отстъпки от лихвени проценти по заеми. Тя не променя вашето SIPC или FDIC покритие — тези защити се прилагат независимо от програмата за награди.
Предлага ли Merrill Edge крипто? Не. Merrill Edge не предлага директна търговия с криптовалута. Това премахва риска от крипто попечителство (custody) от акаунтите в Merrill Edge.
Как Merrill Edge се сравнява с Schwab по отношение на безопасността? И двете са подкрепени от големи финансови институции с банкови лицензи. Schwab предоставя по-прозрачно оповестяване за допълнителното SIPC покритие (общо $600M). Merrill Edge се възползва от мащаба и системната значимост на Bank of America. И двете са сред по-безопасните брокери, които са налични.
Мога ли да запазя акаунта си в Merrill Edge, ако напусна Bank of America? Да. Можете да поддържате брокерски акаунт в Merrill Edge независимо от банково взаимоотношение с Bank of America. Въпреки това, предимствата по Preferred Rewards изискват поддържане на квалифициращи салда и в Bank of America, и в Merrill Edge.
Какво се случва, ако Bank of America фалира? Ако Bank of America се провали — безпрецедентен сценарий за G-SIFI — FDIC ще управлява банковите операции чрез receivership. Merrill Lynch (брокер-дилърът) ще продължи да работи под SIPC, въпреки че финансовата подкрепа от страна на групата ще бъде прекъсната. В този силно малко вероятен сценарий практическият резултат ще зависи от това дали Merrill Lynch може да функционира като самостоятелно юридическо лице или бъде придобита от друга институция.
Присъда
Merrill Edge е сигурен брокер, чийто профил на безопасност е подсилен от отношенията му с Bank of America. Комбинацията от стандартно покритие SIPC, финансовите ресурси на Bank of America, паричен sweep с FDIC застраховка, директно интегриран с банката-майка, и многостепенно регулаторно наблюдение поставя Merrill Edge сред по-защитените брокери, налични на пазара.
Интеграцията на Preferred Rewards с Bank of America банковите услуги създава практическо удобство, но не променя регулаторните защити, които се прилагат за брокерските сметки.
Merrill Edge е особено подходящ за съществуващи клиенти на Bank of America, които ценят интегрирана връзка между банкиране и инвестиране. За самостоятелно брокерско обслужване инвеститорите може да предпочетат Fidelity или Schwab за по-ясно документираното им допълнително SIPC покритие, въпреки че практическата разлика в безопасността при тези големи, подкрепени от банки институции е малка.
Инвестирането включва риск. Стойността на инвестициите може да се повишава, както и да спада, и може да получите обратно по-малко от първоначалната си инвестиция. Този преглед съдържа партньорски линкове. Ако откриете сметка чрез нашия линк, може да получим комисионна без допълнителни разходи за вас. Нашите прегледи са независими и се основават на фактически данни.