האם TD Ameritrade בטוח? — סקירת רגולציה ואבטחה

TD Ameritrade היא כעת חלק מ-Charles Schwab, וחשבונותיה מועברים לפלטפורמה ולתשתית המשמורת של Schwab. לקוחות TD Ameritrade נהנים מכיסוי SIPC של Schwab, ביטוח עודף מצטבר של 600 מיליון דולר עבור SIPC, מזומן בסוויפ FDIC דרך Schwab Bank, וערבות של 100% לפעילות בלתי מורשית. TD Ameritrade כישות עצמאית נמצאת בתהליך סיום, והפרופיל הבטיחותי שלה מובן בצורה הטובה ביותר בהקשר של המעבר ל-Schwab.

רגולציה

TD Ameritrade, Inc. רשומה אצל ה-SEC וחברה ב-FINRA. מאז הרכישה ב-2020 על ידי Charles Schwab, TD Ameritrade פועלת כחברה בת של Schwab. מותג TD Ameritrade ופלטפורמת thinkorswim ממשיכים להיות מטופלים, אך תשתיות המשמורת, הסליקה והתשתיות הרגולטוריות הבסיסיות שולבו בתוך Schwab.

TD Ameritrade Clearing, Inc. מטפלת בפעולות סליקה ומשמורת, ופועלת תחת אותה מסגרת רגולטורית כמו Schwab. ככל שהחשבונות עוברים לפלטפורמת Schwab, מעטפת הרגולציה שבה הם מוחזקים הופכת לזו של Schwab.

אפשר לאמת את הרישום של TD Ameritrade ב-FINRA BrokerCheck — מספר ה-CRD של החברה הוא 7870. עם זאת, להגנה על חשבונות בהווה ובעתיד, כדאי גם לאמת את מעמדה של Schwab (CRD 5393).

SIPC וביטוח נוסף

חשבונות TD Ameritrade מבוטחים ב-SIPC עד לתקרת הסטנדרט של 500,000$ (250,000$ במזומן). באמצעות הקשר עם Schwab, לקוחות TD Ameritrade נהנים מביטוח עודף מצטבר של 600 מיליון דולר של SIPC של Schwab.

במהלך תקופת ההעברה, כיסוי ה-SIPC והכיסוי העודף של SIPC שלך ממשיכים ללא הפרעה. לאחר שהחשבון שלך יעבור במלואו ל-Schwab, ההגנות המתוארות ב-סקירת הבטיחות של Charles Schwab חלות ישירות.

עבור מזומן, לקוחות TD Ameritrade יכולים להשתמש בתוכנית הסוויפ של Schwab Bank המבוטחת ב-FDIC, שמספקת כיסוי FDIC על יתרות מזומן שלא הושקעו.

הפרדת נכסים והגנה

TD Ameritrade, תחת פיקוח של Schwab, שומרת על הפרדה בין נכסי הלקוחות לבין נכסי החברה. ניירות הערך של הלקוחות מוחזקים בחשבונות משמורת מופרדים. האינטגרציה עם תשתית המשמורת של Schwab מיישמת על חשבונות TD Ameritrade את סטנדרטי ההפרדה של Schwab.

TD Ameritrade הציעה היסטורית תוכנית להשאלת ניירות ערך. עם מעבר החשבונות ל-Schwab, חלות עליהם מדיניות ההשאלות של Schwab. ברוב המקרים, ניירות ערך ששולמו במלואם בחשבונות מזומן אינם מושאלים ללא הסכמת הלקוח.

המעבר מתשתית המשמורת של TD Ameritrade לתשתית של Schwab מתבצע באמצעות מערכת העברת חשבונות אוטומטית ללקוח (ACAT), מנגנון סטנדרטי בתעשייה להעברות בין Broker ל-Broker. ניירות הערך שלך מועברים בעין, והתהליך מוסדר ומנוטר.

תכונות אבטחה

TD Ameritrade תומכת באימות דו-שלבי, ובפלטפורמת thinkorswim יש שכבת אבטחה ייעודית משלה. כאשר חשבונות עוברים ל-Schwab, הלקוחות מקבלים גישה לתשתית האבטחה של Schwab, כולל כניסה ביומטרית, אימות באמצעות קול וה- Schwab Security Guarantee.

ה- Schwab Security Guarantee מכסה 100% מההפסדים מפעילות לא מורשית, בתנאי שהלקוח מדווח על הפעילות באופן מיידי ומשתף פעולה עם החקירה של Schwab. אחריות זו חלה גם על חשבונות TD Ameritrade שעברו במלואם למערכת של Schwab.

במהלך תקופת ההעברה, חלות גם תכונות האבטחה המקוריות של TD Ameritrade וגם ההגנות הנכנסות של Schwab.

יציבות פיננסית

היציבות הפיננסית של TD Ameritrade מגובה כיום על ידי Charles Schwab Corporation (NYSE: SCHW), אחד ממוסדות השירותים הפיננסיים הגדולים בארצות הברית. מאזן החוב של Schwab, בסיס ההכנסות המגוון ומעמד ההון הרגולטורי תומכים בחברת הבת של TD Ameritrade.

לפני הרכישה, TD Ameritrade הייתה בעצמה חברה ציבורית עם מעמד הון חזק. המיזוג עם Schwab איחד שתי מהברוקראז'ים הקמעונאיים הגדולים ביותר לגוף עם למעלה מ־7 טריליון דולר בנכסי לקוחות ו־34 מיליון חשבונות.

היסטוריה רגולטורית ומשפטית

ההיסטוריה הרגולטורית העצמאית של TD Ameritrade כוללת מספר אירועים שהתרחשו לפני רכישת Schwab. בשנת 2018, FINRA קנסה את TD Ameritrade ב-6 מיליון דולר בגין אי-פיקוח סביר על דיווחי עסקאות במספר מערכות. מדובר היה בעניין תפעולי ודיווחי, ולא כזה שקשור לאובדן נכסי לקוחות.

בשנת 2020, TD Ameritrade הסדירה תביעה ייצוגית בסכום של 6.5 מיליון דולר הקשורה להשבתות של פלטפורמת המסחר. ההשבתות השפיעו על מספר מוגבל של לקוחות, וההסדר כלל פיצוי.

מאז רכישת Schwab, תשתית הציות של TD Ameritrade כפופה לפיקוח של Schwab. הרקורד הרגולטורי של הישות המשולבת משקף גישה שמרנית בדרך כלל של Schwab בכל הנוגע לציות.

השוואת בטיחות

גורם בטיחות	TD Ameritrade (לפני Schwab)	תחת Schwab (לאחר ההעברה)	Schwab Direct
מוסדר על ידי SEC/FINRA	כן	כן	כן
מבוטח על ידי SIPC	500K$	500K$	500K$
SIPC עודף	באמצעות Schwab (600M$)	600M$ מצטבר	600M$ מצטבר
FDIC cash sweep	באמצעות Schwab Bank	כן (Schwab Bank)	כן
ערבות אבטחה	באמצעות Schwab	100% ללא הרשאה	100% ללא הרשאה
פלטפורמה מרכזית	thinkorswim	thinkorswim	thinkorswim

מה קורה במהלך ההעברה?

אם אתה לקוח של TD Ameritrade עם חשבון שטרם הועבר ל-Schwab:

1. הנכסים שלך מוגנים לאורך כל התהליך. הכיסוי של SIPC ושל כיסוי עודף של SIPC ממשיך ללא הפרעה.
2. ההעברה מתבצעת באמצעות ACAT, תהליך ההעברה הסטנדרטי בתעשייה להעברת ניירות ערך בין ברוקרים.
3. בסיס העלות ותקופת ההחזקה מועברים אוטומטית. תיקי מס (Tax lots), תאריכי רכישה ומידע על בסיס העלות עוברים יחד עם המניות שבבעלותך.
4. הוראות פתוחות עשויות או לא עשויות לעבור בהתאם לסוג ההוראה ולתזמון. Schwab בדרך כלל מעדכנת אילו הוראות יועברו ואילו לא לפני ההעברה.
5. thinkorswim ימשיך להיות זמין דרך Schwab. Schwab התחייבה לשמור על פלטפורמת thinkorswim.

אם החשבון שלך כבר הועבר, בפועל אתה לקוח של Schwab ויכול לעיין ב-סקירת הבטיחות של Charles Schwab כדי לראות את ההגנות הנוכחיות שלך.

כיצד להגן על החשבון שלך במהלך המעבר

1. אמת את פרטי הקשר שלך מול TD Ameritrade. Schwab תתקשר עם פרטי פרטי המעבר באמצעות דוא״ל ודואר. ודא שפרטי הקשר שלך מעודכנים.

2. הבן את ציר הזמן של המעבר. TD Ameritrade ו-Schwab מעבירות את תאריכי המעבר מראש. דע מתי החשבון שלך יעבור.

3. בדוק את ההחזקות שלך לפני המעבר. ודא שכל ההחזקות, מידע בסיס העלות ופרטי החשבון מדויקים. קל יותר לפתור כל אי-התאמה לפני המעבר.

4. הגדר תכונות אבטחה של Schwab מיד לאחר המעבר. הפעל אימות דו-שלבי, כניסה באמצעות ביומטריה והתראות חשבון בחשבון החדש שלך ב-Schwab.

5. שמור תיעוד. הורד את דוחות TD Ameritrade, אישורי מסחר ורשומות בסיס העלות לפני המעבר. זה מספק נקודת ייחוס אם מתעוררות אי-התאמות כלשהן.

שאלות נפוצות

האם אאבד את thinkorswim כשחשבון שלי יעבור ל-Schwab? לא. Schwab התחייבה להמשיך לתמוך בפלטפורמת thinkorswim. תמשיך להיות לך גישה ל-thinkorswim באמצעות פרטי ההתחברות של Schwab לאחר המעבר.

האם הכיסוי של SIPC משתנה? כיסוי ה-SIPC שלך ($500K) נשאר זהה. הכיסוי העודף של SIPC דרך Schwab ($600M aggregate) הוא לכל הפחות שווה ערך לכיסוי הקודם של TD Ameritrade.

מה אם אני מעדיף להישאר עם TD Ameritrade? חשבונות TD Ameritrade מועברים ל-Schwab כחלק מהרכישה. אם אתה מעדיף ברוקר אחר, תוכל להעביר את החשבון שלך לברוקר אחר דרך ACAT לפני או אחרי המעבר.

האם יש סיכונים לעמדות שלי במהלך המעבר? תהליך העברת ACAT מבוסס היטב ומוסדר. העברות ניירות ערך בעין, כלומר העמדות שלך אינן נמכרות ונרכשות מחדש. העברות של בסיס העלות יחד עם העמדות שלך. התהליך כולל שיעור שגיאות נמוך, אך אימות החשבון שלך לאחר המעבר הוא נוהג נכון.

האם יתרת המרווח או אישור האופציות יעברו? יתרות מרווח ואישורי אופציות בדרך כלל מועברים יחד עם החשבון שלך. עם זאת, ל-Schwab עשויים להיות קריטריוני אישור שונים. ודא את רמת מסחר האופציות ואת מצב המרווח שלך לאחר המעבר.

מה קורה ל-TD Ameritrade כחברה? TD Ameritrade ממשיכה כחברה בת של Charles Schwab. המותג יופסק בהדרגה עבור חשבונות ברוקראז' קמעונאיים, אך שירותים מסוימים למוסדות עשויים להמשיך תחת השם TD Ameritrade.

פסק דין

לקוחות TD Ameritrade נמצאים בתהליך מעבר, אך לא מדובר במעבר מסוכן. הרכישה על ידי Charles Schwab העבירה את חשבונות TD Ameritrade תחת אחת מתשתיות הברוקראז' הגדולות והמאובטחות ביותר בעולם.

אם אתה לקוח של TD Ameritrade, החשבונות שלך מוגנים על ידי SIPC ועל ידי כיסוי עודף של Schwab בסך 600 מיליון דולר לאורך כל תהליך ההעברה. פלטפורמת thinkorswim תמשיך להיות זמינה. התוצאה המעשית היא שאתה מקבל את פרופיל הבטיחות של Schwab תוך שמירה על הגישה לפלטפורמת thinkorswim.

אם יש לך חשבון TD Ameritrade, אין סיבה הנובעת משיקולי בטיחות להעביר לברוקר אחר. מעבר Schwab מעמיד את הנכסים שלך תחת מסגרת בטיחות חזקה יותר מזו ש־TD Ameritrade יכול היה לספק באופן עצמאי.

השקעה כרוכה בסיכון. ערך ההשקעות יכול לעלות או לרדת וייתכן שתקבל בחזרה פחות מהסכום המקורי שהשקעת. סקירה זו כוללת קישורי שותפים. אם תפתח חשבון דרך הקישור שלנו, ייתכן שנקבל עמלה ללא עלות נוספת עבורך. הסקירות שלנו בלתי תלויות ומבוססות על נתונים עובדתיים.