Isto não constitui aconselhamento de investimento. As informações fornecidas destinam-se apenas a fins educacionais e informativos e não constituem uma recomendação para comprar ou vender qualquer produto financeiro.
Uma corretora de serviços completos é uma Broker que combina a execucao de ordens com pesquisa, aconselhamento e atendimento pessoal sob o mesmo teto. A corretora emprega analistas, consultores e gerentes de relacionamento, e a corretora cobra uma comissao mais alta pelo servico em pacote. O modelo tem sido pressionado por brokers de desconto, robo-advisors e plataformas online, mas o modelo ainda e relevante para traders que querem orientacao e um relacionamento pessoal.
As principais vantagens
A primeira vantagem é a pesquisa. Uma corretora de serviço completo publica relatórios de analistas sobre milhares de ações, e os relatórios incluem os modelos financeiros, a avaliação, a classificação e o preço-alvo. A pesquisa está disponível para todos os clientes e, muitas vezes, é mais aprofundada do que a que está disponível em uma corretora de desconto.
A segunda vantagem é o aconselhamento. Uma corretora de serviço completo atribui um assessor ao cliente, e o assessor ajuda o cliente com as decisões de negociação, a alocação de ativos e o rebalanceamento da carteira. O assessor conhece os objetivos do cliente, a tolerância ao risco do cliente e a situação fiscal do cliente, e o assessor adapta o aconselhamento ao cliente.
A terceira vantagem é o atendimento personalizado. Uma corretora de serviço completo oferece um gerente de relacionamento que está disponível por telefone, por e-mail ou presencialmente. O gerente de relacionamento ajuda o cliente com a abertura da conta, com o aporte de recursos, com os saques e com qualquer problema que surja.
A quarta vantagem é a variedade de produtos. Uma corretora de serviço completo oferece uma ampla gama de produtos, incluindo ações, títulos, opções, futuros, fundos mútuos, ETFs e investimentos alternativos. A corretora pode servir como uma solução única para as necessidades de investimento do trader.
As principais desvantagens
A primeira desvantagem é o custo. Um Broker de serviço completo cobra uma comissão mais alta por cada operação, e a corretora pode cobrar uma taxa baseada em ativos de 0,5% a 1,5% por ano. O custo total pode ser significativo, e o custo pode corroer os retornos ao longo do tempo, especialmente para traders ativos.
A segunda desvantagem é o potencial conflito de interesses. O consultor pode ser incentivado a promover os produtos que pagam a maior comissão, e o consultor pode ser incentivado a negociar com mais frequência do que o necessário. O trader deve perguntar ao consultor sobre a remuneração e deve monitorar a atividade de negociação para identificar negociações excessivas.
A terceira desvantagem é a execução mais lenta. O Broker de serviço completo encaminha a ordem por meio de um desk, e o desk pode levar alguns segundos a mais do que uma plataforma online. O atraso não é relevante para investidores de longo prazo, e o atraso é relevante para traders de curto prazo.
A quarta desvantagem é o controle limitado. O trader que usa um Broker de serviço completo delega a execução ao consultor ou ao desk, e o trader pode não ter controle direto sobre o encaminhamento da ordem, o tipo de ordem ou o preço de execução. O trader que deseja controle direto deve usar um discount broker com uma plataforma de auto-gestão.
Quem deve usar uma corretora de serviço completo
Uma corretora de serviço completo é uma boa opção para traders com uma conta grande, que desejam um assessor pessoal e que valorizam a pesquisa e o atendimento personalizado. A corretora também é uma boa opção para traders que são novos nos mercados e para traders que têm uma situação financeira complexa que exige orientação sob medida.
Uma corretora de serviço completo não é uma boa opção para traders com uma conta pequena, para traders que são autodirigidos, ou para traders que são sensíveis às taxas. O trader que não utiliza a pesquisa ou a orientação não deve pagar pelo serviço, e o trader deve considerar uma corretora de desconto ou um robo-advisor.
Como escolher uma corretora de serviço completo
A primeira verificação é a qualidade da pesquisa. A corretora deve publicar pesquisa sobre uma ampla gama de ações, e a pesquisa deve ser aprofundada. O trader pode testar a pesquisa analisando alguns relatórios, e o trader pode comparar a pesquisa com a pesquisa de outras corretoras.
A segunda verificação é o histórico do assessor. O assessor deve ter um histórico de fornecer boas recomendações, e o assessor deve ter uma baixa rotatividade nas carteiras recomendadas. O trader pode pedir ao assessor referências, e o trader pode verificar as credenciais do assessor.
A terceira verificação é o custo total. A corretora deve publicar a tabela de comissões, a taxa baseada em ativos e a taxa da plataforma. O trader deve calcular o custo total para um padrão de negociação representativo e o trader deve comparar o custo total com o custo de uma corretora de desconto.
Perguntas comuns sobre corretoras de serviço completo
As corretoras de serviço completo valem o custo? Para traders que usam a pesquisa e as recomendações, sim. As recomendações podem poupar o trader de erros caros, e as recomendações podem melhorar os retornos. Para traders que não usam as recomendações, não.
Posso mudar de uma corretora de desconto para uma corretora de serviço completo? Sim, e o trader também pode manter contas em várias corretoras. O trader deve comparar o custo total e o serviço total antes de fazer a mudança, e o trader deve manter a corretora de desconto para as operações em que o custo importa.
Qual é o tamanho mínimo da conta para uma corretora de serviço completo? O mínimo varia por corretora. Algumas corretoras de serviço completo exigem €100.000 ou mais, e algumas aceitam contas menores com uma comissão mais alta. O trader deve verificar o mínimo antes de abrir a conta.
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Onde começar
Se esta a avaliar corretoras de serviço completo, o primeiro passo mais útil e identificar os serviços de que realmente precisa (pesquisa, aconselhamento, serviço pessoal) e comparar o custo total entre tres a cinco corretoras. O nosso comparador de corretoras lista as corretoras de serviço completo e as tabelas de taxas, que, em conjunto, lhe mostram o que a corretora oferece antes de abrir a conta.