Comercio offshore: como elegir el broker adecuado

Los brokers offshore tienen su sede fuera de tu pais de origen, a menudo en jurisdicciones con normativas mas flexibles. El intercambio es el apalancamiento y el acceso a productos frente a la seguridad de los fondos y la posibilidad de reclamacion. Para la mayoria de los traders minoristas, un broker regulado de nivel 1 es la respuesta correcta. Para algunos traders, un broker offshore ofrece acceso a productos o apalancamiento que no esta disponible en su jurisdiccion de origen.

Este articulo ofrece una vision practica sobre brokers offshore: que ofrecen, cuales son los riesgos y cuando tienen sentido.

Lo que realmente significa “offshore”

“Offshore” no tiene una definicion unica. En la practica, se refiere a brokers regulados en jurisdicciones que:

• No restringen el apalancamiento minorista (Cayman Islands, Seychelles, Vanuatu, Marshall Islands, Belize)
• Permiten que los brokers operen sin requisitos de capital significativos
• No exigen la segregacion de los fondos de los clientes
• No ofrecen esquemas de compensacion para inversores
• No aplican reglas estrictas de KYC/AML

Estas jurisdicciones son reales: existen, y los brokers regulados alli son empresas reales. El intercambio es que la supervision regulatoria es mucho mas debil que en las jurisdicciones de primer nivel (FCA en el Reino Unido, FINRA en EE. UU., ASIC en Australia, BaFin en Alemania, etc.).

Por que los traders usan brokers offshore

Tres razones comunes:

1. Mayor apalancamiento. ESMA en la UE limita el apalancamiento minorista a 1:30 en pares principales de forex. Los brokers offshore pueden ofrecer 1:500 o 1:1000. La diferencia de apalancamiento es real y significativa para los traders que quieren usarla.
2. Programas de bonos y menos restricciones. Algunos brokers offshore ofrecen bonos por deposito, sin minimos y sin comisiones por inactividad. Estas condiciones estan restringidas en jurisdicciones de nivel 1.
3. Acceso a ciertos productos. Algunos productos (ciertos CFDs, algunos derivados de cripto) no estan disponibles en jurisdicciones de nivel 1. Los brokers offshore pueden ofrecerlos.

Para un trader que no puede conseguir lo que necesita de un broker de nivel 1 (por restricciones de jurisdiccion), un broker offshore es la alternativa.

Cuales son los riesgos

Tres riesgos principales:

1. Seguridad de los fondos

Los Broker de nivel 1 están obligados a mantener los fondos de los clientes en cuentas segregadas, separadas de los fondos operativos del Broker. Si el Broker quiebra, los fondos del cliente están protegidos (hasta un límite de compensación, por ejemplo, £85,000 por cliente en el Reino Unido).

Los Broker offshore pueden no segregar los fondos de los clientes. Si el Broker quiebra, los fondos del cliente forman parte del patrimonio del Broker. La recuperación es incierta y puede que no ocurra en absoluto.

2. Sin recurso regulatorio

Si el broker hace algo mal (se niega a retirar fondos, manipula precios, etc.), el organismo regulador en la jurisdiccion offshore puede no tener los recursos o la voluntad de investigar. El proceso de recuperacion es lento o imposible.

3. Retrasos en retiros y comisiones

Los brokers offshore son famosos por los retrasos en los retiros, las comisiones adicionales y los importes mínimos de retiro. Los términos suelen estar en la letra pequeña del broker.

Como evaluar un broker offshore

Si decides que es necesario un broker offshore, pregunta:

• iEl broker está regulado en algún lugar con buena reputación? Algunos brokers offshore también están regulados en una jurisdicción de nivel 1. La doble regulación añade una capa de protección. Si el broker solo está regulado en la jurisdicción offshore, la protección es mínima.
• ¿Cuánto tiempo lleva operando el broker? Un broker que ha operado durante 5+ años es más probable que sea legítimo que uno que empezó el año pasado. El historial importa.
• ¿Qué dicen otros traders? Reseñas independientes en plataformas como Trustpilot, Forex Peace Army y sitios de comparación de brokers. Lee con atención las reseñas negativas: a menudo revelan el comportamiento real del broker.
• ¿Cuál es el proceso de retiro? Prueba el proceso de retiro con una cantidad pequeña antes de comprometer un saldo grande. La velocidad de los retiros y las comisiones son los indicadores más fiables de la calidad del broker.
• ¿Cuál es la política de segregación de fondos? Lee el acuerdo con el cliente. Si el broker no segrega fondos, el riesgo es real.
• ¿Qué esquema de compensación aplica? La mayoría de los brokers offshore no participan en esquemas de compensación para inversores. Si el broker falla, tú eres un acreedor no garantizado.

Cuando los brokers offshore tienen sentido

Tres escenarios:

1. Necesitas un apalancamiento mayor que el permitido por tu jurisdiccion de origen. Si eres un trader experimentado que comprende los riesgos y quiere usar apalancamiento por encima del limite regulatorio, un broker offshore es la unica opcion.
2. Quieres un producto especifico no disponible en brokers de primer nivel. Algunos productos (ciertos CFDs, ciertos derivados de cripto) no son ofrecidos por brokers de primer nivel. Un broker offshore puede ser la unica forma de acceder a ellos.
3. Eres un trader profesional con plena conciencia del riesgo. Un trader profesional que entiende el riesgo de seguridad de los fondos, el riesgo de recurso y el riesgo de retirada puede decidir que el intercambio vale la pena por el apalancamiento y el acceso al producto.

Cuando los brokers offshore no tienen sentido

Tres escenarios en los que tier-1 es la respuesta clara:

1. Eres un principiante. El apalancamiento y el acceso a productos de los brokers offshore son peligrosos para los nuevos traders. El riesgo de ruina es alto. Empieza con un broker tier-1.
2. Estás operando tus ahorros de jubilacion. El riesgo de seguridad del fondo es inaceptable. Usa un broker tier-1 con fondos segregados y compensacion para inversores.
3. Tienes una cuenta pequena. Una cuenta de $1,000-5,000 no necesita apalancamiento offshore. El apalancamiento tier-1 es suficiente. El costo del riesgo del broker offshore no compensa el beneficio marginal.

Como empezar con poco

Si decides probar un broker offshore:

1. Empieza con el deposito minimo. No te comprometas con mas de lo que estas dispuesto a perder.
2. Prueba el proceso de retiro. Deposita una cantidad pequena, realiza algunas operaciones y retira los fondos. El proceso de retiro es la prueba mas importante.
3. No mantengas saldos grandes. Una vez que tengas un beneficio significativo, retiralo. El riesgo del broker es mayor cuando tienes un saldo grande y el broker esta teniendo dificultades.
4. Lleva registros. Guarda todas las confirmaciones de operaciones, confirmaciones de retiros y estados de cuenta. Los registros son esenciales si tienes una disputa.

Preguntas frecuentes

Es legal operar con un broker offshore?

En la mayoria de jurisdicciones, si. El trader es responsable de declarar los ingresos y pagar el impuesto. Algunas jurisdicciones tienen reglas especificas sobre que brokers estan permitidos (EE. UU., Japon); usar un broker no permitido puede ser ilegal o exponerte a impuestos adicionales.

Cual es el broker offshore mas seguro?

No existe algo como un "broker offshore" "seguro". La jurisdiccion offshore es el riesgo. Algunos brokers offshore tambien estan regulados en jurisdicciones de nivel 1 (FCA, ASIC, etc.), lo que añade una capa de proteccion. Busca regulacion dual.

Puedo recuperar mi dinero si el broker offshore desaparece?

Probablemente no. Sin segregacion de fondos y sin un esquema de compensacion para inversores, tu dinero forma parte del patrimonio del broker. La recuperacion depende del proceso de quiebra en la jurisdiccion offshore, que puede tardar anos y es posible que no resulte en una recuperacion total.

iLos brokers offshore son mas baratos que los brokers de nivel 1?

A menudo no. Los brokers offshore cobran spreads mas amplios, comisiones mas altas y mas comisiones. El titular "0 pip spread" normalmente va acompanado de una comision o una comision oculta que hace que el coste total sea similar o incluso mas alto que el de un broker de nivel 1.

Recursos relacionados

• Seguridad del Broker
• Seguridad del Broker → Cómo comprobar la regulación del Broker
• Tipos de cuenta → Depósitos mínimos

Por donde empezar

Si estas evaluando brokers offshore, el primer paso practico es comprobar el estatus regulatorio, la politica de segregacion de fondos y los terminos de retirada antes de abrir una cuenta. Consulta nuestra tabla de brokers para ver la lista actual de brokers regulados de nivel 1 con precios transparentes.