Ini bukan nasihat pelaburan. Maklumat yang diberikan adalah untuk tujuan pendidikan dan maklumat sahaja serta tidak membentuk cadangan untuk membeli atau menjual mana-mana produk kewangan.
Industri broker sedang berada di tengah-tengah peralihan struktur, dan peralihan itu didorong oleh teknologi, peraturan, dan perubahan jangkaan pelanggan. Broker perkhidmatan penuh kini bukan lagi model yang dominan, broker diskaun menjadi norma baharu, dan robo-advisor ialah segmen yang semakin berkembang. Peniaga yang memahami arah aliran boleh bersedia untuk masa depan, dan peniaga yang mengetahui hala tuju industri boleh memilih Broker yang akan kekal berdaya saing.
Peralihan ke arah digital dan mudah alih
Trend pertama ialah peralihan ke arah digital dan mudah alih. Peniaga yang sebelum ini menghubungi Broker untuk membuat dagangan kini boleh membuat dagangan daripada telefon dalam beberapa saat, dan peniaga yang sebelum ini menunggu penyata kertas kini boleh menyemak portfolio secara masa nyata. Peralihan ini didorong oleh telefon pintar, dan peralihan itu dipercepatkan oleh pandemik.
Perdagangan mudah alih telah menjadi saluran utama bagi ramai peniaga, dan platform mudah alih ialah bahagian paling penting dalam tawaran broker. Broker yang mempunyai platform mudah alih yang kukuh boleh menarik generasi peniaga seterusnya, manakala broker yang mempunyai platform mudah alih yang lemah akan kehilangan bahagian pasaran. Peniaga yang menilai sesebuah broker harus menguji aplikasi mudah alih, dan peniaga harus mencari broker dengan pengalaman mudah alih yang mantap.
Kebangkitan perdagangan tanpa komisen
Trend kedua ialah kebangkitan perdagangan tanpa komisen. Beberapa broker besar di AS, Eropah, dan Asia telah menghapuskan komisen untuk dagangan saham dan ETF, dan broker memperoleh hasil daripada spread, pembayaran untuk aliran pesanan, serta pinjaman margin. Model tanpa komisen telah memberi tekanan kepada broker tradisional, dan broker tradisional terpaksa menurunkan komisen untuk kekal berdaya saing.
Peniaga yang mendapat manfaat daripada model tanpa komisen masih perlu membandingkan jumlah kos, dan peniaga harus meneliti spread, yuran platform, yuran tidak aktif, serta yuran penukaran mata wang. Jumlah kos di broker tanpa komisen boleh jadi lebih tinggi berbanding jumlah kos di broker berkomisen rendah, dan peniaga tidak seharusnya menganggap sifar sentiasa yang paling murah.
Pertumbuhan robo-advisors
Trend ketiga ialah pertumbuhan robo-advisors. Robo-advisor telah menjadi segmen penting dalam industri broker, dan robo-advisor dijangka berkembang pada kadar dua digit dalam dekad akan datang. Robo-advisor popular dalam kalangan pelabur yang lebih muda, dan robo-advisor juga popular dengan pelabur yang mahu pendekatan yang tidak campur tangan.
Robo-advisor telah memberi tekanan kepada penasihat tradisional, dan penasihat tradisional terpaksa menurunkan yuran. Penasihat yang mengenakan 1 peratus daripada aset di bawah pengurusan tidak lagi kompetitif berbanding robo-advisor yang mengenakan 0.25 peratus. Peniaga yang menggunakan seorang penasihat harus membandingkan nilai, dan peniaga harus mempertimbangkan robo-advisor sebagai alternatif.
Peranan AI dan pembelajaran mesin
Trend keempat ialah peranan AI dan pembelajaran mesin. Broker menggunakan AI untuk mengesan penipuan, untuk menyediakan sokongan pelanggan, untuk mengesyorkan dagangan, dan untuk mengoptimumkan portfolio. AI sedang menjadi bahagian teras dalam tawaran broker, dan AI dijangka memainkan peranan yang lebih besar pada masa hadapan.
Peniaga yang menggunakan alatan berasaskan AI boleh menjimatkan masa, dan peniaga yang menggunakan alatan berasaskan AI boleh membuat keputusan yang lebih baik. Peniaga harus mencari broker yang menggunakan AI secara bertanggungjawab, dan peniaga harus mencari broker yang menerangkan cadangan AI.
Kesan peraturan
Trend kelima ialah kesan peraturan. Pihak pengawal selia meningkatkan penelitian terhadap industri broker, dan pihak pengawal selia memperkenalkan peraturan baharu mengenai leverage, pendedahan, pelaporan, dan keselamatan siber. Peraturan ini direka untuk melindungi peniaga, dan peraturan ini meningkatkan kos pematuhan.
Peniaga yang berurusan dengan broker yang dikawal selia mempunyai tahap perlindungan yang lebih tinggi, dan peniaga yang berurusan dengan broker yang dikawal selia boleh bergantung pada pihak pengawal selia sekiranya berlaku pertikaian. Peniaga harus memilih broker yang dikawal selia dalam bidang kuasa peringkat-1, dan peniaga harus menyemak lesen broker tersebut.
Kebangkitan saham pecahan
Trend keenam ialah kebangkitan saham pecahan. Beberapa Broker kini membenarkan peniaga membeli pecahan sesaham, dan saham pecahan membolehkan peniaga melabur dalam saham berharga tinggi dengan deposit yang kecil. Saham pecahan popular dalam kalangan pemula, dan saham pecahan juga popular dalam kalangan peniaga yang menggunakan dollar-cost averaging.
Peniaga yang menggunakan saham pecahan boleh membina portfolio yang pelbagai dengan akaun yang kecil, dan peniaga boleh melabur dalam saham yang sebaliknya sukar dicapai. Peniaga harus mencari Broker yang menawarkan saham pecahan, dan peniaga harus membandingkan yuran bagi saham pecahan tersebut.
Soalan lazim tentang masa depan broker
Adakah broker perkhidmatan penuh akan hilang? Tidak, broker perkhidmatan penuh tidak akan hilang, tetapi broker perkhidmatan penuh akan menjadi perkhidmatan khusus untuk pelabur bernilai bersih tinggi. Broker perkhidmatan penuh akan terus menawarkan nasihat yang diperibadikan, dan broker perkhidmatan penuh akan terus mengenakan premium.
Adakah komisen akan menjadi sifar? Komisen sudah pun berada pada sifar di beberapa broker, dan komisen dijangka menjadi sifar di kebanyakan broker pada masa hadapan. Broker akan memperoleh hasil daripada sumber lain, dan peniaga harus membandingkan jumlah kos.
Adakah robo-advisor akan menggantikan penasihat manusia? Tidak, robo-advisor tidak akan menggantikan penasihat manusia, tetapi robo-advisor akan menjadi pilihan lalai untuk ramai pelabur. Penasihat manusia akan terus memainkan peranan untuk situasi yang kompleks, dan penasihat manusia akan terus mengenakan premium.
Sumber berkaitan
Tempat untuk bermula
Jika anda menilai masa depan broker, langkah pertama yang paling berguna ialah mengenal pasti trend yang paling relevan dengan gaya dagangan anda, dan memilih broker yang berada pada kedudukan baik untuk masa depan. Senarai perbandingan broker kami memuatkan broker dan trend yang mereka ikuti, yang bersama-sama memberitahu anda apa yang broker tawarkan sebelum anda membuka akaun.