ഇത് നിക്ഷേപ ഉപദേശം അല്ല. നൽകിയിരിക്കുന്ന വിവരങ്ങൾ വിദ്യാഭ്യാസപരവും വിവരാവശ്യകവുമായ ആവശ്യങ്ങൾക്കായി മാത്രമാണ്, ഏതെങ്കിലും സാമ്പത്തിക ഉൽപ്പന്നം വാങ്ങുകയോ വിൽക്കുകയോ ചെയ്യുന്നതിനുള്ള ശുപാർശയായി ഇത് കണക്കാക്കരുത്.
ഓഫ്-ഷോർ ട്രേഡിംഗ് നടത്തുന്ന ഒരു Broker എന്നത്, ട്രേഡറുടെ സ്വന്തം രാജ്യത്തുനിന്ന് വ്യത്യസ്തമായ ഒരു അധികാരപരിധിയിൽ (jurisdiction) നിയന്ത്രണം ലഭിക്കുന്ന Broker ആണ്. യൂറോപ്യൻ യൂണിയനിലെ ഒരു ട്രേഡർ, Seychelles, Marshall Islands, അല്ലെങ്കിൽ Saint Vincent and the Grenadines എന്നിവിടങ്ങളിൽ നിയന്ത്രണം ലഭിച്ചിരിക്കുന്ന ഒരു Broker-თან അക്കൗണ്ട് തുറക്കുമ്പോൾ, ആ ട്രേഡർ ഒരു off-shore broker ആണ് ഉപയോഗിക്കുന്നത്. ഓഫ്-ഷോർ Broker ട്രേഡറുടെ സ്വന്തം നിയന്ത്രണ ഏജൻസിയുടെ (home regulator) അധികാരപരിധിയിൽപ്പെടുന്നില്ല, കൂടാതെ ഓഫ്-ഷോർ Broker സ്വന്തം home regulator ന്റെ നിയമങ്ങൾ പാലിക്കേണ്ട ബാധ്യതയില്ല.
ഒരു ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ എന്താണ്
ട്രേഡറുടെ സ്വന്തം രാജ്യത്തുനിന്ന് വ്യത്യസ്തമായ ഒരു അധികാരപരിധിയിൽ (jurisdiction) നിയന്ത്രണം ലഭിച്ചിരിക്കുന്ന ബ്രോക്കറാണ് ഒരു off-shore broker. ഉദാഹരണത്തിന്, യൂറോപ്യൻ യൂണിയനിലെ ഒരു ട്രേഡർ Seychelles, Marshall Islands, അല്ലെങ്കിൽ Saint Vincent and the Grenadines എന്നിവിടങ്ങളിൽ നിയന്ത്രണം ലഭിച്ച ഒരു broker-თან അക്കൗണ്ട് തുറക്കുകയാണെങ്കിൽ, അവർ off-shore broker ആണ് ഉപയോഗിക്കുന്നത്. ഈ off-shore broker ട്രേഡറുടെ സ്വന്തം രാജ്യത്തിലെ നിയന്ത്രണ സ്ഥാപനത്തിന് വിധേയമല്ല; കൂടാതെ സ്വന്തം നിയന്ത്രണ സ്ഥാപനത്തിന്റെ നിയമങ്ങൾ പാലിക്കേണ്ട ബാധ്യതയും off-shore broker-ക്കില്ല.
off-shore brokers-ന്റെ ആകർഷണം കുറഞ്ഞ ചെലവാണ്. off-shore brokers ഉയർന്ന ലീവറേജ്, കുറഞ്ഞ സ്പ്രെഡുകൾ, ബോണസുകളിലും ഉൽപ്പന്ന ശ്രേണിയിലും കുറവ് നിയന്ത്രണങ്ങൾ എന്നിവ വാഗ്ദാനം ചെയ്യാൻ കഴിയും. ഇതിന്റെ മറുവശം നിക്ഷേപക സംരക്ഷണത്തിന്റെ കുറവ് ആണ്; അതിനാൽ അക്കൗണ്ട് തുറക്കുന്നതിന് മുമ്പ് കുറഞ്ഞ ചെലവിനെ കുറഞ്ഞ സംരക്ഷണത്തോട് താരതമ്യം ചെയ്ത് തൂക്കിയുനോക്കണം.
ഇടപാടുകളുടെ (ട്രേഡ്-ഓഫുകളുടെ) തുലനം
ആദ്യത്തെ തുലനം ലീവറേജാണ്. ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർമാർക്ക് 1:500 വരെ, അല്ലെങ്കിൽ 1:1000 വരെ ലീവറേജ് നൽകാൻ കഴിയും; ഇത് യൂറോപ്യൻ സെക്യൂരിറ്റീസ് ആൻഡ് മാർക്കറ്റ്സ് അതോറിറ്റി (ESMA) ഏർപ്പെടുത്തിയ 1:30 പരിധിയെക്കാൾ വളരെ കൂടുതലാണ്. ഉയർന്ന ലീവറേജ് ലാഭങ്ങളെ വർധിപ്പിക്കും, അതുപോലെ തന്നെ നഷ്ടങ്ങളെയും വർധിപ്പിക്കും. ഉയർന്ന ലീവറേജ് ഉപയോഗിക്കുന്ന ട്രേഡർക്ക് ഒരു ഏക ട്രേഡിൽ തന്നെ മുഴുവൻ ഡെപ്പോസിറ്റും നഷ്ടപ്പെടാൻ സാധ്യതയുണ്ട്.
രണ്ടാമത്തെ തുലനം നിയന്ത്രണപരമായ സംരക്ഷണമാണ്. ബ്രോക്കർ പാപ്പരാകുകയാണെങ്കിൽ നിശ്ചിത തുക വരെ നഷ്ടങ്ങൾ ഉൾക്കൊള്ളുന്ന ഹോം റെഗുലേറ്ററിന്റെ നിക്ഷേപക നഷ്ടപരിഹാര പദ്ധതി ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർമാർക്ക് ബാധകമല്ല. ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കറിനൊപ്പം ഫണ്ടുകൾ സൂക്ഷിക്കുന്ന ട്രേഡർക്ക് ഹോം റെഗുലേറ്ററിന്റെ പരിരക്ഷ ലഭിക്കില്ല, കൂടാതെ തർക്കമുണ്ടായാൽ പരിഹാര മാർഗങ്ങൾ പരിമിതമായിരിക്കും.
മൂന്നാമത്തെ തുലനം നികുതി പരിഗണനയാണ്. ചില ഓഫ്-ഷോർ അധികാരപ്രദേശങ്ങൾ ട്രേഡിംഗ് ലാഭങ്ങളിൽ നിന്ന് നികുതി പിടിച്ചുവെക്കാറില്ല; അതിനാൽ ട്രേഡർക്ക് കുറഞ്ഞ നികുതി ബിൽ ലഭിക്കാം. മറുവശം, ഹോം നികുതി അധികാരിക്ക് ട്രേഡർക്ക് ആ വരുമാനം റിപ്പോർട്ട് ചെയ്യേണ്ടതുണ്ടാകാം. അക്കൗണ്ട് തുറക്കുന്നതിന് മുമ്പ് പ്രാദേശിക നികുതി നിയമങ്ങൾ പരിശോധിക്കണം.
ശ്രദ്ധിക്കേണ്ട ചുവപ്പ് പതാകകൾ
ആദ്യത്തെ ചുവപ്പ് പതാകയാണ് ലൈസൻസ് ഇല്ലാത്ത Broker. ആ Broker അംഗീകൃത ഒരു നിയന്ത്രണ ഏജൻസിയുടെ കീഴിൽ നിയന്ത്രിക്കപ്പെട്ടിരിക്കണം, കൂടാതെ ട്രേഡർക്ക് ആ നിയന്ത്രണ ഏജൻസിയുടെ വെബ്സൈറ്റിൽ ലൈസൻസ് നമ്പർ പരിശോധിക്കാൻ കഴിയണം. നിയന്ത്രണ ഏജൻസി ചെറുതായാലും വലുതായാലും പ്രശ്നമില്ല; പക്ഷേ ആ ഏജൻസിക്ക് നടപ്പാക്കലിൽ (enforcement) ഒരു ചരിത്രം ഉണ്ടായിരിക്കണം.
രണ്ടാമത്തെ ചുവപ്പ് പതാകയാണ് പിൻവലിക്കൽ തടയുന്ന ഒരു ബോണസ്. Broker ഒരു ബോണസ് നൽകുന്നു, എന്നാൽ ട്രേഡർ ഉയർന്ന ട്രേഡിംഗ് വോള്യം എത്തുന്നതുവരെ ആ ബോണസ് ലോക്കായിരിക്കും. ഫണ്ടുകൾ പിൻവലിക്കുന്നത് ബുദ്ധിമുട്ടാക്കുന്ന രീതിയിൽ ബോണസ് ഘടന രൂപകൽപ്പന ചെയ്തിരിക്കാം; അതിനാൽ ബോണസ് സ്വീകരിക്കുന്നതിന് മുമ്പ് ട്രേഡർ നിബന്ധനകളും വ്യവസ്ഥകളും വായിക്കണം.
മൂന്നാമത്തെ ചുവപ്പ് പതാകയാണ് മോശം ഉപഭോക്തൃ പിന്തുണ. Broker ഒരു ചോദ്യത്തിന് മറുപടി നൽകാൻ ദിവസങ്ങൾ എടുക്കുന്നു, കൂടാതെ Broker ഫോൺ എടുക്കുന്നില്ല. ഉപഭോക്തൃ പിന്തുണ Brokerന്റെ പ്രൊഫഷണലിസത്തിന്റെ ഒരു സൂചനയാണ്; അതിനാൽ ഫണ്ടുകൾ നിക്ഷേപിക്കുന്നതിന് മുമ്പ് ട്രേഡർ പിന്തുണ പരീക്ഷിക്കണം.
തുറക്കുന്നതിന് മുമ്പ് ചോദിക്കേണ്ട ചോദ്യങ്ങൾ
ആദ്യ ചോദ്യം നിയന്ത്രണമാണ്. ട്രേഡർ ലൈസൻസ് നമ്പർ, നിയന്ത്രകന്റെ പേര്, നിയന്ത്രകന്റെ വെബ്സൈറ്റ് എന്നിവ ചോദിക്കുന്നു. ട്രേഡർ ലൈസൻസ് പരിശോധിക്കുകയും നിയന്ത്രകന്റെ നടപ്പാക്കൽ രേഖ വായിക്കുകയും വേണം. നിയന്ത്രണം ഇല്ലാത്ത ഒരു Broker-നൊപ്പം അക്കൗണ്ട് തുറക്കരുത്.
രണ്ടാമത്തെ ചോദ്യം ക്ലയന്റ് ഫണ്ടുകളുടെ വേർതിരിവാണ്. Broker ക്ലയന്റ് ഫണ്ടുകൾ tier-1 ബാങ്കിലെ ഒരു segregated അക്കൗണ്ടിൽ സൂക്ഷിക്കണം, കൂടാതെ Broker-ന്റെ സ്വന്തം പ്രവർത്തനങ്ങൾക്ക് ക്ലയന്റ് ഫണ്ടുകൾ ഉപയോഗിക്കരുത്. ട്രേഡർ ബാങ്കിന്റെ പേര് ചോദിക്കണം, കൂടാതെ Broker-ന്റെ terms of service-ലുള്ള വേർതിരിവ് നയം പരിശോധിക്കണം.
മൂന്നാമത്തെ ചോദ്യം പിൻവലിക്കൽ പ്രക്രിയയാണ്. Broker ഏതാനും ബിസിനസ് ദിവസങ്ങൾക്കുള്ളിൽ പിൻവലിക്കലുകൾ പ്രോസസ് ചെയ്യണം, കൂടാതെ പിൻവലിക്കൽ ഫീസ് ഈടാക്കരുത്. വലിയ തുക നിക്ഷേപിക്കുന്നതിന് മുമ്പ് ചെറിയൊരു തുക ഉപയോഗിച്ച് പിൻവലിക്കൽ പ്രക്രിയ പരീക്ഷിക്കണം.
ഓഫ്-ഷോർ ട്രേഡിംഗ്: എപ്പോൾ ഒരു ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ അർത്ഥവത്താകും
അപകടങ്ങളെ മനസ്സിലാക്കുന്ന പരിചയസമ്പന്നരായ ട്രേഡർമാർക്ക്, കൂടുതൽ ലീവറേജ് വേണമെന്നുള്ളവർക്ക്, കൂടാതെ കുറഞ്ഞ തോതിലുള്ള സംരക്ഷണം സ്വീകരിക്കാൻ തയ്യാറുള്ളവർക്ക് ഒരു ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ അർത്ഥവത്താകും. കർശനമായ മൂലധന നിയന്ത്രണങ്ങളുള്ള രാജ്യങ്ങളിലെ ട്രേഡർമാർക്കും ഇത് അനുയോജ്യമാണ്—പ്രാദേശിക ബ്രോക്കർ മാത്രമാണ് ഏക ഓപ്ഷൻ ആയിരിക്കുമ്പോൾ, ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ ഒരു പകരം നൽകുന്ന സാഹചര്യത്തിൽ.
ആരംഭകര്ക്ക്, ചെറിയ അക്കൗണ്ട് ഉള്ള ട്രേഡർമാർക്ക്, അല്ലെങ്കിൽ മുഴുവൻ ഡെപ്പോസിറ്റും നഷ്ടപ്പെടാൻ കഴിയാത്ത ട്രേഡർമാർക്ക് ഒരു ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ അർത്ഥവത്താകില്ല. ആരംഭകൻ തന്റെ സ്വന്തം രാജ്യപരിധിയിലെ നിയമാനുസൃതമായ ഒരു Broker-നോടെയാണ് തുടങ്ങേണ്ടത്; ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ പരിഗണിക്കുന്നതിന് മുമ്പ് അടിസ്ഥാന കാര്യങ്ങൾ പഠിക്കണം.
ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർമാരെക്കുറിച്ചുള്ള സാധാരണ ചോദ്യങ്ങൾ
ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർമാർ നിയമപരമാണോ? മിക്ക അധികാരപരിധികളിലും, അതെ. ട്രേഡർക്കു ഒരു ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കറുമായി അക്കൗണ്ട് തുറക്കാൻ അനുവാദമുണ്ട്, എങ്കിലും ഹോം റെഗുലേറ്റർ അതേ തരത്തിലുള്ള സംരക്ഷണം നൽകണമെന്നില്ല. അക്കൗണ്ട് തുറക്കുന്നതിന് മുമ്പ് ട്രേഡർ പ്രാദേശിക നിയമങ്ങൾ പരിശോധിക്കണം.
ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കറെ ഞാൻ വിശ്വസിക്കാമോ? വിശ്വാസം ബ്രോക്കറിനെ ആശ്രയിച്ചിരിക്കുന്നു. ചില ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർമാർ നന്നായി നടത്തപ്പെടുകയും നന്നായി നിയന്ത്രിക്കപ്പെടുകയും ചെയ്യുന്നു; ചിലത് അങ്ങനെ അല്ല. ബ്രോക്കറെ വിശ്വസിക്കുന്നതിന് മുമ്പ് ലൈസൻസ്, ഫണ്ടുകളുടെ വേർതിരിക്കൽ, പിന്വലിക്കൽ പ്രക്രിയ എന്നിവ ട്രേഡർ പരിശോധിക്കണം.
ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ പാപ്പരാകുകയാണെങ്കിൽ എന്താകും സംഭവിക്കുക? ഹോം റെഗുലേറ്ററിന്റെ ഇൻവെസ്റ്റർ കംപൻസേഷൻ പദ്ധതിയിൽ ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർ ഉൾപ്പെടാത്തതിനാൽ ട്രേഡറുടെ ഫണ്ടുകൾ നഷ്ടപ്പെടാൻ സാധ്യതയുണ്ട്. ട്രേഡർക്കു ഓഫ്-ഷോർ റെഗുലേറ്റർ വഴി പരിഹാരം തേടാൻ കഴിയാം, പക്ഷേ ആ പരിഹാരം പലപ്പോഴും പരിമിതവും മന്ദഗതിയുമാണ്.
ബന്ധപ്പെട്ട വിഭവങ്ങൾ
ആരംഭിക്കേണ്ടത് എവിടെ
ഓഫ്-ഷോർ ബ്രോക്കർമാരെ വിലയിരുത്തുമ്പോൾ, ഏറ്റവും പ്രയോജനകരമായ ആദ്യ ചുവടു മൂന്ന് മുതൽ അഞ്ച് വരെ ബ്രോക്കർമാരുടെ ഒരു ഷോർട്ട്ലിസ്റ്റ് തയ്യാറാക്കുകയും ഓരോ ബ്രോക്കർക്കും ലൈസൻസും നിയന്ത്രണാധികാരിയും (regulator) പരിശോധിക്കുകയും ചെയ്യുന്നതാണ്. ഞങ്ങളുടെ broker comparison ബ്രോക്കർമാരെ അധികാരപരിധി (jurisdiction) പ്രകാരം പട്ടികപ്പെടുത്തുന്നു; ഇത് നിങ്ങൾ അക്കൗണ്ട് തുറക്കുന്നതിന് മുമ്പ് ബ്രോക്കർ എന്താണ് നൽകുന്നതെന്ന് ഒരുമിച്ച് വ്യക്തമാക്കുന്നു.