Ovo nije investicijski savjet. Informacije navedene u nastavku služe isključivo u obrazovne i informativne svrhe te ne predstavljaju preporuku za kupnju ili prodaju bilo kojeg financijskog proizvoda.
Diskontni broker je broker koji nudi jeftino izvršavanje naloga bez istraživanja, savjeta i osobne usluge punoposlužnog brokera. Diskontni broker ostvaruje malu maržu na svakoj trgovini, a diskontni broker se oslanja na volumen kako bi ostvario profit. Trgovac plaća nisku proviziju ili uopće nema provizije, a trgovac je odgovoran za odluke o trgovanju.
Što je diskontni broker
Diskontni broker je broker koji nudi jeftinu izvršnu uslugu bez istraživanja, savjeta i osobne usluge punoposlužnog brokera. Diskontni broker ostvaruje tanak profitni razmak na svakoj trgovini, a diskontni broker se oslanja na obujam kako bi ostvario dobit. Trgovac plaća nisku proviziju ili uopće nema provizije, a trgovac je odgovoran za odluke o trgovanju.
Diskontni model proširio se iz Sjedinjenih Američkih Država u Europu, Aziju i ostatak svijeta. Neki diskontni brokeri su čiste platforme za izvršenje, a neki diskontni brokeri dodaju osnovni paket istraživanja, osnovni alat za izradu grafikona i osnovnu korisničku podršku. Kompromis je dosljedan: niži trošak, manje usluge.
Glavna ušteda troškova
Prva ušteda je provizija. Broker s punom uslugom može naplatiti €20-€50 po trgovini, a discount Broker može naplatiti €1-€10 po trgovini. Ušteda je najvidljivija za aktivne trgovce koji obavljaju desetke trgovina mjesečno. Ušteda je manje vidljiva za ulagače koji kupuju i drže (buy-and-hold) i obavljaju nekoliko trgovina godišnje.
Druga ušteda je spread. Discount Brokeri često imaju uži spread od brokera s punom uslugom, jer discount Brokeri prenose izravni tržišni spread. Spread je razlika između ponude (bid) i potražnje (ask), a spread je naknada brokera za izvršavanje trgovine. Uži spreadovi štede novac na svakoj trgovini.
Treća ušteda je naknada za platformu. Neki brokeri s punom uslugom naplaćuju naknadu za platformu od €20-€50 mjesečno, a discount Brokeri rijetko naplaćuju naknadu za platformu. Naknada za platformu je fiksni trošak, a naknada za platformu najviše šteti malim računima.
Kompromisi
Prvi kompromis je istraživanje. Broker s punom uslugom pruža analitička izvješća, tržišne komentare i ideje za trgovanje. Diskontni broker može pružati osnovne vijesti i osnovne podatke, a diskontni broker obično ne pruža personalizirane savjete. Trgovac kojem je potrebno istraživanje trebao bi se pretplatiti na uslugu istraživanja treće strane ili koristiti besplatne izvore.
Drugi kompromis je korisnička podrška. Broker s punom uslugom dodjeljuje svakom klijentu osobnog savjetnika, a savjetnik je dostupan telefonom ili uživo. Diskontni broker nudi podršku putem e-maila i chata, a diskontni broker ne dodjeljuje osobnog savjetnika. Trgovac kojem je potrebna pomoć trebao bi potražiti diskontnog brokera s jakom reputacijom u području podrške.
Treći kompromis je raspon proizvoda. Neki brokeri s punom uslugom nude širi raspon proizvoda, uključujući međunarodne dionice, obveznice i alternativna ulaganja. Diskontni brokeri mogu se fokusirati na najlikvidnije dionice i ETF-ove, a diskontni brokeri možda ne nude cijeli raspon. Trgovac kojem je potreban određeni proizvod trebao bi provjeriti ponudu brokera.
Tko bi trebao koristiti discount Broker
Discount Broker dobar je izbor za samostalne trgovce koji znaju što žele trgovati, kojima ne treba savjet i koji žele zadržati troškove niskima. Discount Broker također je dobar izbor za dugoročne ulagače koji izvršavaju nekoliko trgovina godišnje i koji žele izbjeći visoke provizije punoposlužnog Brokera.
Discount Broker nije dobar izbor za početnike kojima treba usmjeravanje, za trgovce koji se oslanjaju na analitička istraživanja ili za trgovce kojima je potreban osobni savjetnik. Početnik bi trebao započeti s Brokerom koji nudi edukativni sadržaj i demo račun, a početnik može prijeći na discount Broker kad se osjeća ugodno s procesom trgovanja.
Kako procijeniti diskontnog brokera
Prva provjera je raspored provizija. Broker objavljuje proviziju po trgovini, a broker može nuditi stupnjevitu proviziju ovisno o mjesečnom obujmu. Trgovac bi trebao usporediti proviziju između nekoliko brokera te potražiti skrivene naknade poput naknada za neaktivnost, naknada za isplate ili naknada za konverziju valute.
Druga provjera je platforma. Broker nudi web platformu, desktop platformu i mobilnu platformu, a trgovac bi trebao testirati platformu pomoću demo računa. Trgovac bi trebao provjeriti vrste naloga, mogućnosti izrade grafikona, kvalitetu podataka i brzinu izvršenja. Platforma je glavni alat trgovca, a platforma bi trebala odgovarati stilu trgovca.
Treća provjera je regulacija. Broker bi trebao biti reguliran u priznatim jurisdikcijama, a broker bi trebao držati sredstva klijenata na izdvojenom računu. Trgovac bi trebao provjeriti licencu te pročitati objavu rizika brokera.
Česta pitanja o brokerskim kućama s popustom
Jesu li brokerske kuće s popustom sigurne? Da, kada je brokerska kuća regulirana i kada broker razdvaja sredstva klijenata. Sigurnost ovisi o regulaciji i ugledu brokera, a ne o samom modelu s popustom.
Mogu li dobiti savjet kod brokerske kuće s popustom? Neki brokeri s popustom nude osnovne savjete putem chatbota ili baze znanja, a neki nude premium razine s ljudskim savjetnikom. Trgovac bi trebao provjeriti što broker nudi ako su savjeti važni.
Koji je najjeftiniji broker s popustom? Najjeftiniji broker ovisi o obujmu trgovanja i geografiji trgovca. Trgovac bi trebao usporediti ukupne troškove, uključujući proviziju, spread, naknadu za platformu i naknadu za konverziju valute. Najjeftiniji broker prema jednom mjerilu možda neće biti najjeftiniji u ukupnim troškovima.
Povezani resursi
- Naknade za brokerske usluge
- Naknade za brokerske usluge → Objašnjene skrivene naknade
- Najbolji brokerski posrednici za dionice
Odakle krenuti
Ako procjenjujete discount brokerage, najkorisniji prvi korak je napraviti uži popis od tri do pet brokerâ i usporediti ukupne troškove na reprezentativnom broju transakcija. Naš usporednik brokerâ navodi discount brokerage i njihove cjenike, koji zajedno pokazuju što broker nudi prije nego što otvorite račun.