ഇത് നിക്ഷേപ ഉപദേശം അല്ല. നൽകിയിരിക്കുന്ന വിവരങ്ങൾ വിദ്യാഭ്യാസപരവും വിവരാവശ്യകവുമായ ആവശ്യങ്ങൾക്കായി മാത്രമാണ്, ഏതെങ്കിലും സാമ്പത്തിക ഉൽപ്പന്നം വാങ്ങുകയോ വിൽക്കുകയോ ചെയ്യുന്നതിനുള്ള ശുപാർശയായി ഇത് കണക്കാക്കരുത്.
ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ എല്ലാ നിക്ഷേപകർക്കും അനുയോജ്യമല്ല; നിക്ഷേപകന്റെ അനുഭവം, നിക്ഷേപകന്റെ റിസ്ക് സഹിഷ്ണുത, നിക്ഷേപകന്റെ സാമ്പത്തിക സ്ഥിതി എന്നിവയെ ആശ്രയിച്ചാണ് അനുയോജ്യത നിശ്ചയിക്കുന്നത്. 5:1 സ്ഥാനത്ത് 5 ശതമാനം ലാഭം നൽകുന്ന ലീവറേജ് 5 ശതമാനം നഷ്ടവും നൽകാൻ കഴിയും. കൂടാതെ, സ്പ്രെഡ്, കമ്മീഷൻ, ഫിനാൻസിംഗ് ചാർജ് എന്നിവ കാരണം നഷ്ടം ലാഭത്തേക്കാൾ കൂടുതലാകാനും സാധ്യതയുണ്ട്. ലീവറേജ് ചെയ്ത ഒരു സ്ഥാനം തുറക്കുന്നതിന് മുമ്പ് നിക്ഷേപകൻ അനുയോജ്യതാ മാനദണ്ഡങ്ങൾ മനസ്സിലാക്കണം; മാനദണ്ഡങ്ങൾ പാലിക്കപ്പെടുന്നില്ലെങ്കിൽ നിക്ഷേപകൻ പകരമായ ഓപ്ഷനുകൾ പരിശോധിക്കണം.
ആരാണ് ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ പരിഗണിക്കേണ്ടത്
ആദ്യ സംഘം പരിചയസമ്പന്നരായ ട്രേഡർമാരാണ്. നൂറുകണക്കിന് ട്രേഡുകൾ നടത്തിയിട്ടുള്ള, ലീവറേജിന്റെ പ്രവർത്തനരീതി മനസ്സിലാക്കിയിട്ടുള്ള, സ്ഥിരതയുള്ള ഒരു റെക്കോർഡ് ഉള്ള ട്രേഡർക്ക് ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ പരിഗണിക്കാം. ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾക്ക് വേഗത്തിലുള്ള തീരുമാനങ്ങൾ ആവശ്യമാണ്, കൂടാതെ മാർജിനും റിസ്ക് മാനേജ്മെന്റും സംബന്ധിച്ച ശക്തമായ ധാരണയും ആവശ്യമാണ് എന്നതിനാൽ ഈ അനുഭവം അനിവാര്യമാണ്.
രണ്ടാം സംഘം ഉയർന്ന റിസ്ക് സഹിഷ്ണുതയുള്ള നിക്ഷേപകരാണ്. ഒരു ഏക സ്ഥാനത്ത് 20 ശതമാനം നഷ്ടം പോലും ഭയപ്പെടാതെ സഹിക്കാനും, ദീർഘകാല നിക്ഷേപ കാലപരിധിയുള്ളതുമായ നിക്ഷേപകനും ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ പരിഗണിക്കാം. ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ വലിയ നഷ്ടങ്ങൾ സൃഷ്ടിക്കാനും, കുറച്ച് സമയത്തിനുള്ളിൽ തന്നെ വലിയ നഷ്ടങ്ങൾ സൃഷ്ടിക്കാനും കഴിയുന്നതിനാൽ ഉയർന്ന റിസ്ക് സഹിഷ്ണുത അനിവാര്യമാണ്.
മൂന്നാം സംഘം വൈവിധ്യമാർന്ന പോർട്ട്ഫോളിയോ ഉള്ള നിക്ഷേപകരാണ്. വൈവിധ്യമാർന്ന ഒരു പോർട്ട്ഫോളിയോ ഉള്ളതും, ലീവറേജ് ചെയ്ത സ്ഥാനത്തെ നഷ്ടപ്പെടുത്തുന്നതിലൂടെ സാമ്പത്തിക ലക്ഷ്യങ്ങളെ ബാധിക്കാതെ കഴിയുന്നതുമായ നിക്ഷേപകനും ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ പരിഗണിക്കാം. ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ പോർട്ട്ഫോളിയോയിലേക്ക് റിസ്ക് കൂട്ടുന്നതിനാൽ, കൂടാതെ ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ പോർട്ട്ഫോളിയോയുടെ വലിയൊരു ഭാഗമാകരുതെന്നതിനാൽ വൈവിധ്യം അനിവാര്യമാണ്.
ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ ആരൊക്കെ ഒഴിവാക്കണം
ആദ്യത്തെ വിഭാഗം തുടക്കക്കാരാണ്. ട്രേഡിംഗിന്റെ അടിസ്ഥാനങ്ങൾ ഇപ്പോഴും പഠിച്ചുകൊണ്ടിരിക്കുന്ന തുടക്കക്കാരനും, ഇതുവരെ സ്ഥിരതയുള്ള ഒരു ട്രാക്ക് റെക്കോർഡ് വികസിപ്പിച്ചിട്ടില്ലാത്ത തുടക്കക്കാരനും ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ ഒഴിവാക്കണം. തുടക്കക്കാരൻ ആദ്യം ലീവറേജ് ചെയ്യാത്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങളുമായി തുടങ്ങണം; അനുഭവം ലഭിച്ച ശേഷം മാത്രമേ ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങളിലേക്ക് മാറാൻ പാടുള്ളൂ.
രണ്ടാമത്തെ വിഭാഗം കുറഞ്ഞ റിസ്ക് സഹിഷ്ണുതയുള്ള നിക്ഷേപകരാണ്. 10 ശതമാനം നഷ്ടം സഹിക്കാൻ കഴിയാത്ത നിക്ഷേപകനും, ചുരുങ്ങിയ കാലയളവിൽ ഒരു പ്രത്യേക ലക്ഷ്യത്തിനായി പണം ആവശ്യമായ നിക്ഷേപകനും ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ ഒഴിവാക്കണം. കുറഞ്ഞ റിസ്ക് സഹിഷ്ണുത ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങളുമായി പൊരുത്തപ്പെടുന്നില്ല; കൂടാതെ കുറഞ്ഞ റിസ്ക് സഹിഷ്ണുത തെറ്റായ സമയത്ത് പാനിക് ആയി വിറ്റഴിക്കലിലേക്ക് നയിക്കാം.
മൂന്നാമത്തെ വിഭാഗം കേന്ദ്രീകൃത പോർട്ട്ഫോളിയോ ഉള്ള നിക്ഷേപകരാണ്. ഒരു ഏക സ്റ്റോക്കിലോ ഒരു സെക്ടറിലോ സമ്പത്തിന്റെ വലിയൊരു ഭാഗം നിക്ഷേപിച്ചിരിക്കുന്ന നിക്ഷേപകനും, ലീവറേജ് ചെയ്ത പൊസിഷൻ നഷ്ടപ്പെടാൻ കഴിയാത്ത നിക്ഷേപകനും ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ ഒഴിവാക്കണം. കേന്ദ്രീകരണം റിസ്ക് വർധിപ്പിക്കുന്നു; അതിനൊപ്പം ലീവറേജും ചേർന്നാൽ അത് ദുരന്തകരമാകാം.
നാലാമത്തെ വിഭാഗം വിരമിക്കലിന് അടുത്തുള്ള നിക്ഷേപകരാണ്. വരുമാനം സൃഷ്ടിക്കേണ്ടതായ ഒരു പോർട്ട്ഫോളിയോയ്ക്ക് ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ വളരെ അപകടകരമാണ്.
അനുയോജ്യതാ വിലയിരുത്തൽ
ആദ്യ മാനദണ്ഡം അനുഭവമാണ്. നിക്ഷേപകനു കുറഞ്ഞത് ഒരു മുതൽ രണ്ട് വർഷം വരെ ട്രേഡിംഗ് അനുഭവം ഉണ്ടായിരിക്കണം, കൂടാതെ നിക്ഷേപകനു സ്ഥിരതയുള്ള ഒരു ട്രാക്ക് റെക്കോർഡ് ഉണ്ടായിരിക്കണം. അനുഭവം ഒരു മുൻവ്യവസ്ഥയാണ്, കൂടാതെ റിസ്ക് മാനേജ്മെന്റിന്റെ അടിസ്ഥാനവും അനുഭവമാണ്.
രണ്ടാമത്തെ മാനദണ്ഡം റിസ്ക് സഹിഷ്ണുതയാണ്. ഒരു ഏക സ്ഥാനത്ത് 20 ശതമാനം മുതൽ 30 ശതമാനം വരെ നഷ്ടം സഹിക്കാൻ നിക്ഷേപകനു കഴിയണം, കൂടാതെ ഇടിവ് സംഭവിക്കുമ്പോൾ നിക്ഷേപകൻ പരിഭ്രാന്തരാകരുത്. റിസ്ക് സഹിഷ്ണുത വ്യക്തിപരമായ ഒരു സ്വഭാവഗുണമാണ്, കൂടാതെ ഒരു ചോദ്യാവലി മുഖേന റിസ്ക് സഹിഷ്ണുത വിലയിരുത്താൻ കഴിയും.
മൂന്നാമത്തെ മാനദണ്ഡം സാമ്പത്തിക സാഹചര്യമാണ. നിക്ഷേപകനു വൈവിധ്യമാർന്ന ഒരു പോർട്ട്ഫോളിയോ ഉണ്ടായിരിക്കണം, കൂടാതെ മാർജിൻ കോൾകൾ കൈകാര്യം ചെയ്യാൻ പണത്തിന്റെ ഒരു ബഫർ ഉണ്ടായിരിക്കണം. സാമ്പത്തിക സാഹചര്യം റിസ്ക് മാനേജ്മെന്റിന്റെ അടിസ്ഥാനമാണ്, അതിനാൽ നിക്ഷേപകൻ leveraged products പരിഗണിക്കുന്നതിന് മുമ്പ് സാമ്പത്തിക സാഹചര്യം സ്ഥിരമായിരിക്കണം.
നാലാമത്തെ മാനദണ്ഡം സമയപരിധിയാണ്. നിക്ഷേപകനു ദീർഘകാല സമയപരിധി ഉണ്ടായിരിക്കണം, കൂടാതെ ഹ്രസ്വകാലത്ത് ഒരു പ്രത്യേക ലക്ഷ്യത്തിനായി പണം ആവശ്യമായി വരുമെന്ന് കരുതേണ്ടതില്ല. സമയപരിധി നിക്ഷേപകനു ഇടിവുകൾ തരണം ചെയ്യാൻ സഹായിക്കുന്നു, കൂടാതെ തെറ്റായ സമയത്ത് വിൽക്കേണ്ട സമ്മർദ്ദം കുറയ്ക്കുകയും ചെയ്യുന്നു.
അനുയോജ്യമല്ലാത്ത നിക്ഷേപകർക്ക് പ്രധാനമായുള്ള അപകടങ്ങൾ
ആദ്യത്തെ അപകടം നഷ്ടത്തിന്റെ വർധന (loss amplification) ആണ്. ലീവറേജ് മനസ്സിലാക്കാത്ത നിക്ഷേപകൻ പ്രാരംഭ നിക്ഷേപത്തേക്കാൾ കൂടുതലായി നഷ്ടപ്പെടാൻ സാധ്യതയുണ്ട്, കൂടാതെ ഒരു ഏക ട്രേഡിൽ തന്നെ നിക്ഷേപകൻ മുഴുവൻ നിക്ഷേപവും നഷ്ടപ്പെടുത്താനും കഴിയും. ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങളുടെ പ്രധാന അപകടം നഷ്ടത്തിന്റെ വർധനയാണ്; ഇത് സ്പ്രെഡ്, കമ്മീഷൻ, ഫിനാൻസിംഗ് ചാർജ് എന്നിവയാൽ കൂടുതൽ വർധിക്കുന്നു.
രണ്ടാമത്തെ അപകടം മാർജിൻ കോൾ ആണ്. പണത്തിന്റെ ബഫർ ഇല്ലാത്ത നിക്ഷേപകൻ ഏറ്റവും മോശമായ സമയത്ത് തന്നെ സ്ഥാനം ലിക്വിഡേറ്റ് ചെയ്യേണ്ടിവരാൻ സാധ്യതയുണ്ട്. മാർജിൻ കോൾ ഏത് സമയത്തും സംഭവിക്കാം.
മൂന്നാമത്തെ അപകടം മാനസിക സമ്മർദ്ദമാണ്. സമ്മർദ്ദം കൈകാര്യം ചെയ്യാൻ കഴിയാത്ത നിക്ഷേപകൻ വികാരാധീനമായ തീരുമാനങ്ങൾ എടുക്കാൻ ഇടയാക്കുകയും, നിക്ഷേപകൻ തെറ്റായ സമയത്ത് വിൽക്കുകയും ചെയ്യാം.
ജാഗ്രതയുള്ള നിക്ഷേപകർക്ക് ഉള്ള മറ്റ് മാർഗങ്ങൾ
ആദ്യത്തെ മാർഗം ലീവറേജ് ഇല്ലാത്ത ഓഹരി വാങ്ങലാണ്. ഓഹരി വിപണിയിൽ പങ്കെടുക്കാൻ ആഗ്രഹിക്കുന്ന നിക്ഷേപകൻ ഓഹരികൾ നേരിട്ട് വാങ്ങാം, കൂടാതെ കാലക്രമേണ നിക്ഷേപകൻ ഒരു വൈവിധ്യമാർന്ന പോർട്ട്ഫോളിയോ നിർമ്മിക്കാനും കഴിയും. ലീവറേജ് ഇല്ലാത്ത വാങ്ങൽ ആണ് നിക്ഷേപിക്കാൻ ഏറ്റവും സുരക്ഷിതമായ മാർഗം, കൂടാതെ ലീവറേജ് ഇല്ലാത്ത വാങ്ങൽ എല്ലാ നിക്ഷേപകർക്കും അനുയോജ്യമാണ്.
രണ്ടാമത്തെ മാർഗം ETF ആണ്. വൈവിധ്യം ആഗ്രഹിക്കുന്ന നിക്ഷേപകൻ ഒരു ETF വാങ്ങാം; ആ ETF ഒരു വിശാല വിപണി ETF ആയിരിക്കാം അല്ലെങ്കിൽ ഒരു സെക്ടർ ETF ആയിരിക്കാം. ETF വഴി നിക്ഷേപിക്കുന്നത് കുറഞ്ഞ ചെലവിൽ സാധ്യമാകുന്ന ഒരു മാർഗമാണ്, കൂടാതെ ചെറിയ അക്കൗണ്ട് ഉള്ള നിക്ഷേപകർക്കും ETF അനുയോജ്യമാണ്.
മൂന്നാമത്തെ മാർഗം മ്യൂച്വൽ ഫണ്ടാണ്. പ്രൊഫഷണൽ മാനേജ്മെന്റ് ആഗ്രഹിക്കുന്ന നിക്ഷേപകൻ ഒരു മ്യൂച്വൽ ഫണ്ടിൽ നിക്ഷേപിക്കാം. കൈകാര്യം ചെയ്യുന്നതിൽ നിന്ന് വിട്ടുനിൽക്കുന്ന സമീപനം ആഗ്രഹിക്കുന്ന നിക്ഷേപകർക്കും മ്യൂച്വൽ ഫണ്ട് അനുയോജ്യമാണ്.
ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങളുടെ അനുയോജ്യതയെക്കുറിച്ചുള്ള സാധാരണ ചോദ്യങ്ങൾ
ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾക്ക് കുറഞ്ഞ അനുഭവം എത്രയാണ്? കുറഞ്ഞ അനുഭവം സ്ഥിരമായ ട്രേഡിംഗിൽ ഒരു മുതൽ രണ്ട് വർഷം വരെയാണ്, കൂടാതെ കുറഞ്ഞ അനുഭവത്തിൽ ലാഭകരമായ ട്രേഡുകളുടെ ഒരു ട്രാക്ക് റെക്കോർഡും ഉൾപ്പെടുന്നു. തുടക്കക്കാരൻ ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ ഉപയോഗിക്കരുത്.
ചെറിയ അക്കൗണ്ടുമായി ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ ഉപയോഗിക്കാമോ? അതെ, പക്ഷേ ചെറിയ അക്കൗണ്ട് മാർജിൻ കോൾക്ക് കൂടുതൽ വിധേയമാണ്, കൂടാതെ ഒരു മാത്രം ട്രേഡിലൂടെ ചെറിയ അക്കൗണ്ട് പൂർണമായി ഇല്ലാതാക്കപ്പെടാനും കഴിയും. ചെറിയ അക്കൗണ്ടുള്ള ട്രേഡർ കുറഞ്ഞ ലീവറേജ് ഉപയോഗിക്കുകയും ക്യാഷ് ബഫർ നിലനിർത്തുകയും വേണം.
റീട്ടെയിൽ ക്ലയന്റുകൾക്കുള്ള പരമാവധി ലീവറേജ് എത്രയാണ്? യൂറോപ്യൻ യൂണിയനിൽ, പ്രധാന ഫോറെക്സ് പെയറുകൾക്ക് റീട്ടെയിൽ ക്ലയന്റുകൾക്കുള്ള പരമാവധി ലീവറേജ് 1:30 ആണ്, സ്റ്റോക്കുകൾക്ക് 1:5 ആണ്. പരമാവധി ലീവറേജ് റെഗുലേറ്റർ നിശ്ചയിക്കുന്നതാണ്, റീട്ടെയിൽ ട്രേഡറെ സംരക്ഷിക്കാനാണ് പരമാവധി ലീവറേജ് രൂപകൽപ്പന ചെയ്തിരിക്കുന്നത്.
ബന്ധപ്പെട്ട വിഭവങ്ങൾ
എവിടെ തുടങ്ങണം
നിങ്ങൾ ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ വിലയിരുത്തുകയാണെങ്കിൽ, ഏറ്റവും ഉപകാരപ്രദമായ ആദ്യ പടി നിങ്ങളുടെ അനുഭവം, റിസ്ക് സഹിഷ്ണുത, സാമ്പത്തിക സ്ഥിതി, സമയപരിധി എന്നിവ വിലയിരുത്തുന്നതാണ്. ഞങ്ങളുടെ broker comparison ലീവറേജ് ചെയ്ത ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ നൽകുന്ന Broker-കളെയും ലഭ്യമായ ലീവറേജിനെയും പട്ടികപ്പെടുത്തുന്നു; ഇതിലൂടെ ആദ്യത്തെ ലീവറേജ് ചെയ്ത ട്രേഡ് ചെയ്യുന്നതിന് മുമ്പ് Broker നിങ്ങൾക്ക് എന്താണ് നൽകുന്നതെന്ന് നിങ്ങൾക്ക് മനസ്സിലാക്കാം.