Бұл инвестициялық кеңес емес. Берілген ақпарат тек білім беру және ақпараттық мақсаттарға арналған және кез келген қаржылық өнімді сатып алу немесе сату туралы ұсыныс болып табылмайды.
Робо-кеңесші — бұл инвестициялық портфельді құру және басқару үшін алгоритмдерді қолданатын онлайн-платформа. Инвестор мақсаттар, тәуекелге төзімділік және уақыт көкжиегі туралы сауалнамаға жауап береді, ал платформа акциялар, облигациялар және ETF портфелін ұсынады. Платформа портфельді автоматты түрде қайта теңгеріп отырады, сондай-ақ салықтық шығындарды өтеу (tax-loss harvesting) жұмыстарын да жүргізуі мүмкін. Робо-кеңесші басқару үшін комиссия алады, әдетте жылына басқарудағы активтердің 0.25 пайызынан 0.75 пайызына дейін.
Негізгі артықшылықтар
Бірінші артықшылық — төмен құны. robo-advisor толық қызмет көрсететін Broker-дің құнының бір бөлігін ғана алады, әрі robo-advisor қаржылық кеңесшіні жалдағаннан арзанырақ. Төмен құн robo-advisor-лардың танымалдығының негізгі себебі болып табылады, ал төмен құн шағын шоты бар инвесторлар үшін айқын көрінеді.
Екінші артықшылық — қолжетімділік. robo-advisor тәулігіне 24/7 қолжетімді, инвестор шотты ашып, қаражатты салып, портфолионы телефоннан немесе компьютерден тексере алады. robo-advisor жеке кездесуді талап етпейді, сондай-ақ кейбір платформалар үшін шоттың ең төменгі көлемін талап етпейді.
Үшінші артықшылық — тәртіп. robo-advisor портфолионы автоматты түрде қайта теңестіреді, ал robo-advisor жаңалықтарға немесе нарықтағы шуға әсерленбейді. Тәртіп — нарықты уақытша болжауға немесе нәтижені қууға азғырылуы мүмкін адам кеңесшілерінен басты артықшылық.
Төртінші артықшылық — салықтық тиімділік. robo-advisor салықтық шығынды жинауды (tax-loss harvesting) жасай алады — бұл басқа бір позициядағы пайдаға қарсы тұру үшін шығынға ұшыраған позицияны сату тәжірибесі. Салықтық шығынды жинау инвесторға жылына жүздеген немесе мыңдаған еуро үнемдеуге көмектесуі мүмкін, ал салық үнемі ұзақ мерзімде айтарлықтай соманы құрауы ықтимал.
Негізгі кемшіліктер
Бірінші кемшілік — теңшелудің шектеулі болуы. Robo-advisor ETF-тердің стандартты портфелін пайдаланады, ал инвестор жеке акцияларды таңдай алмайды. Белгілі бір акцияға немесе секторға инвестиция салғысы келетін инвестор self-directed Broker қолдануы тиіс, ал толық теңшелуді қалайтын инвестор full-service Broker қолдануы керек.
Екінші кемшілік — кеңестің болмауы. Robo-advisor жекелендірілген кеңес бермейді, әрі robo-advisor инвестордың толық қаржылық жағдайын ескермейді. Қаржылық жағдайы күрделі инвестор адам кеңесшісіне жүгінуі керек, ал портфелі қарапайым инвестор robo-advisor қолдана алады.
Үшінші кемшілік — алгоритмдік тәуекел. Алгоритм — «қара жәшік», инвестор портфельдің қалай құрастырылатынын немесе қалай қайта теңестірілетінін нақты білмейді. Алгоритм қате жіберуі мүмкін, әрі алгоритм өзгеріп жатқан нарық жағдайларына бейімделмеуі мүмкін. Инвестор ашық алгоритмі бар robo-advisor таңдауы керек және портфельді үнемі бақылап отыруы тиіс.
Төртінші кемшілік — мүдделер қақтығысы. Кейбір robo-advisors портфельдегі ETF-тер үшін комиссия алады, және robo-advisor жоғары құны бар ETF-терді таңдауға ынталандырылуы мүмкін. Инвестор ETF-тердің шығын коэффициенттерін тексеруі керек, әрі инвестор оларды төмен құнды баламалардың шығын коэффициенттерімен салыстыруы тиіс.
Robo-кеңесшіні кім қолдануы керек
Robo-кеңесші шағыннан орташаға дейінгі шоты бар, төмен құны бар әртараптандырылған портфельді қалайтын және жекелендірілген кеңеске мұқтаж емес инвесторларға жақсы келеді. Robo-кеңесші нарыққа жаңадан келген инвесторлар үшін де, портфельді белсенді түрде басқаруға уақыты да, ынтасы да жоқ инвесторлар үшін де қолайлы.
Robo-кеңесші жеке акцияларды таңдауды қалайтын, қаржылық жағдайы күрделі инвесторларға немесе адам кеңесшіні қалайтын инвесторларға сәйкес келмейді. Кеңес қажет ететін инвестор толық сервистік Broker қолдануы керек, ал жеке акцияларды таңдауды қалайтын инвестор self-directed Broker қолдануы тиіс.
Робо-кеңесші қалай таңдауға болады
Алғашқы тексеріс — басқару ақысы. Робо-кеңесші басқару ақысын жариялауы тиіс, ал бұл ақы басқарудағы активтердің пайызы болуы керек. Инвестор бірнеше платформа бойынша ақыны салыстырып, транзакциялық алымдар немесе шотты жабу ақысы сияқты жасырын алымдарды іздеуі керек.
Екінші тексеріс — портфель. Платформа портфельді қалыптастыруды, қайта теңгеру ережелерін және салық шығынын өтеу (tax-loss harvesting) тетіктерін сипаттауы тиіс. Инвестор төмен құнды ETF портфелін іздеуі керек, әрі жоғары құнды қорларды қолданатын платформалардан аулақ болғаны жөн.
Үшінші тексеріс — клиенттерге қолдау көрсету. Платформа электрондық пошта, чат немесе телефон арқылы клиенттерге қолдау ұсынуы керек. Инвестор шот ашпас бұрын қолдауды тексеріп, қолдау көрсету беделі мықты платформаны таңдағаны дұрыс.
Robo-кеңесшілер туралы жиі қойылатын сұрақтар
Robo-кеңесшілер қауіпсіз бе? Иә, robo-кеңесші реттелген және платформа клиент қаражатын бөлек сақтаған кезде. Қауіпсіздік алгоритмге емес, реттеуге және платформаның беделіне байланысты.
Ақшамды кез келген уақытта ала аламын ба? Иә, көптеген robo-кеңесшілер инвесторға ақшаны кез келген уақытта алуға мүмкіндік береді. Алып қоюды өңдеу бірнеше жұмыс күні алуы мүмкін, әрі алып қою салықтық салдарға әкелуі мүмкін.
Robo-кеңесші үшін шоттың ең төменгі мөлшері қандай? Ең төменгі талап платформаға қарай өзгереді. Кейбір платформалар €500 немесе одан да көп соманы талап етеді, ал кейбір платформалар шағын шоттарды қабылдайды. Инвестор шот ашар алдында ең төменгі талапты тексеруі керек.
Қатысты ресурстар
- Брокерлік комиссиялар
- Брокерлік комиссиялар → Жасырын комиссиялар түсіндірілді
- Ең жақсы акция брокерлері
Қай жерден бастау керек
Егер сіз robo-кеңесшілерді бағалап жатсаңыз, ең пайдалы алғашқы қадам — үш-бес платформа бойынша басқару комиссиясын, портфелін және клиенттерге қолдау көрсетуді салыстыру. Біздің broker comparison парақшамызда robo-кеңесшілер мен комиссия кестелері берілген; олар сіз шотты ашқанға дейін платформа не ұсынатынын түсінуге көмектеседі.