Isto não constitui aconselhamento de investimento. As informações fornecidas destinam-se apenas a fins educacionais e informativos e não constituem uma recomendação para comprar ou vender qualquer produto financeiro.
Uma falencia de uma corretora e rara, mas a falencia pode ter um impacto significativo nos fundos do trader e nas posicoes do trader. O trader deve entender as protecoes existentes, as etapas a seguir apos a falencia e as expectativas realistas de recuperacao. O trader que se prepara para o pior pode reagir rapidamente, e o trader que reage rapidamente pode minimizar os danos.
O que acontece com os fundos em uma falencia
A primeira coisa a saber é que os fundos do trader são segregados dos fundos operacionais da corretora. A segregação é exigida pelo regulador, e a segregação significa que os fundos do trader não fazem parte do patrimônio (estate) da corretora. Os fundos são mantidos em uma conta separada junto a um banco custodiante, e os fundos são devolvidos ao trader após o processo de falencia.
A segunda coisa a saber é que as posições do trader podem ser transferidas para outra corretora. O regulador normalmente providencia a transferência, e a transferência acontece dentro de alguns dias a algumas semanas. As posições do trader são preservadas, e as posições do trader não são liquidadas pelo preço da falencia.
A terceira coisa a saber é que o esquema de compensação ao investidor pode cobrir as perdas. O esquema cobre perdas até um determinado valor se a corretora falhar em devolver os fundos segregados. A cobertura varia por jurisdição, e a cobertura vai de €20.000 a €500.000 por cliente.
Os passos a seguir
O primeiro passo é manter a calma e reunir informacoes. O trader nao deve entrar em panico, e o trader nao deve abrir novas trades. O trader deve ler as comunicacoes da corretora, as comunicacoes do regulador e as noticias. O trader deve procurar os comunicados oficiais, e o trader nao deve confiar em rumores.
O segundo passo e verificar a posicao e os fundos. O trader deve verificar o saldo da conta, as posicoes em aberto e o historico de trades. O trader deve descarregar os extratos da conta, e o trader deve guardar os registos num local seguro. Os registos serao necessarios para o processo de falencia e para a declaracao fiscal.
O terceiro passo e seguir as instrucoes do regulador. O regulador emitira instrucoes sobre como reclamar os fundos, como transferir as posicoes e como apresentar uma reclamacao. O trader deve seguir as instrucoes com atencao e deve enviar a documentacao exigida dentro do prazo.
O quarto passo e abrir uma nova conta em outra Broker. O trader vai precisar de uma nova conta para continuar a negociar, e o trader deve escolher uma Broker regulada com uma reputacao solida. O trader nao deve apressar a decisao, e o trader deve usar a experiencia para escolher uma Broker com melhores protecoes.
O quinto passo e considerar as implicacoes fiscais. A falencia pode ter consequencias fiscais, e o trader deve consultar um consultor fiscal. O consultor fiscal pode ajudar o trader a reportar a falencia na declaracao de impostos, e o consultor fiscal pode ajudar o trader a reclamar quaisquer perdas.
Expectativas realistas de recuperacao
A primeira expectativa e o timing. O processo de falencia pode levar de meses a anos, e o trader pode nao receber os fundos ate que o processo seja concluido. O trader deve planejar o atraso, e o trader deve ter liquidez suficiente para cobrir as despesas de negociacao durante o atraso.
A segunda expectativa e o montante. O trader provavelmente recuperara os fundos segregados, e o trader provavelmente recuperara as posicoes. O trader pode nao recuperar os lucros que teriam sido gerados durante a falencia, e o trader pode nao recuperar o custo do transtorno.
A terceira expectativa e a compensacao ao investidor. A compensacao cobre uma parte das perdas, e a compensacao pode nao cobrir o valor total. O trader deve verificar a cobertura na jurisdicao do trader, e o trader deve apresentar uma reclamacao assim que o processo for aberto.
Como se proteger
A primeira protecao e escolher uma corretora regulada. A Broker deve ser regulada numa jurisdicao de nivel 1, e a Broker deve segregar os fundos dos clientes. O trader deve verificar a licenca, e o trader deve ler a divulgacao de riscos da Broker.
A segunda protecao e manter um saldo pequeno. O trader nao deve manter todo o capital de negociacao em uma unica Broker, e o trader deve manter uma parte do capital em uma segunda Broker ou num banco. A diversificacao reduz o impacto de uma falha de uma unica Broker.
A terceira protecao e usar autenticacao de dois fatores. A autenticacao de dois fatores adiciona uma camada de seguranca na conta, e a autenticacao de dois fatores reduz o risco de acesso nao autorizado durante o processo de falencia.
A quarta protecao e manter os registros. O trader deve guardar os extratos da conta, as confirmacoes de trades e os documentos fiscais. Os registros serao necessarios para o processo de falencia, e os registros serao necessarios para a comunicacao fiscal.
Perguntas comuns sobre falencia de corretoras
Os meus fundos estao seguros se a corretora falir? Os fundos segregados estao seguros, e os fundos sao devolvidos ao trader apos o processo de falencia. O esquema de compensacao ao investidor pode cobrir uma parte das perdas, e a cobertura varia por jurisdicao.
Posso negociar durante o processo de falencia? Nao. A negociacao e suspensa durante o processo de falencia, e o trader nao pode colocar novas ordens. As posicoes do trader podem ser transferidas para outra corretora, e as posicoes do trader nao sao liquidadas ao preco da falencia.
E se a corretora nao era regulada? A corretora nao regulada nao tem segregacao de fundos, e a corretora nao tem um esquema de compensacao ao investidor. O trader pode perder todo o deposito, e o trader tem recursos limitados. O trader deve sempre escolher uma corretora regulada.
Recursos relacionados
- Seguranca do Broker
- Seguranca do Broker → Como verificar a regulacao do Broker
- Melhores Brokers de Acoes
Por onde começar
Se estiver preocupado com a falencia de uma corretora, o primeiro passo mais util e verificar a licenca, a segregacao dos fundos e o esquema de compensacao ao investidor para as corretoras que esta a considerar. O nosso comparador de corretores lista as corretoras por jurisdicao e por regulacao, o que, em conjunto, lhe diz o que o Broker oferece antes de abrir a conta.