Dette er ikke investeringsrådgivning. Oplysningerne gives kun til undervisnings- og informationsformål og udgør ikke en anbefaling om at købe eller sælge noget finansielt produkt.
Teknologi har omformet mæglerbranchen i løbet af de seneste to årtier, og teknologien fortsætter med at drive forandringen. Den trader, der tidligere ringede til en Broker for at placere en handel, kan nu placere handlen fra en telefon på få sekunder. Teknologien har sænket omkostningerne, øget hastigheden og udvidet adgangen.
Skiftet til online og mobil
Det første skift er overgangen fra offline til online. Den broker, der tidligere opererede via et filialnetværk, opererer nu fra et website og en mobilapp, og den broker, der tidligere beskæftigede hundreder af brokers, beskæftiger nu et lille team af udviklere. Skiftet har sænket omkostningsstrukturen, og de lavere omkostninger er blevet videreført til traderen i form af lavere kommissioner og smallere spreads.
Mobilhandel er blevet den primære kanal for mange traders, og mobilappen er den vigtigste del af brokerens tilbud. Den trader, der vurderer en broker, bør teste mobilappen, og traderen bør lede efter en broker med en stærk mobiloplevelse. Mobilappen bør være hurtig, pålidelig og funktionsrig, og mobilappen bør understøtte de ordretyper, den charting og de alarmer, som traderen har brug for.
Stigningen i nulkommissioner
Det andet skift er fremkomsten af nulkommissioner. Flere store Broker har fjernet kommissionen på aktie- og ETF-handler, og Brokerne tjener indtægter fra spreadet, betaling for order flow og marginlån. Nulkommissionsmodellen har sat pres på de traditionelle Broker, og de traditionelle Broker har været nødt til at sænke kommissionen for at forblive konkurrencedygtige.
Den trader, der drager fordel af nulkommissionsmodellen, bør stadig sammenligne de samlede omkostninger, og traderen bør se på spreadet, platformgebyret, gebyret for inaktivitet og gebyret for valutakonvertering. De samlede omkostninger hos en nulkommissions-Broker kan være højere end de samlede omkostninger hos en lavkommissions-Broker, og traderen bør ikke antage, at nul altid er det billigste.
AI's og machine learning's rolle
Det tredje skift er AI's og machine learning's rolle. Broker bruger AI til at opdage svindel, til at yde kundesupport, til at anbefale handler og til at optimere porteføljen. AI bliver en central del af brokerens udbud, og det forventes, at AI vil spille en større rolle i fremtiden.
Den trader, der bruger AI-drevne værktøjer, kan spare tid, og den trader, der bruger AI-drevne værktøjer, kan træffe bedre beslutninger. Traderen bør lede efter en broker, der bruger AI på en ansvarlig måde, og traderen bør lede efter en broker, der forklarer AI's anbefalinger.
Fremkomsten af robo-rådgivere
Det fjerde skift er fremkomsten af robo-rådgivere. Robo-rådgiveren er blevet en betydelig del af mæglerbranchen, og robo-rådgiveren er populær blandt yngre investorer. Robo-rådgiveren bruger algoritmer til at opbygge og administrere en portefølje, og robo-rådgiveren opkræver et administrationsgebyr på 0,25 procent til 0,75 procent om året.
Robo-rådgiveren har sat pres på de traditionelle rådgivere, og de traditionelle rådgivere er blevet nødt til at sænke gebyrerne. Rådgiveren, der opkræver 1 procent af aktiverne under forvaltning, er ikke længere konkurrencedygtig med robo-rådgiveren, der opkræver 0,25 procent.
Indvirkningen på handelsstrategien
Den første indvirkning er hastigheden. Den trader, der før skulle vente på et telefonopkald for at få bekræftet eksekveringen, ser nu eksekveringen i realtid, og traderen kan justere positionen med det samme. Hastigheden har ændret handelsstrategien, og hastigheden har gjort det muligt med high-frequency trading og algoritmisk trading.
Den anden indvirkning er dataene. Den trader, der før modtog en daglig prisopdatering, modtager nu et prisfeed i realtid, og de realtidsdata er tilgængelige på grafen, i indikatorerne og i alarmerne. Dataene har ændret handelsstrategien, og dataene har gjort det muligt med mere sofistikeret teknisk analyse.
Den tredje indvirkning er adgangen. Den trader, der før skulle have en minimumskonto på €10.000, kan nu åbne en konto med €100, og den lille konto er nok til at komme i gang. Adgangen har åbnet markedet for en større gruppe af tradere, og adgangen har øget konkurrencen.
Udfordringerne ved teknologien
Den første udfordring er sikkerhed. Brokeren gemmer traderens personlige og finansielle data, og dataene kan blive eksponeret i et cyberangreb. Traderen bør vælge en Broker med en stærk sikkerhedshistorik, og traderen bør bruge tofaktor-godkendelse.
Den anden udfordring er regulering. Teknologien er gået hurtigere end reguleringen, og tilsynsmyndigheden har svært ved at følge med. Traderen, der bruger en ny teknologi, bør tjekke den regulatoriske status, og traderen bør lede efter en Broker, der er reguleret for de produkter, traderen ønsker at handle.
Den tredje udfordring er kompleksitet. Teknologien har tilføjet kompleksitet til platformen, og platformen kan være sværere at lære for begyndere. Traderen bør tage sig tid til at lære platformen og bør bruge en demo-konto, før der handles live.
Ofte stillede spørgsmål om teknologi og mægling
Vil teknologi erstatte menneskelige mæglere? Nej, teknologien vil ikke erstatte menneskelige mæglere, men teknologien vil ændre rollen for den menneskelige mægler. Den menneskelige mægler vil fokusere på de komplekse situationer, og den menneskelige mægler vil give personlig rådgivning.
Er modellen med nul-kommission bæredygtig? Modellen med nul-kommission er bæredygtig, så længe mægleren kan tjene indtægter fra andre kilder. Handlende bør sammenligne de samlede omkostninger, og den handlende bør ikke antage, at nul altid er den billigste løsning.
Vil AI erstatte traderen? Nej, AI vil ikke erstatte traderen, men AI vil blive et værktøj for traderen. Traderen, der bruger AI, kan spare tid, og traderen, der bruger AI, kan træffe bedre beslutninger. Traderen bør lede efter en Broker, der bruger AI ansvarligt.
Relaterede ressourcer
Hvor skal du starte
Hvis du vurderer, hvilken indflydelse teknologi har på mæglerbranchen, er det mest nyttige første skridt at identificere de tendenser, der er mest relevante for din handelsstil, og at vælge en mægler, der er godt positioneret til fremtiden. Vores broker comparison lister mæglerne og de tendenser, de følger, hvilket tilsammen fortæller dig, hvad mægleren tilbyder, før du åbner en konto.