Charles Schwab လုံခြုံပါသလား? — စည်းမျဉ်းနှင့် လုံခြုံရေး စစ်ဆေးခြင်း

Charles Schwab သည် ကမ္ဘာပေါ်တွင် အကြီးဆုံးနှင့် လုံခြုံရေးအရ အယုံကြည်ရဆုံး ဘရိုကာလုပ်ငန်းများထဲမှ တစ်ခုဖြစ်ပြီး ဖောက်သည်ပိုင်ဆိုင်မှု $7 ထရီလီယံကျော်ကို ထိန်းသိမ်းထားကာ တက်ကြွသော ဘရိုကာအကောင့်ပေါင်း 34 သန်းကျော်ကို ဝန်ဆောင်မှုပေးလျက်ရှိသည်။ Schwab သည် စုစုပေါင်း အပို SIPC အာမခံ $600 million ကို သယ်ဆောင်ထားပြီး၊ ခွင့်ပြုချက်မရှိသော လုပ်ဆောင်မှုများအတွက် 100% အာမခံပေးကာ Charles Schwab Bank မှတစ်ဆင့် FDIC လွှမ်းခြုံမှုကိုလည်း ပေးပါသည်။ နှစ်ပေါင်း 53 နှစ်ကြာ သမိုင်းကြောင်းကောင်းမွန်မှုနှင့် 2020 ခုနှစ်တွင် TD Ameritrade ကို ဝယ်ယူပြီးနောက် ယခုအခါ အများစုမှာ ပေါင်းစည်းပြီးဖြစ်သဖြင့် Schwab ၏ အတိုင်းအတာနှင့် စည်းမျဉ်းဆိုင်ရာ ရပ်တည်မှုတို့က ရရှိနိုင်သည့် အလုံခြုံဆုံး ဘရိုကာများထဲတွင် ထည့်သွင်းထားနိုင်စေပါသည်။

စည်းမျဉ်းစည်းကမ်း

Charles Schwab & Co., Inc. သည် SEC နှင့် မှတ်ပုံတင်ထားပြီး FINRA နှင့် New York Stock Exchange ၏ အဖွဲ့ဝင်တစ်ဦးဖြစ်သည်။ Charles Schwab Bank — ဘဏ်လုပ်ငန်းဝန်ဆောင်မှုများနှင့် cash sweep လုပ်ဆောင်ချက်များကို ပံ့ပိုးပေးသည့် သီးခြားတရားဝင်အဖွဲ့အစည်း — သည် FDIC နှင့် Office of the Comptroller of the Currency တို့က စည်းမျဉ်းထိန်းချုပ်ထားသည်။

အမေရိကန်ပြင်ပရှိ ဖောက်သည်များအတွက် Schwab သည် United Kingdom (FCA)၊ Hong Kong (SFC) နှင့် Singapore (MAS) အပါအဝင် နယ်ပယ်များစွာတွင် စည်းမျဉ်းထိန်းချုပ်ထားသော အဖွဲ့အစည်းများကို လုပ်ကိုင်သည်။ သို့သော်လည်း US အခြေစိုက် ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက် အဓိက brokerage အဖွဲ့အစည်းမှာ Charles Schwab & Co., Inc. ဖြစ်ပြီး ဤဆောင်းပါးတွင် ဖော်ပြထားသော အကာအကွယ်များနှင့် သက်ဆိုင်သည့် အဖွဲ့အစည်းလည်း ဖြစ်သည်။

Schwab သည် 2020 ခုနှစ် ဝယ်ယူမှုအပြီးတွင် TD Ameritrade ကို လက်အောက်ခံကုမ္ပဏီအဖြစ် ယခုလည်း လုပ်ကိုင်နေပြီဖြစ်သည်။ TD Ameritrade အကောင့်များကို Schwab သို့ ပြောင်းရွှေ့လျက်ရှိပြီး အကူးအပြောင်းကာလအတွင်း TD Ameritrade ဖောက်သည်များသည် Schwab ၏ စည်းမျဉ်းဆိုင်ရာ ရပ်တည်မှုနှင့် အာမခံအကာအကွယ်များကို အကျိုးခံစားရရှိကြသည်။

FINRA BrokerCheck တွင် Schwab ၏ မှတ်ပုံတင်ခြင်းကို သင် စစ်ဆေးနိုင်သည် — ထိုကုမ္ပဏီ၏ CRD နံပါတ်မှာ 5393 ဖြစ်သည်။

SIPC နှင့် ထပ်ဆောင်းအာမခံ

Schwab သည် အကောင့်တစ်ခုလျှင် $500,000 အထိ စံ SIPC လွှမ်းခြုံမှုကို ပေးသည်—အတွင်းတွင် ငွေသားအတွက် $250,000 sub-limit ပါဝင်သည်။ ထို့အပြင် Schwab သည် ပုဂ္ဂလိက အာမခံကုမ္ပဏီတစ်ခုမှတစ်ဆင့် aggregate limit $600 million ရှိသော excess SIPC အာမခံကို သယ်ဆောင်ထားသည်။ အမေရိကန် အဓိက Broker များအကြားတွင် ဒါက ဒုတိယအမြင့်ဆုံး aggregate excess coverage ဖြစ်ပြီး Fidelity ၏ $1 billion+ aggregate policy ကသာ ပိုမြင့်သည်။

excess SIPC အာမခံသည် aggregate အခြေခံဖြစ်သည်—ဆိုလိုသည်မှာ Schwab ၏ သုံးစွဲသူအားလုံးပေါင်းအတွက် excess coverage pool စုစုပေါင်းသည် $600 million ဖြစ်သည်။ အကြောင်းအရာအတွက်ဆိုလျှင် Schwab ၏ client assets သည် $7 trillion ကျော်သည်။ ထို့ကြောင့် ကုမ္ပဏီကိုယ်တိုင် ပျက်ကွက်သွားမည်ဆိုပါက—ဒီအရွယ်အစားအထိ သမိုင်းတွင် မရှိခဲ့ဖူးသော အဖြစ်အပျက်တစ်ခု—$500,000 SIPC limit အထက်ရှိသော တောင်းဆိုမှုအားလုံးအကြားတွင် aggregate excess coverage ကို ခွဲဝေပေးမည်ဖြစ်သည်။ လက်တွေ့တွင်တော့ ဒေါ်လာ သန်းအနည်းငယ်အထိရှိသော အကောင့်များအတွက် Schwab ၏ SIPC နှင့် excess coverage ပေါင်းစပ်မှုက အကောင်းဆုံးကာကွယ်မှုကို ပေးနိုင်သည်။

ငွေသားလက်ကျန်များအတွက် Schwab သည် Charles Schwab Bank ထဲသို့ အလိုအလျောက် cash sweep ကို ပေးသည်။ Charles Schwab Bank သည် depositor တစ်ဦးလျှင် $250,000 အထိ FDIC-insured ဖြစ်သည်။ ဆိုလိုသည်မှာ သင်၏ မရင်းနှီးထားသေးသော ငွေသားသည် SIPC နှင့် သီးခြားစွာ FDIC အာမခံဖြင့် ကာကွယ်ထားသည်။

ပိုင်ဆိုင်မှု ခွဲခြားထားရှိမှုနှင့် ကာကွယ်မှု

SEC စည်းမျဉ်းများနှင့်အညီ Schwab သည် ဖောက်သည်ပိုင်ဆိုင်မှုများနှင့် ကော်ပိုရိတ်ပိုင်ဆိုင်မှုများကို တင်းကျပ်စွာ ခွဲခြားထားရှိသည်။ ဖောက်သည်၏ စတော့/အခြားအာမခံများကို သီးခြားထားရှိသည့် ထိန်းသိမ်းရေး (segregated custody) အကောင့်များတွင် ထားရှိပြီး Schwab ၏ ကော်ပိုရိတ် လက်ကျန်စာရင်း (corporate balance sheet) ၏ အစိတ်အပိုင်းမဟုတ်ပါ။ Schwab မတည်မငြိမ်ဖြစ်ခြင်း (insolvency) ဖြစ်သွားသည့်အခြေအနေတွင် ဖောက်သည်၏ အာမခံပိုင်ဆိုင်မှုများသည် Schwab ၏ အကြွေးရှင်များထံသို့ ရရှိနိုင်မည်မဟုတ်ပါ။

Schwab သည် securities lending ကို လုပ်ဆောင်သော်လည်း အဆိုပါ အစီအစဉ်ကို ဖောက်သည်များ၏ အကျိုးစီးပွားကို ကာကွယ်ရန် ရည်ရွယ်ထားသည်။ margin အကောင့်များတွင် Schwab သည် margin loan ပမာဏအထိသာ အာမခံများကို ချေးငှားနိုင်သည်။ ငွေသားအကောင့်များတွင် fully paid securities များအတွက် Schwab သည် ယေဘုယျအားဖြင့် ဖောက်သည်၏ အတိအလင်း သဘောတူညီမှုမရှိဘဲ ချေးငှားခြင်း မပြုလုပ်ပါ။ Schwab သည် ချေးငှားသည့် မည်သည့် အာမခံများအတွက်မဆို အာမခံပစ္စည်း (collateral) ကို ပေးထားပြီး ဖောက်သည်များအတွက် အန္တရာယ်ကို လျော့ချပေးသည်။

TD Ameritrade အကောင့်များကို Schwab ၏ ထိန်းသိမ်းရေး အခြေခံအဆောက်အအုံ (custody infrastructure) ထဲသို့ ပေါင်းစည်းလိုက်ခြင်းကလည်း အလုံးစုံ ခွဲခြားထားရှိမှုဆိုင်ရာ မူဘောင်ကို ပိုမိုအားကောင်းစေသည်။ အကြောင်းမှာ ပိုင်ဆိုင်မှုများကို ယခုအခါ Schwab စနစ်အတွင်းရှိ ပိုမိုကြီးမားသော စနစ်ထဲတွင် ထားရှိထားသောကြောင့် ဖြစ်သည်။

လုံခြုံရေး အင်္ဂါရပ်များ

Schwab သည် two-factor authentication ကို ပေးထားပြီး Schwab မိုဘိုင်းအက်ပ်တွင် biometric login (လက်ဗွေ သို့မဟုတ် မျက်နှာမှတ်သားခြင်း) ကိုလည်း ထောက်ပံ့ပေးပါသည်။ ထိုကုမ္ပဏီသည် သင်၏ Schwab အကောင့်များတွင် ခွင့်ပြုမထားသော လုပ်ဆောင်မှုကြောင့် ဖြစ်ပေါ်လာသည့် ဆုံးရှုံးမှုများ၏ 100% ကို အကျုံးဝင်စေသည့် Security Guarantee ကို ပေးထားပြီး သင်သည် ထိုလုပ်ဆောင်မှုကို အမြန်ဆုံး သတင်းပို့ကာ Schwab ၏ စုံစမ်းစစ်ဆေးမှုတွင် ပူးပေါင်းဆောင်ရွက်ရမည်ဖြစ်သည်။

Schwab သည် ဖုန်းဖြင့် အကောင့်ဝင်ရောက်ခြင်းအတွက် voice ID verification ကိုလည်း ပေးထားပြီး social engineering တိုက်ခိုက်မှုများ၏ အန္တရာယ်ကို လျော့ချပေးပါသည်။ အကောင့်သတိပေးချက်များကို trades များ၊ သတ်မှတ်ထားသော အဆင့်ထက်ကျော်လွန်သည့် withdrawals များနှင့် ကိုယ်ရေးအချက်အလက်များ ပြောင်းလဲမှုများအတွက် စီစဉ်သတ်မှတ်နိုင်သည်။

TD Ameritrade နှင့်အတူ ဝယ်ယူခဲ့ပြီး ယခု Schwab မှတစ်ဆင့် ပေးအပ်နေသည့် thinkorswim trading platform သည် Schwab ၏ ecosystem အတွင်းတွင် ကိုယ်ပိုင် လုံခြုံရေး အခြေခံအဆောက်အအုံကို ထိန်းသိမ်းထားသည်။ platform သို့ ဝင်ရောက်ရန် သီးခြား authentication လိုအပ်ပြီး thinkorswim သည် ၎င်း၏ ကိုယ်ပိုင် လုံခြုံရေး အင်္ဂါရပ်များကိုလည်း ထောက်ပံ့ပေးထားသည်။

ငွေကြေးတည်ငြိမ်မှု

Charles Schwab Corporation သည် New York Stock Exchange တွင် အများပိုင်ကုမ္ပဏီအဖြစ် စာရင်းဝင်ထားပြီး (ticker: SCHW) ဖြစ်သည်။ ထိုကုမ္ပဏီသည် စျေးကွက်အရင်းအနှီး (market capitalization) နှင့် ဖောက်သည်ပိုင်ဆိုင်မှုများအရ အမေရိကန်ပြည်ထောင်စုအတွင်း အကြီးဆုံး ဘဏ္ဍာရေးဝန်ဆောင်မှုကုမ္ပဏီများထဲမှ တစ်ခုဖြစ်သည်။

Schwab သည် S&P Global Ratings မှ A အဆင့် ခရက်ဒစ်အဆင့်သတ်မှတ်ချက် (credit rating) ရရှိထားသည်။ ဘရိုကာ့ချ် ကော်မရှင်များ၊ ဖောက်သည်ငွေသားအပေါ် net interest income၊ ပိုင်ဆိုင်မှုစီမံခန့်ခွဲမှုအခကြေးငွေများနှင့် ဘဏ်လုပ်ငန်းများကို ပေါင်းစပ်ထားသည့် ကွဲပြားသော ဝင်ငွေမော်ဒယ်သည် စျေးကွက်လည်ပတ်မှုအဆင့်များအတွင်း တည်ငြိမ်မှုကို ပံ့ပိုးပေးသည်။

ခန့်မှန်းအားဖြင့် $26 billion ဖြင့် 2020 ခုနှစ်တွင် TD Ameritrade ကို ဝယ်ယူခဲ့ခြင်းက Schwab ၏ အတိုင်းအတာကို သိသိသာသာ တိုးမြှင့်ခဲ့သည်။ ယခုအခါ အများအားဖြင့် ပေါင်းစည်းမှု (integration) ပြီးစီးသွားပြီးဖြစ်ကာ ဖောက်သည်ပိုင်ဆိုင်မှု $7 trillion ကျော်နှင့် အကောင့်ပေါင်း 34 million ရှိသည့် ပေါင်းစည်းထားသော အဖွဲ့အစည်းတစ်ခု ဖြစ်လာခဲ့သည်။ ထိုအတိုင်းအတာသည် သေးငယ်သည့်ကုမ္ပဏီများနှင့် မယှဉ်နိုင်သည့် လုပ်ငန်းလည်ပတ်မှုခံနိုင်ရည် (operational resilience) နှင့် စည်းမျဉ်းဆိုင်ရာ အာရုံစိုက်မှု (regulatory attention) ကို ပေးစွမ်းနိုင်သည်။

စည်းမျဉ်းရေးရာနှင့် ဥပဒေရေးရာ သမိုင်းကြောင်း

Schwab ၏ စည်းမျဉ်းရေးရာ မှတ်တမ်းသည် ၎င်း၏ အရွယ်အစားနှင့် ကြာရှည်တည်ရှိမှုကို ထည့်သွင်းစဉ်းစားလျှင် ယေဘုယျအားဖြင့် သန့်ရှင်းသည်ဟု ဆိုနိုင်သည်။ ကုမ္ပဏီသည် လုပ်ငန်းလည်ပတ်မှု သို့မဟုတ် ထုတ်ဖော်ပြသမှုဆိုင်ရာ ပြဿနာများကြောင့် တစ်ခါတစ်ရံ ဒဏ်ငွေများနှင့် ရင်ဆိုင်ခဲ့ရသော်လည်း ယင်းတို့သည် ကြီးမားသော ဘဏ္ဍာရေးအဖွဲ့အစည်းတစ်ခုအတွက် ပုံမှန်လုပ်ငန်းစဉ်နှင့် ကိုက်ညီပြီး စနစ်တကျ ပြဿနာများရှိသည်ဟု မညွှန်ပြပါ။

ထင်ရှားသည့် ကိစ္စများတွင် 2022 ခုနှစ်တွင် Schwab ၏ robo-advisor ထုတ်ကုန်ဖြစ်သော Schwab Intelligent Portfolios အတွက် ထုတ်ဖော်ပြသမှုဆိုင်ရာ အလေ့အကျင့်များနှင့် ပတ်သက်သည့် SEC settlement တစ်ခု ပါဝင်သည်။ အဆိုပါကိစ္စကို ဖောက်သည်များအား ထိခိုက်မှုမရှိဘဲ ဖြေရှင်းခဲ့သည်။ 2011 ခုနှစ်တွင် Schwab သည် ဘဏ္ဍာရေးအကျပ်အတည်းကာလအတွင်း ၎င်း၏ bond fund ၏ mortgage-backed securities ထိတွေ့မှုနှင့် ဆက်နွယ်သည့် class-action lawsuit တစ်ခုကို ဖြေရှင်းခဲ့သည်။

trading restrictions များအတွက် အဓိက စည်းမျဉ်းရေးရာ အရေးယူမှုများ၊ misleading PFOF disclosures များ၊ သို့မဟုတ် ဖောက်သည်များအား ထိခိုက်မှုများနှင့် ရင်ဆိုင်ခဲ့ရသည့် ပြိုင်ဘက်များနှင့် နှိုင်းယှဉ်လျှင် Schwab ၏ စည်းမျဉ်းရေးရာ သမိုင်းကြောင်းသည် ယေဘုယျအားဖြင့် လိုက်နာမှုကို ထိရောက်စွာ စီမံနိုင်ခဲ့သည့် အဖွဲ့အစည်းတစ်ခုကို ထင်ဟပ်စေသည်။

လုံခြုံရေး နှိုင်းယှဉ်ချက်

လုံခြုံရေး အချက်	Charles Schwab	Fidelity	IBKR	Robinhood
SEC/FINRA မှ ထိန်းကျောင်းထားခြင်း	ဟုတ်	ဟုတ်	ဟုတ်	ဟုတ်
SIPC အာမခံထားမှု	$500K	$500K	$500K	$500K
SIPC အပိုအာမခံ (Excess)	$600M စုစုပေါင်း	$1B+ စုစုပေါင်း	$30M/ဖောက်သည်	မရှိ
FDIC ငွေသား sweep	ဟုတ် (Schwab Bank)	$5M အထိ	$2.5M အထိ	စံနှုန်း
လုပ်ငန်းလုပ်ကိုင်လာသည့် နှစ်များ	53	78	47	12
ဖောက်သည် ပိုင်ဆိုင်မှုများ	$7T+	$5T+	$400B+	$100B+
အများပိုင် ကုမ္ပဏီ	ဟုတ် (SCHW)	မဟုတ် (private)	ဟုတ် (IBKR)	ဟုတ် (HOOD)
လုံခြုံရေး အာမခံ	100% ခွင့်မပြုထားသော	100% ခွင့်မပြုထားသော	တရားဝင် မရှိ	တရားဝင် မရှိ
အဓိက ဒဏ်ကြေးများ	အနည်းငယ်	အနည်းငယ်	အနည်းငယ်	$175M+
ဘဏ်လုပ်ငန်းခွဲ (subsidiary)	ဟုတ် (Schwab Bank)	ဟုတ် (Fidelity Bank)	မဟုတ်	မဟုတ်

Schwab ပျက်ကွက်သွားရင် ဘာဖြစ်မလဲ?

Charles Schwab က မတည်မငြိမ်ဖြစ်ပြီး (insolvent) ဖြစ်သွားခဲ့မယ်ဆိုရင် SIPC က သင့်အကောင့်တစ်ခုချင်းစီအတွက် $500,000 အထိ သင့် securities နဲ့ cash ကို ပြန်လည်ပေးအပ်မယ်။ အဲဒီထက်ကျော်လွန်ရင်တော့ Schwab ရဲ့ $600 million aggregate excess SIPC insurance က SIPC ကန့်သတ်ချက်ထက်ကျော်လွန်တဲ့ အမှုတစ်ခုချင်းစီအတွက် အားလုံးသော တောင်းဆိုချက်များအကြား ခွဲဝေပေးမယ်။

sweep program မှတစ်ဆင့် Charles Schwab Bank မှာ ထားရှိထားတဲ့ cash က SIPC နဲ့ မသက်ဆိုင်ဘဲ FDIC-insured ဖြစ်ပြီး $250,000 အထိ အကျုံးဝင်ပါတယ်။ Schwab Bank က သီးခြားစီ ပျက်ကွက်သွားခဲ့မယ်ဆိုရင် FDIC insurance က တိုက်ရိုက် အသုံးချမယ်။

သတိပြုရမယ့်အချက်က Schwab ရဲ့ လက်ရှိအရွယ်အစားအတိုင်း ပျက်ကွက်သွားမယ်ဆိုရင်—client assets $7 trillion၊ အကောင့်ပေါင်း 34 million—ဆိုတာက မယခင်က မဖြစ်ဖူးတဲ့ အဖြစ်အပျက်တစ်ခုဖြစ်ပြီး အများအားဖြင့် အထူးခြားဆုံး regulatory intervention ကို မလွဲမသွေ ဖြစ်ပေါ်စေမယ်။ Schwab လိုမျိုး အရွယ်အစားရှိတဲ့ US Broker တစ်ယောက်ကတော့ မထိန်းချုပ်နိုင်တဲ့ပုံစံနဲ့ ဘယ်တုန်းကမှ ပျက်ကွက်ခဲ့ဖူးခြင်း မရှိပါဘူး။

Schwab မှာ သင့်အကောင့်ကို ကာကွယ်နည်း

1. Schwab လုံခြုံရေးဆက်တင်များတွင် two-factor authentication ကို ဖွင့်ပါ။ မိုဘိုင်းအက်ပ်ပေါ်ရှိ biometric login က အပိုအလွှာတစ်ခု ထပ်မံပေးပါသည်။

2. Schwab Security Guarantee ကို နားလည်ပါ။ သင်က အဆိုပါလုပ်ဆောင်ချက်ကို အချိန်မီ သတင်းပို့ပြီး စုံစမ်းစစ်ဆေးမှုတွင် ပူးပေါင်းပါက Schwab သည် ခွင့်မပြုထားသော ဆုံးရှုံးမှုများ၏ 100% ကို ပြန်လည်ပေးချေမည်ဖြစ်သည်။ သံသယရှိသည့် လုပ်ဆောင်ချက်များကို ချက်ချင်း သတင်းပို့ပါ။

3. သင့် cash sweep ဆက်တင်များကို ပြန်လည်စစ်ဆေးပါ။ သင်၏ မရင်းနှီးထားသည့် ငွေကို FDIC လွှမ်းခြုံမှုအတွက် Schwab Bank သို့ sweep လုပ်နေကြောင်း အတည်ပြုပါ။ ၎င်းကို သင့်အကောင့်ဆက်တင်များတွင် စစ်ဆေးနိုင်ပါသည်။

4. သင့်အကောင့်များကို စောင့်ကြည့်ပါ။ သတ်မှတ်ထားသော အတိုင်းအတာထက်ကျော်သည့် ငွေထုတ်ခြင်းများ၊ အဆင့်မြင့်/အရောင်းအဝယ်များနှင့် ဆက်သွယ်ရန်အချက်အလက်များ ပြောင်းလဲခြင်းများအတွက် အကြောင်းကြားချက်များကို စီစဉ်ပါ။ ခွင့်မပြုထားသော လုပ်ဆောင်ချက်များအတွက် လစဉ် statement များကို စစ်ဆေးပါ။

5. သင်သည် TD Ameritrade ၏ ယခင်ဖောက်သည်ဟောင်းဖြစ်ပါက သင့်အကောင့်ကို Schwab ၏ infrastructure သို့ အပြည့်အဝ ပြောင်းရွှေ့ပြီးဖြစ်ကြောင်းနှင့် Schwab စနစ်အတွင်း သင့်လုံခြုံရေးဆက်တင်များကို မှန်ကန်စွာ စီစဉ်ထားကြောင်း အတည်ပြုပါ။

မကြာခဏ မေးလေ့ရှိသော မေးခွန်းများ

Schwab Bank က Schwab brokerage နဲ့ အတူတူလား? မဟုတ်ပါ။ Charles Schwab Bank သည် FDIC မှ ထိန်းကျောင်းထားသော သီးခြား တရားဝင် အဖွဲ့အစည်း ဖြစ်သည်။ Charles Schwab & Co. သည် SEC နှင့် FINRA မှ ထိန်းကျောင်းထားသော broker-dealer ဖြစ်သည်။ ဘဏ်သို့ လွှဲပေးထားသော ငွေ (cash swept) သည် FDIC အာမခံထားသည်။ brokerage တွင် ထိန်းသိမ်းထားသော အာမခံပစ္စည်းများ (securities) သည် SIPC အာမခံထားသည်။

TD Ameritrade အကောင့်တွေ ဘာဖြစ်သွားလဲ? TD Ameritrade ကို 2020 ခုနှစ်တွင် Schwab က ဝယ်ယူခဲ့သည်။ TD Ameritrade အကောင့်များကို Schwab ၏ ပလက်ဖောင်းသို့ ပြောင်းရွှေ့ (migrated) လုပ်နေသည်။ ပြောင်းရွှေ့ကာလအတွင်းနှင့် ပြောင်းရွှေ့ပြီးနောက်တွင် ဖောက်သည်၏ ပိုင်ဆိုင်မှုများသည် Schwab ၏ SIPC နှင့် SIPC ထပ်ဆောင်း အကာအကွယ် (excess SIPC coverage) တို့မှ အကျိုးခံစားရသည်။

Schwab ရဲ့ $600M excess SIPC က ဖောက်သည်အားလုံးကို လုံးဝ အကျုံးဝင်လား? $600 million သည် စုပေါင်း ကန့်သတ်ချက် (aggregate limit) ဖြစ်ပြီး ဖောက်သည်အားလုံးအတွက် ပေါင်းစုထားသော အစုအဝေး (total pool) တစ်ခု ဖြစ်သည်။ လက်တွေ့တွင် တစ်ဦးချင်း အကောင့်များအတွက် ဒေါ်လာ သန်းအနည်းငယ်အထိ (several million dollars) Schwab ၏ စုစုပေါင်း အကာအကွယ် (SIPC + excess SIPC) သည် အကျုံးဝင်မှု အားကောင်းသည်။ ထိုထက်ကျော်လွန်သော အကောင့်များအတွက်တော့ အကာအကွယ်၏ aggregate သဘောသဘာဝကို နားလည်ထားဖို့ အရေးကြီးသည်။

Schwab Security Guarantee က Fidelity နဲ့ တူညီလောက်အောင် ကောင်းလား? နှစ်ခုစလုံးသည် ခွင့်မပြုထားသော လုပ်ဆောင်မှု (unauthorized activity) အတွက် 100% ပြန်လည်ပေးအစား (reimbursement) အာမခံချက်များ ဖြစ်သည်။ လက်တွေ့အရ အခြေအနေများလည်း ဆင်တူသည်—အချိန်မီ အစီရင်ခံ (report)၊ စုံစမ်းစစ်ဆေးမှုတွင် ပူးပေါင်း (cooperate)၊ ဆုံးရှုံးမှုများကို အကျုံးဝင်စေသည်။

Schwab မှာ crypto ကို ကိုင်ထားလို့ရလား? Schwab သည် တိုက်ရိုက် cryptocurrency trading ကို မပေးပါ။ Schwab သည် ETF များနှင့် futures များမှတစ်ဆင့် crypto ထိတွေ့မှု (crypto exposure) ကို ပေးသည်။ တိုက်ရိုက် crypto trading မရှိခြင်းကြောင့် crypto ကို တိုက်ရိုက် ကိုင်ထားသည့် ပလက်ဖောင်းများတွင် ရှိနိုင်သော crypto custody အန္တရာယ်များကို Schwab ဖောက်သည်များက မရင်ဆိုင်ရပါ။

Schwab က Interactive Brokers ထက် ပိုလုံခြုံလား? နှစ်ခုစလုံးသည် အလုံခြုံဆုံး broker များထဲမှ တစ်ခုဖြစ်သည်။ Schwab သည် 100% security guarantee နှင့် banking integration ကို ပေးသည်။ IBKR သည် ဖောက်သည်တစ်ဦးချင်းအတွက် $30M per-customer excess SIPC နှင့် ပိုကျယ်ပြန့်သော ကမ္ဘာလုံးဆိုင်ရာ ထိန်းကျောင်းမှု (global regulation) ကို ပေးသည်။ ကွာခြားချက်များက အနားသတ်အပိုင်း (margin) မှာသာ ဖြစ်ပြီး နှစ်ခုစလုံးက အလွန်လုံခြုံသည်။

Schwab brokerage account နဲ့ Schwab Bank account နှစ်ခုလုံးရှိရင် ဘာဖြစ်မလဲ? SIPC သည် သင့် brokerage account ကို အကျုံးဝင်စေသည်။ FDIC သည် သင့် bank account ကို အကျုံးဝင်စေသည်။ ၎င်းတို့သည် သီးခြား ထိန်းကျောင်းမှု မူဘောင်များအောက်ရှိ သီးခြား အကာအကွယ်များ ဖြစ်သည်။ အကောင့်နှစ်ခုလုံးရှိခြင်းဆိုသည်မှာ—ဘဏ်ထဲရှိ သင့်ငွေ (cash in the bank) နှင့် brokerage ထဲရှိ သင့် securities များ (securities in the brokerage) ကို သက်ဆိုင်ရာ အကာအကွယ်အစီအစဉ် (appropriate scheme) အရ အသီးသီး အကာအကွယ်ပေးထားခြင်း ဖြစ်သည်။

အဆုံးအဖြတ်

Charles Schwab သည် တစ်ဦးချင်း ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက် အလုံခြုံဆုံး Broker များထဲမှ တစ်ခုဖြစ်သည်။ ကုမ္ပဏီ၏ စုစုပေါင်း $600 million excess SIPC လွှမ်းခြုံမှု၊ 100% ခွင့်ပြုချက်မရှိဘဲ လုပ်ဆောင်မှုများအတွက် အာမခံချက်၊ FDIC-insured ဘဏ်ခွဲကုမ္ပဏီ၊ နှင့် နှစ်ပေါင်း 53 ကြာ အတွေ့အကြုံရှိမှုတို့က Broker အနည်းငယ်သာ လိုက်မီနိုင်သည့် အကာအကွယ်အဆင့်ကို ပေးစွမ်းသည်။

TD Ameritrade ကို ပေါင်းစည်းလိုက်ခြင်းက Schwab ၏ အရွယ်အစားနှင့် လုပ်ငန်းလည်ပတ်မှုဆိုင်ရာ ခံနိုင်ရည်ကို ပိုမိုအားကောင်းစေခဲ့သည်။ Schwab ၏ မတူကွဲပြားသော စီးပွားရေးမော်ဒယ်နှင့် အများပြည်သူသို့ ထုတ်ဖော်ပြသသည့် ကုမ္ပဏီအချက်အလက်များက တည်ငြိမ်မှုအတွက် နောက်ထပ် အလွှာများ ထပ်တိုးပေးသည်။

လုံခြုံရေးအာမခံချက် ခိုင်မာသည့် Broker တစ်ခု၊ ဘဏ်နှင့် ပေါင်းစည်းထားသော ငွေကြေးစီမံခန့်ခွဲမှု (cash management) နှင့် နှစ်ရှည်အတွေ့အကြုံရှိမှုကို တန်ဖိုးထားသော ရင်းနှီးမြှုပ်နှံသူများအတွက် Schwab ကို အလေးအနက် စဉ်းစားသင့်သည်။ ကုမ္ပဏီသည် အရွယ်အစားမည်သို့ပင်ရှိသည့် အကောင့်များအတွက် သင့်တော်သော်လည်း၊ ဒေါ်လာ သန်းအနည်းငယ်ကျော်ရှိသည့် အကောင့်များရှိသူများသည် excess SIPC လွှမ်းခြုံမှု၏ စုစုပေါင်း (aggregate) သဘောသဘာဝကို နားလည်ထားသင့်သည်။

ရင်းနှီးမြှုပ်နှံခြင်းတွင် အန္တရာယ် ပါဝင်သည်။ ရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှု၏ တန်ဖိုးသည် တက်နိုင်သလို ကျနိုင်ပြီး သင်၏ မူလရင်းနှီးမြှုပ်နှံမှုထက် လျော့နည်းသည့် ပမာဏကိုသာ ပြန်လက်ခံရနိုင်ပါသည်။ ဤပြန်လည်သုံးသပ်ချက်တွင် affiliate links များ ပါဝင်သည်။ သင် ကျွန်ုပ်တို့၏ လင့်ခ်မှတစ်ဆင့် အကောင့်ဖွင့်ပါက သင့်အတွက် အပိုကုန်ကျစရိတ်မရှိဘဲ ကျွန်ုပ်တို့သည် ကော်မရှင် ရရှိနိုင်ပါသည်။ ကျွန်ုပ်တို့၏ ပြန်လည်သုံးသပ်ချက်များသည် လွတ်လပ်ပြီး အချက်အလက်အခြေခံဖြစ်သည်။