Ceci ne constitue pas un conseil en investissement. Les informations fournies le sont uniquement à des fins éducatives et informatives et ne constituent pas une recommandation d'achat ou de vente de tout produit financier.
La plupart des comparatifs de courtiers s’éternisent sur des milliers de mots parce que les auteurs veulent couvrir chaque gamme de produits, chaque régulateur et chaque petit frais. C’est utile comme référence, mais ce n’est pas la bonne forme pour prendre une décision. Une décision nécessite une courte liste de filtres et une règle rapide pour les combiner. Cet article est la version plus courte.
Filtre 1 : le regulateur qui vous couvre vraiment
Le premier filtre est juridictionnel, et il est non negociable. Si vous vivez dans l’UE, reduisez la liste aux brokers regules par une autorite nationale de l’UE dans le cadre de MiFID II. Si vous vivez au Royaume-Uni, la FCA. Si vous vivez en Australie, ASIC. Un broker regulé dans une juridiction de premier rang en dehors de votre pays de residence est generalement acceptable, mais un broker regulé uniquement par une petite autorite offshore releve d’une autre discussion concernant le risque de contrepartie et les voies de recouvrement.
Le plafond de levier est fixe par le regulateur, pas par le marketing du broker. Un broker regulé par CySEC peut proposer un levier de detail allant jusqu’a 1:30 sur les principales paires de FX, un broker regulé par ASIC peut proposer jusqu’a 1:30 egalement en vertu des regles recentes d’ASIC, et un broker regulé uniquement par une autorite offshore peut proposer 1:500. Le plafond, a lui seul, donne deja un bon indice.
Filtre 2 : un modele de frais adapte a votre volume
Deux modeles de frais dominent. Sans commission avec un spread plus large, ou base sur la commission avec un spread plus serre. Le premier convient aux traders occasionnels et aux investisseurs long terme. Le second convient aux traders actifs, lorsque les economies realisees sur le spread compensent la commission. La plupart des brokers "zero commission" sur les actions facturent encore des frais d'acces a la bourse et un petit spread. La plupart des brokers base sur la commission ont aussi un spread, simplement plus faible.
Faites le calcul en fonction de votre frequence de transactions prevue. Un broker sans commission qui arrondit le spread de 1 € sur une transaction de 100 € vous coute 1 000 € par an sur 1 000 transactions. Un broker base sur la commission facturant 3 € avec un spread de 0,10 € vous coute 3 100 €. Le modele du spread l'emporte pour le trader actif. Le modele sans commission l'emporte pour l'investisseur qui realise 30 transactions par an.
Filtre 3 : une plateforme que vous pouvez vraiment utiliser
Une plateforme n'est pas une liste de fonctionnalites. C'est un flux de travail. La bonne plateforme est celle sur laquelle vous pouvez passer une journee de trading normale sans y penser. Une plateforme sur laquelle chaque ordre necessite trois clics en plus, ou l'outil de graphique oublie sans cesse vos dessins, ou encore ou l'application mobile vous deconnecte au pire moment : celle-la est la mauvaise, peu importe le nombre d'indicateurs qu'elle contient.
Ouvrez un petit compte finance. Realisez vos transactions habituelles pendant une semaine. Retirez un petit montant. Le test de retrait est la partie la plus honnete de l'essai, car les courtiers sont rapides pour rendre les depots indolores et lents pour rendre les retraits indolores.
Filtre 4 : la couverture des actifs qui correspond a votre plan
Si vous ne negociez que des actions americaines, vous avez besoin d’un acces a la NYSE, au Nasdaq, et idealement aux marches des small caps et aux marches OTC. Si vous negociez des actions europeennes, vous avez besoin d’Euronext, de la LSE, de Xetra, et idealement des bourses europeennes plus petites. Si vous negociez des options, vous avez besoin du bon niveau d’approbation des options et des frais par contrat adequats. Si vous negociez des futures, vous avez besoin d’un Broker de futures avec le bon modele de marge.
Ne payez pas pour une couverture de produit que vous n’utiliserez pas. Ne sautez pas un Broker parce qu’il manque un produit que vous n’utiliseriez pas l’an prochain. L’objectif est d’aligner la couverture sur votre plan, et non de maximiser la liste.
Filtre 5 : un support qui repond vraiment
Le dernier filtre est celui que les gens oublient jusqu'au moment ou ils en ont besoin. Envoyez un email au support du Broker avec une vraie question de compte avant de deposer des fonds. Chronometrez la reponse. Lisez-la attentivement. Une equipe de support qui repond en 24 heures avec une reponse claire est un veritable atout quand quelque chose tourne mal. Une equipe de support qui repond en 72 heures avec un paragraphe recopie-collé est une veritable charge.
La decision
Choisissez un courtier qui repond a tous les cinq filtres. Si plus de trois repondent, choisissez selon le modele de frais. Si vous hésitez entre deux, financez les deux avec un petit montant, lancez votre workflow pendant un mois, et laissez la plateforme decider pour vous.
Ressources connexes
Par ou commencer
Notre comparateur de courtiers classe les meilleurs courtiers selon le regulateur, le modele de frais, le type de compte et la plateforme. Filtrez selon votre juridiction et votre style de trading, et vous devriez avoir une liste courte de deux ou trois en quelques minutes.
Questions courantes sur le choix d'un broker
Dois-je ouvrir plus d’un compte ?
Il est normal d’en conserver deux. Un courtier principal pour la majeure partie de vos opérations, et un courtier secondaire pour une classe d’actifs que le courtier principal ne couvre pas bien, ou comme solution de secours en cas d’indisponibilité de la plateforme. Le coût d’un second compte correspond à la duplication des formalités et au dépôt minimum chez le second courtier, et non à une dépense courante réelle.
Combien de temps faut-il pour changer de courtier ?
L’onboarding lui-meme prend generalement un jour ou deux pour un compte de base, et une semaine ou deux pour un compte qui necessite une approbation pour les options ou un accord sur la marge. Le transfert des positions et de la tresorerie depuis un ancien courtier peut prendre une a trois semaines selon les actifs concernes. Prevoyez un changement pendant une periode calme, pas pendant une semaine de marche chargee.
Puis-je utiliser un courtier depuis un autre pays ?
Dans la plupart des cas, oui, mais l'organisme de réglementation qui supervise le compte est celui du courtier, et non celui de votre pays de résidence. Certains courtiers limitent l'onboarding depuis certains pays. D'autres acceptent presque tout le monde, mais excluent les residents des Etats-Unis en raison de la charge de conformite specifique aux Etats-Unis. Verifiez la liste des pays sur le site du courtier avant de commencer la demande.
Quelle est la plus grosse erreur que commettent les nouveaux traders lorsqu’ils choisissent un broker ?
Choisir le broker avec la commission affichée la plus basse, puis découvrir que le coût total est plus élevé à cause du spread, du taux de financement, des frais d’inactivité ou des frais de conversion. La grille tarifaire est le seul document qui dit la vérité, et la plupart des nouveaux traders ne la lisent pas avant d’approvisionner leur compte.
Un courtier bien connu est-il toujours plus s�r qu�un plus petit ?
La reconnaissance de la marque n�est pas un indicateur de s�curit�. Un courtier bien connu, avec un historique d�amendes r�glementaires et une garde des actifs faible, est un choix moins bon qu�un courtier plus petit, bien capitalis�, r�glement� dans une juridiction de premier niveau, et audite par un grand cabinet comptable. La taille de la marque est un fait marketing, pas un fait de s�curit�.