Questo non è un consiglio di investimento. Le informazioni fornite hanno solo scopi educativi e informativi e non costituiscono una raccomandazione per acquistare o vendere alcun prodotto finanziario.
Fidelity e Vanguard sono i due nomi che dominano la conversazione sugli investimenti di lungo periodo a basso costo. Fidelity offre una piattaforma di brokeraggio piu completa, una ricerca piu solida e fondi indicizzati a zero commissioni di expense ratio. Vanguard offre una struttura unica di proprieta dei clienti, la piu ampia selezione del settore di fondi indicizzati e ETF a basso costo, e un track record di 50 anni di gestione prudente. Entrambi sono ottime scelte per investitori di lungo periodo; le differenze riguardano l'esperienza sulla piattaforma, la selezione dei fondi e la filosofia di proprieta.
Commissioni e Costi
| Costo | Fidelity | Vanguard |
|---|---|---|
| Operazioni su azioni/ETF | $0 | $0 |
| Opzioni (per contratto) | $0.65 | $0.65 |
| Tasso margine ($50K) | ~7.75% | ~9.5% |
| Min ER del fondo indicizzato interno | 0.00% (Fidelity Zero funds) | 0.03% (Vanguard Total Market) |
| Commissione transazione fondi comuni | $0 sui fondi Fidelity, 3,400+ NTF | $0 sui fondi Vanguard |
| Trasferimento ACAT (in uscita) | $0 | $0 |
| Minimo conto | $0 | $0 |
| Estratti conto cartacei | Gratis (elettronici) | $25/anno (se saldo <$10K) |
Vincitore: Fidelity — fondi con zero expense ratio, tassi di margine piu bassi e nessuna commissione sul conto. Vanguard applica una commissione annuale di $25 per conti sotto $10,000 che ricevono estratti conto cartacei, anche se e evitabile.
Selezione dei fondi
Fidelity funds: la gamma di fondi proprietaria di Fidelity include quattro fondi indicizzati con zero commissioni di spesa (FZROX, FZILX, FNILX, FZIPX) e un'ampia selezione di fondi gestiti attivamente a basso costo. La piattaforma di Fidelity offre anche accesso a migliaia di fondi di terze parti, molti dei quali senza commissioni di transazione.
Vanguard funds: la gamma di fondi di Vanguard è il riferimento del settore per investimenti indicizzati a basso costo. Il Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) e il Vanguard S&P 500 ETF (VOO) sono tra i fondi piu grandi e piu detenuti al mondo. La struttura proprietaria di Vanguard — i fondi possiedono la societa, e gli investitori dei fondi possiedono i fondi — significa che i profitti vengono restituiti agli investitori tramite rapporti di spesa piu bassi.
Vincitore: quasi pari. Fidelity offre i fondi con il costo piu basso (zero commissioni di spesa). Vanguard offre la selezione piu ampia di fondi indicizzati a basso costo e una struttura proprietaria unica che si allinea agli investitori di lungo periodo.
Ricerca ed educazione
Fidelity: Ricerca approfondita da piu provider (Morningstar, Argus, Zacks e altri), dettagliati filtri per azioni e ETF, un centro di apprendimento con articoli e video, e strumenti di pianificazione pensionistica. La ricerca disponibile sulla piattaforma di Fidelity e tra le piu complete di qualsiasi broker.
Vanguard: La ricerca e funzionale ma piu limitata rispetto a quella di Fidelity. Vanguard enfatizza la costruzione di un portafoglio diversificato e orientato al lungo termine rispetto all'analisi dei singoli titoli. I contenuti educativi si concentrano su principi di investimento disciplinati e a basso costo.
Vincitore: Fidelity — ricerca e strumenti di screening piu completi.
Esperienza della piattaforma
Fidelity: La piattaforma web e funzionale e completa. Active Trader Pro, la piattaforma desktop, offre dati e ricerche in streaming ma e meno avanzata di thinkorswim o TWS. L'app mobile e solida, con una versione semplificata (Fidelity Spire) disponibile per i principianti.
Vanguard: La piattaforma e funzionale ma datata. La navigazione e meno intuitiva rispetto ai concorrenti. L'app mobile e migliorata ma resta indietro rispetto a Fidelity, Schwab e ai concorrenti basati su app. La piattaforma di Vanguard e sufficiente per acquisti periodici di ETF e per la revisione del portafoglio, non e pensata per il trading attivo.
Vincitore: Fidelity — piattaforma piu moderna e ricca di funzionalita.
Sicurezza
Entrambi i broker sono tra le istituzioni finanziarie piu sicure. Fidelity detiene $1B+ di assicurazione SIPC in eccesso aggregata. La struttura unica di Vanguard, di proprieta dei clienti, elimina la pressione degli azionisti verso il rischio.
| Fattore di sicurezza | Fidelity | Vanguard |
|---|---|---|
| SEC/FINRA | Sì | Sì |
| SIPC + eccesso | $500K + $1B+ aggregato | $500K + $250M aggregato |
| Proprietà | Privata (famiglia Johnson, dipendenti) | Di proprieta dei clienti (mutua) |
| Anni | 78 | 50 |
| Garanzia di sicurezza | 100% attivita non autorizzata | Nessuna garanzia formale |
| Prestito titoli | Opt-in | No (retail) |
Vincitore: quasi pari. Entrambi sono estremamente sicuri, con approcci diversi alla protezione.
Quale Broker si adatta al tuo profilo
Scegli Fidelity se:
- Vuoi fondi indicizzati a zero expense ratio
- Dai valore a ricerche, screeners e formazione di alto livello
- Vuoi una piattaforma moderna e completa
- Usi il margine (tassi piu bassi)
- Vuoi liquidita con copertura FDIC tramite cash sweep fino a $5M
Scegli Vanguard se:
- Dai valore alla struttura di proprieta del cliente (nessun azionista esterno)
- Preferisci l'ecosistema dei fondi Vanguard
- Sei un investitore orientato al buy-and-hold che accede raramente
- Vuoi un broker che non presta titoli retail
In sintesi
Per la maggior parte degli investitori, Fidelity offre un pacchetto piu completo: costi piu bassi su fondi e margine, ricerche piu solide e una piattaforma moderna. La struttura di proprieta dei clienti di Vanguard e il suo ecosistema di fondi restano comunque molto interessanti per gli investitori che valorizzano in modo specifico questi aspetti. Qualsiasi broker andra bene per un investitore di lungo periodo orientato al buy-and-hold.
Investire comporta rischi. Questo confronto include link di affiliazione. Leggi la nostra recensione completa di Fidelity e di Vanguard.