Αυτό δεν αποτελεί επενδυτική συμβουλή. Οι πληροφορίες που παρέχονται προορίζονται μόνο για εκπαιδευτικούς και ενημερωτικούς σκοπούς και δεν συνιστούν σύσταση για αγορά ή πώληση οποιουδήποτε χρηματοοικονομικού προϊόντος.
Η TD Ameritrade αποτελεί πλέον μέρος της Charles Schwab, και οι λογαριασμοί της μεταφέρονται στην πλατφόρμα και την υποδομή φύλαξης της Schwab. Οι πελάτες της TD Ameritrade επωφελούνται από την κάλυψη SIPC της Schwab, από πρόσθετη ασφάλιση SIPC ύψους 600 εκατομμυρίων δολαρίων συνολικά, από ταμειακή εξασφάλιση μέσω FDIC για το cash sweep μέσω της Schwab Bank και από εγγύηση 100% για μη εξουσιοδοτημένες δραστηριότητες. Η TD Ameritrade ως αυτόνομος φορέας βρίσκεται σε διαδικασία σταδιακής παύσης, και το προφίλ ασφάλειάς της γίνεται καλύτερα κατανοητό στο πλαίσιο της μετάβασης στη Schwab.
Ρύθμιση
Η TD Ameritrade, Inc. είναι εγγεγραμμένη στην SEC και είναι μέλος της FINRA. Από την εξαγορά του 2020 από τη Charles Schwab, η TD Ameritrade λειτουργεί ως θυγατρική της Schwab. Το εμπορικό σήμα TD Ameritrade και η πλατφόρμα thinkorswim διατηρούνται, αλλά η υποκείμενη υποδομή θεματοφυλακής, εκκαθάρισης και ρυθμιστικής συμμόρφωσης έχει ενσωματωθεί στη Schwab.
Η TD Ameritrade Clearing, Inc. αναλαμβάνει τις λειτουργίες εκκαθάρισης και θεματοφυλακής, λειτουργώντας στο ίδιο ρυθμιστικό πλαίσιο με τη Schwab. Καθώς οι λογαριασμοί μεταφέρονται στην πλατφόρμα της Schwab, η ρυθμιστική «ομπρέλα» υπό την οποία τηρούνται γίνεται αυτή της Schwab.
Μπορείτε να επαληθεύσετε την εγγραφή της TD Ameritrade στο FINRA BrokerCheck — ο αριθμός CRD της εταιρείας είναι 7870. Ωστόσο, για την τρέχουσα και μελλοντική προστασία λογαριασμών, θα πρέπει επίσης να επαληθεύσετε την ισχύ/κατάσταση της Schwab (CRD 5393).
SIPC και πρόσθετη ασφάλιση
Οι λογαριασμοί της TD Ameritrade είναι ασφαλισμένοι από την SIPC έως το τυπικό όριο των 500.000 δολαρίων (250.000 δολάρια σε μετρητά). Μέσω της συνεργασίας με τη Schwab, οι πελάτες της TD Ameritrade επωφελούνται από την συνολική πρόσθετη ασφάλιση SIPC 600 εκατομμυρίων δολαρίων της Schwab.
Κατά τη διάρκεια της περιόδου μετανάστευσης, η κάλυψη SIPC και η πρόσθετη κάλυψη SIPC συνεχίζουν χωρίς διακοπή. Μόλις ο λογαριασμός σας μεταβεί πλήρως στη Schwab, οι προστασίες που περιγράφονται στην ανασκόπηση ασφάλειας της Charles Schwab εφαρμόζονται απευθείας.
Για μετρητά, οι πελάτες της TD Ameritrade μπορούν να χρησιμοποιούν το πρόγραμμα σάρωσης (sweep) με ασφάλιση FDIC της Schwab Bank, το οποίο παρέχει κάλυψη FDIC για τα αδιάθετα υπόλοιπα μετρητών.
Διαχωρισμός Περιουσιακών Στοιχείων και Προστασία
Η TD Ameritrade, υπό την εποπτεία της Schwab, διατηρεί διαχωρισμό μεταξύ των περιουσιακών στοιχείων των πελατών και των εταιρικών περιουσιακών στοιχείων. Οι τίτλοι των πελατών τηρούνται σε διαχωρισμένους λογαριασμούς θεματοφυλακής. Η ενοποίηση με την υποδομή θεματοφυλακής της Schwab εφαρμόζει στα λογαριασμούς της TD Ameritrade τα πρότυπα διαχωρισμού της Schwab.
Ιστορικά, η TD Ameritrade προσέφερε πρόγραμμα δανεισμού τίτλων. Καθώς οι λογαριασμοί μεταφέρονται στη Schwab, εφαρμόζονται οι πολιτικές δανεισμού τίτλων της Schwab. Στις περισσότερες περιπτώσεις, οι πλήρως εξοφλημένοι τίτλοι σε λογαριασμούς μετρητών δεν δανείζονται χωρίς τη συγκατάθεση του πελάτη.
Η μετάβαση από την υποδομή θεματοφυλακής της TD Ameritrade στην υποδομή της Schwab πραγματοποιείται μέσω του συστήματος Automated Customer Account Transfer (ACAT), του τυπικού μηχανισμού του κλάδου για μεταφορές από Broker σε Broker. Οι τίτλοι σας μεταφέρονται αυτούσιοι (in-kind) και η διαδικασία ρυθμίζεται και παρακολουθείται.
Χαρακτηριστικά Ασφάλειας
Η TD Ameritrade υποστηρίζει έλεγχο ταυτότητας δύο παραγόντων και η πλατφόρμα thinkorswim προσφέρει το δικό της επίπεδο ασφάλειας. Καθώς οι λογαριασμοί μεταφέρονται στη Schwab, οι πελάτες αποκτούν πρόσβαση στην υποδομή ασφάλειας της Schwab, συμπεριλαμβανομένης της βιομετρικής σύνδεσης, της επαλήθευσης μέσω φωνής και της Schwab Security Guarantee.
Η Schwab Security Guarantee καλύπτει το 100% των ζημιών από μη εξουσιοδοτημένη δραστηριότητα, εφόσον ο πελάτης αναφέρει άμεσα τη δραστηριότητα και συνεργάζεται με τη διερεύνηση της Schwab. Η εγγύηση αυτή ισχύει και για λογαριασμούς της TD Ameritrade που έχουν μεταφερθεί πλήρως στη Schwab.
Κατά τη διάρκεια της περιόδου μετανάστευσης, εφαρμόζονται τόσο τα εγγενή χαρακτηριστικά ασφάλειας της TD Ameritrade όσο και οι προστασίες που έρχονται από τη Schwab.
Χρηματοοικονομική σταθερότητα
Η χρηματοοικονομική σταθερότητα της TD Ameritrade υποστηρίζεται πλέον από την Charles Schwab Corporation (NYSE: SCHW), μία από τις μεγαλύτερες εταιρείες χρηματοοικονομικών υπηρεσιών στις Ηνωμένες Πολιτείες. Η ισχυρή θέση του ισολογισμού της Schwab, η διαφοροποιημένη βάση εσόδων και η ρυθμιστική κεφαλαιακή της θέση στηρίζουν τη θυγατρική της TD Ameritrade.
Πριν από την εξαγορά, η TD Ameritrade ήταν η ίδια μια εισηγμένη στο χρηματιστήριο εταιρεία με ισχυρή κεφαλαιακή θέση. Η συγχώνευση με τη Schwab έχει συνδυάσει δύο από τα μεγαλύτερα λιανικά Broker σε έναν οργανισμό με πάνω από $7 τρισεκατομμύρια σε περιουσιακά στοιχεία πελατών και 34 εκατομμύρια λογαριασμούς.
Ρυθμιστικό και Νομικό Ιστορικό
Το ανεξάρτητο ρυθμιστικό ιστορικό της TD Ameritrade περιλαμβάνει ορισμένα περιστατικά που προηγήθηκαν της εξαγοράς από τη Schwab. Το 2018, η FINRA επέβαλε στην TD Ameritrade πρόστιμο 6 εκατομμυρίων δολαρίων επειδή δεν φρόντισε να εποπτεύει εύλογα την αναφορά συναλλαγών σε πολλαπλά συστήματα. Πρόκειται για ζήτημα λειτουργίας και αναφοράς και όχι για υπόθεση που αφορούσε απώλεια περιουσιακών στοιχείων πελατών.
Το 2020, η TD Ameritrade διευθέτησε ομαδική αγωγή (class-action) για 6,5 εκατομμύρια δολάρια που σχετιζόταν με διακοπές λειτουργίας της πλατφόρμας συναλλαγών. Οι διακοπές επηρέασαν περιορισμένο αριθμό πελατών και ο διακανονισμός παρείχε αποζημίωση.
Από την εξαγορά από τη Schwab, η υποδομή συμμόρφωσης της TD Ameritrade έχει τεθεί υπό την εποπτεία της Schwab. Το ρυθμιστικό ιστορικό της συνδυασμένης οντότητας αντανακλά τη γενικά συντηρητική προσέγγιση της Schwab όσον αφορά τη συμμόρφωση.
Σύγκριση Ασφάλειας
| Παράγοντας Ασφάλειας | TD Ameritrade (πριν από Schwab) | Υπό Schwab (μετά τη μετανάστευση) | Schwab Direct |
|---|---|---|---|
| Ρύθμιση από SEC/FINRA | Ναι | Ναι | Ναι |
| Ασφάλιση SIPC | $500K | $500K | $500K |
| Υπερβάλλον SIPC | Μέσω Schwab ($600M) | $600M συνολικά | $600M συνολικά |
| FDIC cash sweep | Μέσω Schwab Bank | Ναι (Schwab Bank) | Ναι |
| Εγγύηση ασφάλειας | Μέσω Schwab | 100% μη εξουσιοδοτημένη | 100% μη εξουσιοδοτημένη |
| Κύρια πλατφόρμα | thinkorswim | thinkorswim | thinkorswim |
Τι Συμβαίνει Κατά τη Μετανάστευση;
Αν είστε πελάτης της TD Ameritrade με λογαριασμό που δεν έχει μεταναστεύσει ακόμη στη Schwab:
- Τα περιουσιακά σας στοιχεία παραμένουν προστατευμένα καθ’ όλη τη διάρκεια. Η SIPC και η επιπλέον κάλυψη SIPC συνεχίζουν χωρίς διακοπή.
- Η μετανάστευση χρησιμοποιεί μεταφορά ACAT, τη συνήθη διαδικασία του κλάδου για τη μετακίνηση τίτλων μεταξύ χρηματιστών.
- Η φορολογική βάση κόστους και η περίοδος διακράτησης μεταφέρονται αυτόματα. Οι φορολογικές μερίδες, οι ημερομηνίες αγοράς και οι πληροφορίες για τη βάση κόστους μεταφέρονται μαζί με τις θέσεις σας.
- Οι ανοιχτές εντολές μπορεί να μεταφερθούν ή όχι, ανάλογα με τον τύπο της εντολής και το χρονικό σημείο. Η Schwab συνήθως ενημερώνει ποιες εντολές θα και δεν θα μεταφερθούν πριν από τη μετανάστευση.
- Το thinkorswim θα συνεχίσει να είναι διαθέσιμο μέσω της Schwab. Η Schwab έχει δεσμευτεί να διατηρήσει την πλατφόρμα thinkorswim.
Αν ο λογαριασμός σας έχει ήδη μεταναστεύσει, ουσιαστικά είστε πελάτης της Schwab και μπορείτε να ανατρέξετε στην ανασκόπηση ασφάλειας της Charles Schwab για τις τρέχουσες προστασίες σας.
Πώς να Προστατεύσετε τον Λογαριασμό σας κατά τη Μετάβαση
Επαληθεύστε τα στοιχεία επικοινωνίας σας με την TD Ameritrade. Η Schwab θα επικοινωνήσει λεπτομέρειες μετεγκατάστασης μέσω email και ταχυδρομείου. Επιβεβαιώστε ότι τα στοιχεία επικοινωνίας σας είναι ενημερωμένα.
Κατανοήστε το χρονοδιάγραμμα της μετεγκατάστασης. Η TD Ameritrade και η Schwab κοινοποιούν τις ημερομηνίες μετεγκατάστασης εκ των προτέρων. Γνωρίστε πότε θα γίνει η μετάβαση του λογαριασμού σας.
Ελέγξτε τις θέσεις σας πριν από τη μετεγκατάσταση. Επιβεβαιώστε ότι όλες οι συμμετοχές, οι πληροφορίες κόστους (cost basis) και τα στοιχεία του λογαριασμού είναι ακριβή. Οποιαδήποτε ασυμφωνία είναι ευκολότερο να επιλυθεί πριν από τη μετεγκατάσταση.
Ρυθμίστε άμεσα τις λειτουργίες ασφαλείας της Schwab μετά τη μετεγκατάσταση. Ενεργοποιήστε τον έλεγχο ταυτότητας δύο παραγόντων, τη βιομετρική σύνδεση και τις ειδοποιήσεις λογαριασμού στον νέο σας λογαριασμό Schwab.
Κρατήστε αρχεία. Κατεβάστε τα αντίγραφα κίνησης της TD Ameritrade, τις επιβεβαιώσεις συναλλαγών και τα αρχεία cost basis πριν από τη μετεγκατάσταση. Αυτό παρέχει ένα σημείο αναφοράς σε περίπτωση που προκύψουν οποιεσδήποτε ασυμφωνίες.
Συχνές ερωτήσεις
Θα χάσω το thinkorswim όταν ο λογαριασμός μου μεταφερθεί στη Schwab; Όχι. Η Schwab έχει δεσμευτεί να διατηρήσει την πλατφόρμα thinkorswim. Θα συνεχίσετε να έχετε πρόσβαση στο thinkorswim μέσω των διαπιστευτηρίων σας στη Schwab μετά τη μετεγκατάσταση.
Αλλάζει η κάλυψη SIPC μου; Η κάλυψη SIPC ($500K) παραμένει η ίδια. Η επιπλέον κάλυψη SIPC μέσω Schwab ($600M συνολικά) είναι τουλάχιστον ισοδύναμη με την προηγούμενη κάλυψη της TD Ameritrade.
Τι γίνεται αν προτιμώ να μείνω με την TD Ameritrade; Οι λογαριασμοί της TD Ameritrade μεταφέρονται στη Schwab στο πλαίσιο της εξαγοράς. Αν προτιμάτε έναν διαφορετικό Broker, μπορείτε να μεταφέρετε τον λογαριασμό σας σε άλλο Broker μέσω ACAT πριν ή μετά τη μετεγκατάσταση.
Υπάρχουν κίνδυνοι για τις θέσεις μου κατά τη μετεγκατάσταση; Η διαδικασία μεταφοράς ACAT είναι καλά εδραιωμένη και ρυθμισμένη. Μεταφορά τίτλων σε είδος, δηλαδή οι θέσεις σας δεν πωλούνται και δεν επαναγοράζονται. Μεταφορές κόστους βάσης μαζί με τις θέσεις σας. Η διαδικασία έχει χαμηλό ποσοστό σφάλματος, αλλά ο έλεγχος του λογαριασμού σας μετά τη μετεγκατάσταση είναι μια συνετή πρακτική.
Θα μεταφερθεί το υπόλοιπο περιθωρίου ή η έγκριση για options; Τα υπόλοιπα περιθωρίου και τα επίπεδα έγκρισης για options γενικά μεταφέρονται μαζί με τον λογαριασμό σας. Ωστόσο, η Schwab μπορεί να έχει διαφορετικά κριτήρια έγκρισης. Επιβεβαιώστε το επίπεδο συναλλαγών σας σε options και την κατάσταση του περιθωρίου μετά τη μετεγκατάσταση.
Τι συμβαίνει στην TD Ameritrade ως εταιρεία; Η TD Ameritrade συνεχίζει ως θυγατρική της Charles Schwab. Το brand καταργείται σταδιακά για λογαριασμούς λιανικής, αλλά ορισμένες θεσμικές υπηρεσίες ενδέχεται να συνεχίσουν να παρέχονται με το όνομα TD Ameritrade.
Συμπέρασμα
Οι πελάτες της TD Ameritrade βρίσκονται σε μια μεταβατική φάση, αλλά όχι σε μια επικίνδυνη. Η εξαγορά από τη Charles Schwab έθεσε τους λογαριασμούς της TD Ameritrade κάτω από μία από τις μεγαλύτερες και πιο ασφαλείς υποδομές χρηματιστηριακών συναλλαγών στον κόσμο.
Αν είστε πελάτης της TD Ameritrade, οι λογαριασμοί σας προστατεύονται από την SIPC και από την πρόσθετη κάλυψη 600 εκατομμυρίων δολαρίων της Schwab καθ’ όλη τη διάρκεια της μετεγκατάστασης. Η πλατφόρμα thinkorswim θα συνεχίσει να είναι διαθέσιμη. Το πρακτικό αποτέλεσμα είναι ότι αποκτάτε το προφίλ ασφάλειας της Schwab, ενώ διατηρείτε πρόσβαση στην πλατφόρμα thinkorswim.
Αν έχετε λογαριασμό TD Ameritrade, δεν υπάρχει λόγος που να σχετίζεται με την ασφάλεια για να μεταφέρετε σε άλλον Broker. Η μετεγκατάσταση στη Schwab τοποθετεί τα περιουσιακά σας στοιχεία κάτω από ένα ισχυρότερο πλαίσιο ασφάλειας από αυτό που θα μπορούσε να προσφέρει ανεξάρτητα η TD Ameritrade.
Η επένδυση εμπεριέχει κίνδυνο. Η αξία των επενδύσεων μπορεί να αυξηθεί ή να μειωθεί και ενδέχεται να λάβετε πίσω λιγότερα από όσα επενδύσατε αρχικά. Αυτή η αξιολόγηση περιέχει συνδέσμους συνεργατών. Αν ανοίξετε λογαριασμό μέσω του συνδέσμου μας, ενδέχεται να λάβουμε προμήθεια χωρίς επιπλέον κόστος για εσάς. Οι αξιολογήσεις μας είναι ανεξάρτητες και βασίζονται σε πραγματικά δεδομένα.