Ini bukan nasihat investasi. Informasi yang diberikan hanya untuk tujuan edukasi dan informasi serta tidak merupakan rekomendasi untuk membeli atau menjual produk keuangan apa pun.
Robo-advisor adalah platform online yang menggunakan algoritma untuk membangun dan mengelola portofolio investasi. Investor menjawab kuesioner tentang tujuan, tingkat toleransi risiko, dan horizon waktu, lalu platform merekomendasikan portofolio saham, obligasi, dan ETF. Platform melakukan rebalancing portofolio secara otomatis, dan platform juga dapat melakukan tax-loss harvesting. Robo-advisor mengenakan biaya manajemen, biasanya 0.25 persen hingga 0.75 persen dari aset yang dikelola per tahun.
Keunggulan utama
Keunggulan pertama adalah biaya yang rendah. robo-advisor mengenakan sebagian kecil dari biaya broker layanan penuh, dan robo-advisor lebih murah dibandingkan menyewa penasihat keuangan. Biaya rendah adalah alasan utama robo-advisor menjadi semakin populer, dan biaya rendah paling terlihat bagi investor dengan akun kecil.
Keunggulan kedua adalah aksesibilitas. robo-advisor tersedia 24/7, dan investor dapat membuka akun, menyetor dana, serta memeriksa portofolio dari ponsel atau komputer. robo-advisor tidak memerlukan pertemuan tatap muka, dan robo-advisor tidak memerlukan ukuran minimum akun untuk beberapa platform.
Keunggulan ketiga adalah kedisiplinan. robo-advisor melakukan rebalancing portofolio secara otomatis, dan robo-advisor tidak bereaksi terhadap berita atau kebisingan pasar. Kedisiplinan adalah keunggulan penting dibanding penasihat manusia, yang mungkin tergoda untuk mengatur waktu pasar atau mengejar performa.
Keunggulan keempat adalah efisiensi pajak. robo-advisor dapat melakukan tax-loss harvesting, yaitu praktik menjual posisi yang rugi untuk mengimbangi keuntungan pada posisi lain. tax-loss harvesting dapat menghemat ratusan atau ribuan euro per tahun bagi investor, dan penghematan pajak dapat terkumpul menjadi jumlah yang signifikan dalam jangka panjang.
Kekurangan utama
Kekurangan pertama adalah keterbatasan kustomisasi. robo-advisor menggunakan portofolio standar dari ETF, dan investor tidak dapat memilih saham individual. Investor yang ingin berinvestasi pada saham atau sektor tertentu sebaiknya menggunakan Broker yang dikelola sendiri (self-directed), dan investor yang menginginkan kustomisasi penuh sebaiknya menggunakan Broker layanan penuh (full-service).
Kekurangan kedua adalah kurangnya saran. robo-advisor tidak memberikan saran yang dipersonalisasi, dan robo-advisor tidak mempertimbangkan seluruh situasi keuangan investor. Investor yang memiliki situasi keuangan yang kompleks sebaiknya berkonsultasi dengan penasihat manusia, dan investor yang memiliki portofolio sederhana dapat menggunakan robo-advisor.
Kekurangan ketiga adalah risiko algoritma. Algoritma adalah kotak hitam, dan investor tidak mengetahui secara pasti bagaimana portofolio dibangun atau direbalans. Algoritma dapat membuat kesalahan, dan algoritma mungkin tidak beradaptasi dengan kondisi pasar yang berubah. Investor sebaiknya memilih robo-advisor dengan algoritma yang transparan, dan investor sebaiknya memantau portofolio secara berkala.
Kekurangan keempat adalah konflik kepentingan. Beberapa robo-advisor memperoleh komisi atas ETF dalam portofolio, dan robo-advisor mungkin terdorong untuk memilih ETF dengan biaya lebih tinggi. Investor sebaiknya memeriksa rasio biaya (expense ratio) dari ETF, dan investor sebaiknya membandingkan rasio biaya tersebut dengan rasio biaya dari alternatif berbiaya rendah.
Siapa yang sebaiknya menggunakan robo-advisor
Robo-advisor adalah pilihan yang cocok untuk investor dengan akun kecil hingga menengah, yang menginginkan portofolio terdiversifikasi dengan biaya rendah, dan yang tidak memerlukan saran yang dipersonalisasi. Robo-advisor juga cocok untuk investor yang baru mengenal pasar, serta untuk investor yang tidak punya waktu atau tidak memiliki kecenderungan untuk mengelola portofolio secara aktif.
Robo-advisor bukan pilihan yang cocok untuk investor yang ingin memilih saham individual, untuk investor yang memiliki situasi keuangan yang kompleks, atau untuk investor yang menginginkan penasihat manusia. Investor yang membutuhkan saran sebaiknya menggunakan Broker full-service, dan investor yang ingin memilih saham individual sebaiknya menggunakan Broker self-directed.
Cara memilih robo-advisor
Pemeriksaan pertama adalah biaya pengelolaan. Robo-advisor harus mempublikasikan biaya pengelolaan, dan biayanya harus berupa persentase dari aset yang dikelola. Investor sebaiknya membandingkan biaya di beberapa platform, dan investor harus mencari biaya tersembunyi seperti biaya transaksi atau biaya penutupan akun.
Pemeriksaan kedua adalah portofolio. Platform harus menjelaskan konstruksi portofolio, aturan rebalancing, dan tax-loss harvesting. Investor sebaiknya mencari portofolio ETF berbiaya rendah, dan investor harus menghindari platform yang menggunakan dana berbiaya tinggi.
Pemeriksaan ketiga adalah layanan pelanggan. Platform harus menyediakan layanan pelanggan melalui email, chat, atau telepon. Investor sebaiknya menguji layanan tersebut sebelum membuka akun, dan investor harus mencari platform dengan reputasi layanan yang kuat.
Pertanyaan umum tentang robo-advisor
Apakah robo-advisor aman? Ya, jika robo-advisor tersebut diatur dan ketika platform memisahkan dana klien. Keamanan bergantung pada regulasi dan reputasi platform, bukan pada algoritmanya.
Bisakah saya menarik uang kapan saja? Ya, sebagian besar robo-advisor memungkinkan investor menarik uang kapan saja. Penarikan mungkin memerlukan beberapa hari kerja untuk diproses, dan penarikan dapat berdampak pada pajak.
Berapa ukuran akun minimum untuk robo-advisor? Jumlah minimumnya berbeda-beda menurut platform. Beberapa platform mensyaratkan €500 atau lebih, dan beberapa platform menerima akun yang lebih kecil. Investor sebaiknya memeriksa batas minimum sebelum membuka akun.
Sumber daya terkait
Dari mana memulai
Jika Anda sedang menilai robo-advisor, langkah pertama yang paling berguna adalah membandingkan biaya pengelolaan, portofolio, dan dukungan pelanggan di tiga hingga lima platform. Perbandingan broker kami mencantumkan robo-advisor dan jadwal biayanya, yang bersama-sama memberi tahu Anda apa yang ditawarkan platform tersebut sebelum Anda membuka akun.