यो लगानी सल्लाह होइन। प्रदान गरिएको जानकारी केवल शैक्षिक र सूचनामूलक उद्देश्यका लागि हो र कुनै पनि वित्तीय उत्पादन किन्न वा बेच्न सिफारिस गर्दैन।
TD Ameritrade अब Charles Schwab को हिस्सा भइसकेको छ, र यसको खाताहरू Schwab को प्लेटफर्म तथा कस्टडी पूर्वाधारमा माइग्रेट हुँदैछन्। TD Ameritrade का ग्राहकहरूले Schwab को SIPC कभरेज, $600 million कुल अतिरिक्त SIPC बीमा, Schwab Bank मार्फत FDIC-बीमाकृत cash sweep, र 100% अनधिकृत-गतिविधि ग्यारेन्टीको फाइदा पाउँछन्। TD Ameritrade लाई छुट्टै संस्था मान्दा यसको सञ्चालन क्रमशः बन्द हुँदैछ, र यसको सुरक्षा प्रोफाइललाई Schwab transition को सन्दर्भमा नै सबैभन्दा राम्रोसँग बुझ्न सकिन्छ।
नियमन
TD Ameritrade, Inc. SEC मा दर्ता भएको छ र FINRA को सदस्य हो। 2020 मा Charles Schwab द्वारा गरिएको अधिग्रहणपछि, TD Ameritrade ले Schwab को सहायक कम्पनीका रूपमा सञ्चालन गर्छ। TD Ameritrade ब्रान्ड र thinkorswim प्लेटफर्मलाई कायम राखिएको छ, तर आधारभूत कस्टडी, क्लियरिङ, र नियामकीय पूर्वाधार Schwab मा एकीकृत गरिएको छ।
TD Ameritrade Clearing, Inc. ले Schwab जस्तै एउटै नियामकीय ढाँचाअन्तर्गत क्लियरिङ र कस्टडी कार्यहरू सञ्चालन गर्छ। खाताहरू Schwab प्लेटफर्मतर्फ माइग्रेट हुँदै जाँदा, तिनलाई राखिएको नियामकीय छाता Schwab को हुन्छ।
तपाईं FINRA BrokerCheck मा TD Ameritrade को दर्ता प्रमाणित गर्न सक्नुहुन्छ — फर्मको CRD नम्बर 7870 हो। यद्यपि, हालको र भविष्यको खाता संरक्षणका लागि, तपाईंले Schwab को हैसियत पनि जाँच्नुपर्छ (CRD 5393)।
SIPC र थप बीमा
TD Ameritrade खाताहरू मानक $500,000 सीमासम्म SIPC द्वारा बीमाकृत छन् ($250,000 नगद)। Schwab सम्बन्धमार्फत, TD Ameritrade का ग्राहकहरूले Schwab को $600 मिलियन कुल अतिरिक्त SIPC बीमाको फाइदा पाउँछन्।
माइग्रेशन अवधिमा, तपाईंको SIPC र अतिरिक्त SIPC कभरेज कुनै अवरोध बिना निरन्तर रहन्छ। तपाईंको खाता पूर्ण रूपमा Schwab मा ट्रान्जिसन भएपछि, हाम्रो Charles Schwab सुरक्षा समीक्षा मा वर्णन गरिएका सुरक्षा व्यवस्थाहरू सिधै लागू हुन्छन्।
नगदका लागि, TD Ameritrade ग्राहकहरूले Schwab Bank को FDIC-बीमाकृत स्वीप कार्यक्रम प्रयोग गर्न सक्छन्, जसले लगानी नगरिएको नगद मौज्दातमा FDIC कभरेज प्रदान गर्छ।
सम्पत्ति अलगाव र संरक्षण
Schwab को निरीक्षणअन्तर्गत TD Ameritrade ले ग्राहकका सम्पत्ति र कर्पोरेट सम्पत्तिबीच छुट्ट्याउने व्यवस्था कायम राख्छ। ग्राहकका सेक्युरिटीहरू छुट्ट्याइएको कस्टडी खाताहरूमा राखिन्छन्। Schwab को कस्टडी पूर्वाधारसँगको एकीकरणले TD Ameritrade का खाताहरूमा Schwab का अलगाव मापदण्डहरू लागू गर्छ।
TD Ameritrade ले ऐतिहासिक रूपमा सेक्युरिटी लेन्डिङ कार्यक्रम उपलब्ध गराएको थियो। खाताहरू Schwab मा माइग्रेट हुँदा Schwab का सेक्युरिटी लेन्डिङ नीतिहरू लागू हुन्छन्। धेरैजसो अवस्थामा, नगद खाताहरूमा रहेका पूर्ण रूपमा भुक्तान गरिएका सेक्युरिटीहरू ग्राहकको सहमति बिना ऋणमा दिइँदैनन्।
TD Ameritrade को कस्टडी पूर्वाधारबाट Schwab तर्फको संक्रमण Automated Customer Account Transfer (ACAT) प्रणालीमार्फत गरिन्छ—ब्रोकरदेखि ब्रोकरसम्मको स्थानान्तरणका लागि उद्योगको मानक संयन्त्र। तपाईंका सेक्युरिटीहरू in-kind रूपमा स्थानान्तरण हुन्छन्, र यो प्रक्रिया नियमन र निगरानी गरिन्छ।
सुरक्षा सुविधाहरू
TD Ameritrade ले दुई-तह प्रमाणीकरण (two-factor authentication) समर्थन गर्छ र thinkorswim प्लेटफर्मले आफ्नै सुरक्षा तह प्रदान गर्छ। खाताहरू Schwab मा माइग्रेट हुँदै जाँदा, ग्राहकहरूले Schwab को सुरक्षा पूर्वाधारमा पहुँच पाउँछन्, जसमा बायोमेट्रिक लगइन, भ्वाइस भेरिफिकेसन, र Schwab Security Guarantee समावेश छन्।
Schwab Security Guarantee ले अनधिकृत गतिविधिबाट हुने 100% घाटालाई समेट्छ, बशर्ते ग्राहकले उक्त गतिविधि तुरुन्तै रिपोर्ट गर्छ र Schwab को अनुसन्धानसँग सहकार्य गर्छ। यो ग्यारेन्टी TD Ameritrade का ती खाताहरूमा पनि लागू हुन्छ जुन पूर्ण रूपमा Schwab मा माइग्रेट भइसकेका छन्।
माइग्रेशन अवधिमा, TD Ameritrade का आफ्नै सुरक्षा सुविधाहरू र Schwab का आगमन (incoming) सुरक्षा दुवै लागू हुन्छन्।
वित्तीय स्थिरता
TD Ameritrade को वित्तीय स्थिरता अब Charles Schwab Corporation (NYSE: SCHW) द्वारा समर्थित छ, जुन संयुक्त राज्य अमेरिकाका सबैभन्दा ठूला वित्तीय सेवा कम्पनीहरूमध्ये एक हो। Schwab को ब्यालेन्स शीट, विविधीकृत आम्दानीको आधार, र नियामकीय पूँजीको स्थिति ले TD Ameritrade सहायक कम्पनीलाई बलियो बनाउँछ।
अधिग्रहणअघि, TD Ameritrade आफैं पनि बलियो पूँजी स्थितिसहितको सार्वजनिक रूपमा कारोबार हुने कम्पनी थियो। Schwab सँग भएको मर्जरले दुई ठूला खुद्रा Broker लाई एक संस्थामा एकीकृत गरेको छ—जसमा $7 ट्रिलियनभन्दा बढी ग्राहक सम्पत्ति र 34 मिलियन खाता छन्।
नियामक र कानुनी इतिहास
TD Ameritrade को छुट्टै नियामक इतिहासमा Schwab अधिग्रहणअघि भएका केही घटनाहरू समावेश छन्। 2018 मा, FINRA ले TD Ameritrade लाई धेरै प्रणालीहरूमा ट्रेड रिपोर्टिङलाई उचित रूपमा सुपरिवेक्षण गर्न नसकेको कारण $6 मिलियन जरिवाना गर्यो। यो ग्राहकको सम्पत्ति हानि हुने विषयभन्दा पनि सञ्चालन र रिपोर्टिङसँग सम्बन्धित विषय थियो।
2020 मा, TD Ameritrade ले ट्रेडिङ प्लेटफर्म बन्द (outages) सम्बन्धी $6.5 मिलियनको क्लास-एक्शन मुद्दा मिलापत्र गर्यो। ती बन्दहरूले सीमित संख्याका ग्राहकहरूलाई प्रभावित गरेका थिए र मिलापत्रले क्षतिपूर्ति उपलब्ध गराएको थियो।
Schwab अधिग्रहणपछि, TD Ameritrade को अनुपालन (compliance) पूर्वाधार Schwab को निगरानीअन्तर्गत आएको छ। संयुक्त संस्थाको नियामक रेकर्डले अनुपालनप्रति Schwab को सामान्यतः सतर्क (conservative) दृष्टिकोण झल्काउँछ।
सुरक्षा तुलना
| सुरक्षा कारक | TD Ameritrade (Schwab अघि) | Schwab अन्तर्गत (माइग्रेशनपछि) | Schwab Direct |
|---|---|---|---|
| SEC/FINRA द्वारा नियन्त्रित | हो | हो | हो |
| SIPC बीमा | $500K | $500K | $500K |
| अतिरिक्त SIPC | Schwab मार्फत ($600M) | $600M कुल | $600M कुल |
| FDIC क्यास स्वीप | Schwab Bank मार्फत | हो (Schwab Bank) | हो |
| सुरक्षा प्रत्याभूति | Schwab मार्फत | 100% अनधिकृत | 100% अनधिकृत |
| मुख्य प्लेटफर्म | thinkorswim | thinkorswim | thinkorswim |
माइग्रेशनको क्रममा के हुन्छ?
यदि तपाईं TD Ameritrade का ग्राहक हुनुहुन्छ र तपाईंको खाता अझै Schwab मा माइग्रेट भएको छैन भने:
- तपाईंका सम्पत्तिहरू माइग्रेशनभरि सुरक्षित नै रहन्छन्। SIPC र अतिरिक्त SIPC कभरेज कुनै अवरोध बिना निरन्तर रहन्छ।
- माइग्रेशनले ACAT ट्रान्सफर प्रयोग गर्छ, ब्रोकरहरूबीच सेक्युरिटीहरू सार्नका लागि उद्योगमा प्रचलित मानक प्रक्रिया।
- तपाईंको cost basis र holding period स्वतः ट्रान्सफर हुन्छ। Tax lots, खरिद मितिहरू, र cost basis सम्बन्धी जानकारी तपाईंका पोजिसनहरूसँगै माइग्रेट हुन्छ।
- खुला अर्डरहरू अर्डरको प्रकार र समयअनुसार ट्रान्सफर हुन सक्छन् वा नहुन सक्छन्। Schwab ले सामान्यतया माइग्रेशनअघि कुन अर्डरहरू ट्रान्सफर हुनेछन् र नहुनेछन् भनेर जानकारी गराउँछ।
- thinkorswim Schwab मार्फत उपलब्ध नै रहनेछ। Schwab ले thinkorswim प्लेटफर्म कायम राख्ने प्रतिबद्धता जनाएको छ।
यदि तपाईंको खाता पहिले नै माइग्रेट भइसकेको छ भने, तपाईं प्रभावकारी रूपमा Schwab ग्राहक हुनुहुन्छ र तपाईंले आफ्नो हालको सुरक्षा व्यवस्थाका लागि Charles Schwab safety review हेर्न सक्नुहुन्छ।
संक्रमणको समयमा आफ्नो खाता कसरी सुरक्षित राख्ने
TD Ameritrade सँग आफ्नो सम्पर्क जानकारी प्रमाणित गर्नुहोस्। Schwab ले इमेल र पत्रमार्फत माइग्रेशन विवरणहरू सञ्चार गर्नेछ। आफ्नो सम्पर्क विवरणहरू अद्यावधिक छन् कि छैनन् पुष्टि गर्नुहोस्।
आफ्नो माइग्रेशन समयरेखा बुझ्नुहोस्। TD Ameritrade र Schwab ले माइग्रेशन मितिहरू पहिले नै सञ्चार गर्छन्। तपाईंको खाता कहिले ट्रान्जिसन हुनेछ भन्ने कुरा थाहा पाउनुहोस्।
माइग्रेशनअघि आफ्नो पोजिसनहरू समीक्षा गर्नुहोस्। सबै होल्डिङ, लागत आधार (cost basis) जानकारी, र खाता विवरणहरू सही छन् कि छैनन् पुष्टि गर्नुहोस्। कुनै पनि असंगतिहरू माइग्रेशनअघि समाधान गर्न सजिलो हुन्छ।
माइग्रेशनपछि तुरुन्तै Schwab का सुरक्षा सुविधाहरू सेट अप गर्नुहोस्। दुई-तह प्रमाणीकरण (two-factor authentication), बायोमेट्रिक लगइन, र नयाँ Schwab खातामा खाता अलर्टहरू सक्षम गर्नुहोस्।
अभिलेखहरू राख्नुहोस्। माइग्रेशनअघि आफ्नो TD Ameritrade स्टेटमेन्टहरू, ट्रेड कन्फर्मेसनहरू, र लागत आधार रेकर्डहरू डाउनलोड गर्नुहोस्। कुनै असंगति उत्पन्न भएमा यो सन्दर्भका लागि उपयोगी हुन्छ।
बारम्बार सोधिने प्रश्नहरू
मेरो खाता Schwab मा सरेपछि के म thinkorswim गुमाउँछु? होइन। Schwab ले thinkorswim प्लेटफर्म कायम राख्ने प्रतिबद्धता जनाएको छ। माइग्रेशनपछि तपाईंले आफ्नो Schwab प्रमाणपत्रमार्फत thinkorswim मा पहुँच जारी राख्नुहुनेछ।
के मेरो SIPC कभरेज परिवर्तन हुँदैछ? तपाईंको SIPC कभरेज ($500K) उस्तै रहन्छ। Schwab मार्फतको अतिरिक्त SIPC कभरेज ( $600M aggregate ) कम्तीमा TD Ameritrade को अघिल्लो कभरेज बराबर छ।
यदि म TD Ameritrade मै बस्न चाहन्छु भने के हुन्छ? TD Ameritrade खाताहरू अधिग्रहणको भागका रूपमा Schwab मा माइग्रेट हुँदैछन्। यदि तपाईंलाई फरक Broker मनपर्छ भने, तपाईं ACAT मार्फत माइग्रेशनअघि वा पछि आफ्नो खाता अर्को Broker मा ट्रान्सफर गर्न सक्नुहुन्छ।
माइग्रेशनको समयमा मेरा पोजिसनहरूमा कुनै जोखिम हुन्छ? ACAT ट्रान्सफर प्रक्रिया राम्रोसँग स्थापित र नियमन गरिएको छ। Securities transfer in-kind हुन्छ, अर्थात् तपाईंका पोजिसनहरू बेचेर फेरि किन्नु पर्दैन। तपाईंका पोजिसनहरूसँगै cost basis पनि ट्रान्सफर हुन्छ। प्रक्रियामा त्रुटि दर कम छ, तर माइग्रेशनपछि आफ्नो खाताको जाँच गर्नु उचित अभ्यास हो।
के मेरो margin balance वा options approval ट्रान्सफर हुन्छ? margin balance र options approval स्तरहरू सामान्यतया तपाईंको खातासँगै ट्रान्सफर हुन्छन्। यद्यपि, Schwab का फरक approval मापदण्ड हुन सक्छन्। माइग्रेशनपछि आफ्नो options trading level र margin status पुष्टि गर्नुहोस्।
कम्पनीका रूपमा TD Ameritrade को के हुन्छ? TD Ameritrade, Charles Schwab को सहायक कम्पनीका रूपमा जारी रहन्छ। खुद्रा brokerage खाताहरूका लागि ब्रान्डलाई क्रमशः बन्द गरिँदैछ, तर केही संस्थागत सेवाहरू TD Ameritrade नामअन्तर्गत जारी रहन सक्छन्।
फैसला
TD Ameritrade का ग्राहकहरू संक्रमणको अवस्थामा छन्, तर त्यो जोखिमपूर्ण होइन। Charles Schwab ले गरेको अधिग्रहणले TD Ameritrade का खाताहरूलाई विश्वकै सबैभन्दा ठूला र सुरक्षित ब्रोकरेज पूर्वाधारमध्ये एकअन्तर्गत राखेको छ।
यदि तपाईं TD Ameritrade ग्राहक हुनुहुन्छ भने, तपाईंका खाताहरू SIPC र Schwab को $600 मिलियन अतिरिक्त कभरेजद्वारा माइग्रेशनभरि सुरक्षित छन्। thinkorswim प्लेटफर्म उपलब्ध नै रहनेछ। व्यावहारिक नतिजा के हो भने, तपाईंले thinkorswim प्लेटफर्ममा पहुँच कायम राख्दै Schwab को सुरक्षा प्रोफाइल प्राप्त गर्नुहुन्छ।
यदि तपाईंको TD Ameritrade खाता छ भने, अर्को ब्रोकर्समा सार्नुपर्ने कुनै सुरक्षा-आधारित कारण छैन। Schwab को माइग्रेशनले तपाईंका सम्पत्तिहरूलाई TD Ameritrade ले स्वतन्त्र रूपमा प्रदान गर्न सक्नेभन्दा बलियो सुरक्षा ढाँचाअन्तर्गत राख्छ।
लगानीमा जोखिम हुन्छ। लगानीको मूल्य बढ्न पनि सक्छ र घट्न पनि सक्छ र तपाईंले आफ्नो मौलिक लगानीभन्दा कम रकम फिर्ता पाउन सक्नुहुन्छ। यस समीक्षामा affiliate links छन्। यदि तपाईंले हाम्रो लिंकमार्फत खाता खोल्नुभयो भने, तपाईंलाई कुनै अतिरिक्त लागत नलागी हामीले कमिसन प्राप्त गर्न सक्छौं। हाम्रा समीक्षाहरू स्वतन्त्र छन् र तथ्यगत डेटा (factual data) मा आधारित छन्।