To není investiční poradenství. Poskytnuté informace slouží pouze pro vzdělávací a informační účely a nepředstavují doporučení k nákupu nebo prodeji žádného finančního produktu.
Off-shore Broker je Broker, ktery je regulovan v jine jurisdikci nez domaci zeme obchodnika. Obchodnik z Evropske unie, ktery si otevře ucet u Brokera regulovaneho na Seychelach, na Marshallovych ostrovech nebo na Svatem Vincentu a Grenadinach, pouziva off-shore Brokera. Off-shore Broker nepodlezha regulatorovi v domaci zemi obchodnika a off-shore Broker se neridi pravidly regulatora v domaci zemi obchodnika.
Co je off-shore broker
Off-shore broker je broker, který je regulován v jurisdikci odlišné od domovské země obchodníka. Obchodník v Evropské unii, který si otevře účet u brokera regulovaného na Seychelách, na Marshallových ostrovech nebo ve Svatém Vincentu a Grenadinách, používá off-shore broker. Off-shore broker nepodléhá regulátorovi v domovské zemi obchodníka a off-shore broker se neřídí pravidly domovského regulátora.
Lákadlem off-shore brokerů jsou nižší náklady. Off-shore brokeři mohou nabízet vyšší pákový efekt, nižší spready a méně omezení ohledně bonusů a nabídky produktů. Proti tomu stojí nižší úroveň ochrany investorů, a obchodník by měl před otevřením účtu zvážit nižší náklady oproti nižší ochraně.
Vyrovnání (trade-offs)
První vyrovnání je pákový efekt (leverage). Off-shore Brokerové mohou nabízet pákový efekt až 1:500 nebo dokonce 1:1000, což je výrazně nad limitem 1:30 uloženým Evropským orgánem pro cenné papíry a trhy (ESMA). Vysoká páka znásobuje zisky a vysoká páka znásobuje ztráty. Obchodník, který používá vysokou páku, může v rámci jediného obchodu přijít o celý vklad.
Druhé vyrovnání je regulační ochrana. Kompenzační schéma pro investory domovského regulátora, které pokrývá ztráty do určité částky, pokud Broker zkrachuje, se na off-shore Brokery nevztahuje. Obchodník, který má prostředky u off-shore Brokera, není kryt domovským regulátorem a v případě sporu má omezené možnosti nápravy.
Třetí vyrovnání je daňové zacházení. Některé off-shore jurisdikce nezadržují daň z obchodních zisků a obchodník může mít prospěch z nižší daňové povinnosti. Nevýhodou je, že domácí daňový úřad může po obchodníkovi stále vyžadovat nahlášení příjmů, a obchodník by si měl před otevřením účtu ověřit místní daňová pravidla.
Varovné signály, na které si dát pozor
Prvním varovným signálem je nelicencovaný broker. Broker by měl být regulován uznávaným regulátorem a obchodník by měl být schopen ověřit číslo licence na webu regulátora. Regulátor může být malý nebo velký, ale měl by mít historii vymáhání.
Druhým varovným signálem je bonus s blokací výběru. Broker nabízí bonus a bonus je zablokovaný, dokud obchodník nedosáhne vysokého obchodního objemu. Struktura bonusu může být navržena tak, aby bylo obtížné vybrat finanční prostředky, a obchodník by si měl před přijetím bonusu přečíst podmínky.
Třetím varovným signálem je slabá zákaznická podpora. Broker trvá několik dní, než odpoví na otázku, a broker nezvedá telefon. Zákaznická podpora je známkou profesionality brokera a obchodník by si ji měl před vložením finančních prostředků otestovat.
Otazky, ktere si polozit pred otevrenim
Prvni otazka je regulace. Obchodnik se pta na cislo licence, na nazev regulatora a na webove stranky regulatora. Obchodnik licenci overi a obchodnik si precte zaznam o vynucovani ze strany regulatora. Obchodnik by nemel otevirat ucet u brokera, ktery neni regulovan.
Druha otazka je oddeleni financ klientu. Broker by mel uchovavat financni prostredky klienta na oddelenem uctu v banke tier-1 a broker by nemel pouzivat prostredky klienta pro vlastni provoz. Obchodnik by se mel zeptat na nazev banky a obchodnik by mel zkontrolovat politiku oddeleni v podminkach sluzeb brokera.
Treti otazka je proces vyberu. Broker by mel zpracovat vybery do par pracovnich dnu a broker by nemel uctovat poplatek za vyber. Obchodnik by mel pred vlozenim velke castky otestovat proces vyberu s malou castkou.
Kdy dává smysl off-shore broker
Off-shore broker dává smysl pro zkusenejsi obchodniky, kteri rozumi rizikum, chteji vyssi paku a jsou ochotni akceptovat nizsi uroven ochrany. Off-shore broker take dava smysl pro obchodniky v zemich s prisnymi kontrolami kapitálu, kde je lokalni broker jedina moznost a off-shore broker poskytuje alternativu.
Off-shore broker nedava smysl pro zacatecniky, pro obchodniky s malym uctem nebo pro obchodniky, kteri si nemohou dovolit prijit o cely vklad. Zacatecnik by mel zacat s regulovanym brokerem v domovske jurisdikci obchodnika a mel by se nejdriv naucit zaklady, nez zacne uvazovat o off-shore brokerovi.
Caste otazky k off-shore brokerum
Jsou off-shore brokeři legalni? Ve vetsine jurisdikci ano. Obchodnik ma moznost otevrit ucet u off-shore brokera, i kdyz domaci regulator nemusi nabizet stejnou ochranu. Obchodnik by mel pred otevrenim uctu overit mistni pravidla.
Mohu off-shore brokera verit? Zalezi na konkretnim brokerovi. Nekteri off-shore brokeri jsou dobre rizení a dobre regulovani, zatimco jini off-shore brokeri nejsou. Obchodnik by mel pred duverou overit licenci, oddeleni financi a proces vyberu.
Co se stane, kdyz off-shore broker zkrachuje? Obchodnikove prostredky mohou byt ztracene, protoze schéma odskodneni investorů domaciho regulatora se na off-shore brokera nevztahuje. Obchodnik muze mit moznost obrany prostrednictvim off-shore regulatora, ale tato moznost byva casto omezená a pomala.
Souvisejici zdroje
Kde začít
Pokud zvažujete off-shore brokery, nejpraktičtější první krok je sestavit užší seznam tří až pěti brokerů a ověřit licenci a regulátora pro každého brokera. Náš srovnání brokerů řadí brokery podle jurisdikce, což vám společně ukáže, co broker nabízí, ještě než si otevřete účet.