זה אינו ייעוץ השקעות. המידע שנמסר מיועד למטרות חינוכיות ומידע בלבד ואינו מהווה המלצה לקנות או למכור כל מוצר פיננסי.
ברוקר בשירות מלא הוא ברוקר שמציע ביצוע, מחקר, ייעוץ ושירות אישי תחת קורת גג אחת. ברוקר בשירות מלא מעסיק אנליסטים שמפרסמים מחקר, יועצים שמעניקים המלצות ומנהלי קשר שעוזרים ללקוח בהחלטות המסחר. ברוקר בשירות מלא גובה עמלה גבוהה יותר עבור השירות, ולעיתים קרובות הוא גובה אחוז מהנכסים המנוהלים.
מהו ברוקר שירות מלא
ברוקר שירות מלא הוא ברוקר שמציע ביצוע, מחקר, ייעוץ ושירות אישי תחת קורת גג אחת. ברוקר שירות מלא מעסיק אנליסטים שמפרסמים מחקר, יועצים שמעניקים המלצות ומנהלי קשר שעוזרים ללקוח בהחלטות המסחר. ברוקר שירות מלא גובה עמלת שירות גבוהה יותר, ולעיתים קרובות הוא גובה אחוז מהנכסים בניהול.
מודל שירות מלא נמצא תחת לחץ מצד Broker-ים מוזלים, Robo-advisors ופלטפורמות מסחר מקוונות, אך המודל עדיין רלוונטי לסוחרים שרוצים הכוונה, שרוצים קשר אישי, ושמוכנים לשלם עבור השירות. הברוקרים הגדולים ביותר בשירות מלא כוללים את בנקי ההשקעות הגדולים ואת חטיבות ניהול העושר של קבוצות פיננסיות גדולות.
היתרונות המרכזיים
היתרון הראשון הוא המחקר. ברוקר בשירות מלא מפרסם דוחות אנליסטים על אלפי מניות, והדוחות כוללים את המודלים הפיננסיים, את ההערכת השווי, את הדירוג ואת מחיר היעד. המחקר זמין לכל הלקוחות, ולעיתים קרובות הוא מעמיק יותר ממה שמוצע דרך Broker מוזל.
היתרון השני הוא הייעוץ. ברוקר בשירות מלא משייך ליועץ ללקוח, והיועץ מסייע ללקוח בהחלטות המסחר, בהקצאת הנכסים ובאיזון מחדש של התיק. היועץ מכיר את היעדים של הלקוח, את רמת הסיכון של הלקוח ואת מצב המס של הלקוח, והוא מתאים את הייעוץ ללקוח.
היתרון השלישי הוא השירות האישי. ברוקר בשירות מלא מציע מנהל קשר שזמין בטלפון, בדוא״ל או באופן אישי. מנהל הקשר מסייע ללקוח בפתיחת חשבון, במימון, במשיכות ובכל בעיה שמתעוררת. השירות האישי הוא בעל ערך עבור סוחרים שאינם רוצים לטפל בפרטי התפעול.
היתרון הרביעי הוא מגוון המוצרים. ברוקר בשירות מלא מציע מגוון רחב של מוצרים, כולל מניות, אג״ח, אופציות, חוזים עתידיים, קרנות נאמנות, ETF והשקעות אלטרנטיביות. הברוקר בשירות מלא יכול לשמש כפתרון כולל לצרכי ההשקעה של הסוחר, והברוקר בשירות מלא יכול להתאים את התיק להעדפות הסוחר.
העלויות
העלות הראשונה היא העמלה. Broker בשירות מלא גובה €20-€50 לכל עסקה, והעמלה גבוהה יותר מאשר אצל Broker מוזל. העמלה מוצדקת לסוחרים שמשתמשים בעצות ובמחקר, והעמלה גבוהה מדי עבור סוחרים שלא צריכים את השירות.
העלות השנייה היא דמי הנכסים. חלק מה-Broker בשירות מלא גובים 0.5% עד 1.5% מהנכסים המנוהלים לשנה. העמלה מכסה את הייעוץ ואת ניהול הקשר, והיא בנוסף לעמלה. דמי הנכסים גבוהים עבור סוחרים עם תיק גדול, ודמי הנכסים יכולים לשחוק את התשואות לאורך זמן.
העלות השלישית היא דמי הפלטפורמה. חלק מה-Broker בשירות מלא גובים דמי פלטפורמה של €20-€50 לחודש עבור פלטפורמת המסחר. דמי הפלטפורמה הם עלות קבועה, ודמי הפלטפורמה פוגעים יותר במיוחד בחשבונות קטנים.
מי צריך להשתמש בברוקר בשירות מלא
ברוקר בשירות מלא הוא בחירה טובה לסוחרים שיש להם חשבון גדול, שרוצים יועץ אישי, ושמעריכים את המחקר ואת השירות האישי. הברוקר בשירות מלא מתאים גם לסוחרים חדשים בשוק, שרוצים הכוונה, ולסוחרים שיש להם מצב פיננסי מורכב שמצריך ייעוץ מותאם.
ברוקר בשירות מלא אינו בחירה טובה לסוחרים עם חשבון קטן, לסוחרים שמנהלים את ההשקעות בעצמם, או לסוחרים שרגישים לעמלות. סוחר שלא משתמש במחקר או בעצה לא צריך לשלם עבור השירות, ועל הסוחר לשקול Broker מוזל או robo-advisor.
כיצד להעריך ברוקר בשירות מלא
הבדיקה הראשונה היא איכות המחקר. הברוקר צריך לפרסם מחקר על מגוון רחב של מניות, והמחקר צריך להיות מעמיק. הסוחר יכול לבדוק את המחקר על ידי עיון בכמה דוחות, ויכול להשוות את המחקר למחקר של ברוקרים אחרים.
הבדיקה השנייה היא רקורד היועץ. ליועץ צריך להיות רקורד של מתן עצות טובות, ושיעור החלפת ההרכב הנמוך בתיקי ההמלצה. הסוחר יכול לבקש מהיועץ הפניות, ולבדוק את האישורים של היועץ.
הבדיקה השלישית היא העלות הכוללת. הברוקר צריך לפרסם את לוח העמלות, את העמלה המבוססת על נכסים, ואת דמי הפלטפורמה. הסוחר צריך לחשב את העלות הכוללת עבור דפוס מסחר מייצג, ולהשוות את העלות הכוללת לעלות של Broker מוזל.
שאלות נפוצות על ברוקרים בשירות מלא
האם ברוקרים בשירות מלא שווים את העלות? עבור סוחרים שמשתמשים במחקר ובייעוץ—כן. הייעוץ יכול לחסוך לסוחר טעויות יקרות, והייעוץ יכול לשפר את התשואות. עבור סוחרים שאינם משתמשים בייעוץ—לא.
האם אני יכול לעבור מ-Broker מוזל ל-Broker בשירות מלא? כן, והסוחר יכול גם להחזיק חשבונות אצל מספר ברוקרים. על הסוחר להשוות את העלות הכוללת ואת השירות הכולל לפני ביצוע המעבר, ועל הסוחר לשמור את ה-Broker המוזל עבור העסקאות שבהן העלות חשובה.
מהו גודל החשבון המינימלי עבור Broker בשירות מלא? המינימום משתנה לפי Broker. חלק מה-Broker בשירות מלא דורשים €100,000 או יותר, וחלק מה-Broker בשירות מלא מקבלים חשבונות קטנים יותר עם עמלה גבוהה יותר. על הסוחר לבדוק את המינימום לפני פתיחת החשבון.
משאבים קשורים
מאיפה להתחיל
אם אתם בוחנים Broker בשירות מלא, הצעד הראשון והכי שימושי הוא לזהות את השירותים שאתם באמת צריכים (מחקר, ייעוץ, שירות אישי), ולהשוות את העלות הכוללת בין שלושה עד חמישה Brokers. המדריך שלנו השוואת Broker מציג את Brokers בשירות מלא ואת לוחות העמלות שלהם, שלצד זה מאפשרים להבין מה ה־Broker מציע לפני פתיחת החשבון.