Acesta nu este un sfat de investiții. Informațiile furnizate au doar scop educațional și informativ și nu constituie o recomandare de a cumpăra sau de a vinde vreun produs financiar.
Mulți brokeri plătesc dobândă pentru soldul de numerar dintr-un cont de tranzacționare, iar dobânda este o modalitate prin care brokerul transmite o parte din rata băncii centrale către trader. Dobânda se plătește pentru numerarul neinvestit și este creditată în cont lunar sau trimestrial. Traderul care păstrează un sold de numerar în contul de tranzacționare poate obține un randament mic pentru numerar, iar randamentul este adițional față de câștigurile din tranzacționare.
Cum functioneaza dobanda
Brokerul pastreaza numerarul intr-un cont separat la o banca, iar banca plateste dobanda pentru numerar. Brokerul transmite o parte din dobanda bancii catre trader, iar brokerul pastreaza o parte ca taxa. Partea transmisa traderului se numeste „rata de dobanda a traderului”, iar partea retinuta de broker se numeste „spread-ul brokerului”.
Rata de dobanda a traderului este de obicei putin sub rata bancii centrale, iar spread-ul brokerului este de obicei intre 0,5 la suta si 1,5 la suta. De exemplu, daca rata bancii centrale este de 4 la suta, traderul poate primi intre 2,5 la suta si 3,5 la suta, iar brokerul pastreaza intre 0,5 la suta si 1,5 la suta.
Dobanda este calculata pe baza soldului zilnic de numerar, iar dobanda este creditata in cont pe o baza lunara sau trimestriala. Dobanda este capitalizata, iar dobanda capitalizata se aduna la o suma semnificativa in timp.
Ratele tipice
Rata tipica pentru un client retail in Uniunea Europeana este de 2 la suta la 4 la suta pe an pentru soldurile in EUR, iar rata tipica este de 4 la suta la 5,5 la suta pe an pentru soldurile in USD. Ratele sunt mai mari pentru soldurile in USD deoarece Federal Reserve a fost mai agresiva decat Banca Centrala Europeana.
Ratele variaza in functie de Broker, iar ratele depind de relatia Brokerului cu banca. Brokerul care are o relatie de tip tier-1 cu banca poate oferi rate mai mari, iar Brokerul care are o relatie mai mica cu banca poate oferi rate mai mici. Traderul ar trebui sa compare ratele intre Brokeri si sa verifice rata pentru moneda de baza a traderului.
Factorii care afecteaza suma
Primul factor este soldul de numerar. Traderul care pastreaza un sold de numerar mai mare castiga mai mult interes, iar traderul care pastreaza un sold de numerar mai mic castiga mai putin interes. Soldul de numerar este soldul mediu zilnic, iar soldul de numerar este calculat de Broker.
Al doilea factor este moneda de baza. Traderul care detine un sold in USD castiga mai mult interes decat traderul care detine un sold in EUR, iar traderul ar trebui sa ia in considerare moneda de baza atunci cand deschide contul. Moneda de baza afecteaza rata dobanzii, iar moneda de baza afecteaza si comisionul de conversie valutara.
Al treilea factor este tipul contului. Unele tipuri de conturi platesc o rata a dobanzii mai mare, iar contul premium poate avea un sold minim mai ridicat. Traderul ar trebui sa cantareasca rata mai mare in raport cu soldul minim si sa caute tipul de cont care se potriveste soldului sau.
Al patrulea factor este politica Brokerului. Unii Brokeri platesc dobanda pentru intregul sold de numerar, iar alti Brokeri platesc dobanda doar peste un prag. Pragul este de obicei intre 1.000 EUR si 10.000 EUR, iar traderul ar trebui sa verifice pragul inainte de a deschide contul.
Pro si contra ale obtinerii de dobanda
Primul avantaj este randamentul cu risc redus. Dobanda este un randament cu risc redus, iar dobanda este platita de Broker pentru numerarul separat. Tradera care pastreaza un sold de numerar in contul de tranzactionare obtine un randament mic fara sa isi asume niciun risc, iar randamentul este in plus fata de castigurile din tranzactionare.
Al doilea avantaj este lichiditatea. Numerarul este disponibil pentru tranzactionare oricand, iar traderul nu trebuie sa transfere numerarul intr-un cont separat. Lichiditatea este utila pentru traderii care vor sa fie pregatiti sa tranzactioneze, si este utila pentru traderii care vor sa evite timpul de transfer.
Primul dezavantaj este rata scazuta. Rata dobanzii este sub rata bancii centrale, iar traderul poate obtine o rata mai mare mutand numerarul intr-un cont de economii cu randament ridicat. Traderul ar trebui sa compare rata cu rata de la o banca si sa ia in considerare comoditatea contului de tranzactionare.
Al doilea dezavantaj este riscul de inflatie. Rata dobanzii poate fi sub rata inflatiei, iar randamentul real al numerarului poate fi negativ. Traderul care pastreaza un sold mare de numerar intr-un mediu cu dobanzi mici isi pierde puterea de cumparare, iar traderul ar trebui sa ia in considerare investirea numerarului in actiuni sau in obligatiuni.
Intrebari frecvente despre dobanda la soldul de numerar
Dobanda este garantata? Nu, dobanda nu este garantata, iar brokerul poate modifica rata in orice moment. Brokerul anunta de obicei modificarea ratei in avans, iar rata brokerului este de obicei legata de rata bancii centrale.
Dobanda este impozabila? Da, dobanda reprezinta venit impozabil in majoritatea jurisdicțiilor, iar brokerul emite un formular fiscal la sfarsitul anului. Tranzactionistul ar trebui sa raporteze dobanda in declaratia fiscala, iar tranzactionistul ar trebui sa consulte un consultant fiscal pentru regulile locale.
Pot pierde banii care genereaza dobanda? Nu, numerarul este pastrat intr-un cont segregat, iar numerarul nu este expus riscului. Dobanda este platita de broker, iar numerarul este returnat tranzactionistului daca brokerul intra in faliment.
Resurse conexe
- Comisioane de brokeraj
- Comisioane de brokeraj → Comisioane ascunse explicate
- Cei mai buni brokeri de acțiuni
De unde sa incepi
Daca evaluezi dobanda pentru soldul de numerar, cel mai util prim pas este sa compari ratele intre trei si cinci Brokeri si sa verifici pragul si moneda de baza. Comparatia noastra brokerilor listeaza Brokerii si ratele de dobanda pentru numerar, care impreuna iti arata ce plateste Brokerul inainte sa deschizi contul.