Hindi ito payo sa pamumuhunan. Ang impormasyong ibinigay ay para sa mga layuning pang-edukasyon at pang-impormasyon lamang at hindi ito bumubuo ng rekomendasyon na bumili o magbenta ng anumang produktong pampinansyal.
Ang industriya ng brokerage ay nasa gitna ng isang structural shift, at ang shift na ito ay hinihimok ng teknolohiya, regulasyon, at nagbabagong inaasahan ng mga customer. Ang full-service broker ay hindi na ang nangingibabaw na modelo, ang discount broker ang bagong normal, at ang robo-advisor ay lumalaking segment. Ang trader na nakakaunawa sa mga uso ay makakapaghanda para sa hinaharap, at ang trader na nakakaalam sa direksyon ng industriya ay makakapili ng Broker na mananatiling mapagkumpitensya.
Ang paglipat tungo sa digital at mobile
Ang unang trend ay ang paglipat tungo sa digital at mobile. Ang trader na dati ay tumatawag sa Broker para maglagay ng trade ay maaari na ngayong ilagay ang trade mula sa isang telepono sa loob ng ilang segundo, at ang trader na dati ay naghihintay ng papel na statement ay maaari na ngayong suriin ang portfolio sa real time. Ang paglipat na ito ay hinihimok ng smartphone, at ang pagbilis nito ay dahil sa pandemya.
Ang mobile trading ay naging pangunahing channel para sa maraming trader, at ang mobile platform ang pinakamahalagang bahagi ng alok ng broker. Ang Broker na may malakas na mobile platform ay makakaakit sa susunod na henerasyon ng mga trader, at ang Broker na mahina ang mobile platform ay mawawalan ng market share. Ang trader na nagbabalangkas ng pagsusuri sa isang broker ay dapat subukan ang mobile app, at dapat maghanap ng broker na may mahusay na mobile experience.
Ang pag-usbong ng zero-commission na pag-trade
Ang ikalawang trend ay ang pag-usbong ng zero-commission na pag-trade. Ilang malalaking Broker sa US, Europe, at Asia ang nagbawas ng commission sa mga trade ng stock at ETF, at ang mga Broker ay kumikita mula sa spread, payment para sa order flow, at margin lending. Ang zero-commission na modelo ay naglagay ng presyon sa mga tradisyunal na Broker, at ang mga tradisyunal na Broker ay napilitang ibaba ang commission para manatiling mapagkumpitensya.
Ang trader na nakikinabang sa zero-commission na modelo ay dapat pa ring ihambing ang kabuuang gastos, at dapat tingnan ng trader ang spread, platform fee, inactivity fee, at currency conversion fee. Ang kabuuang gastos sa isang zero-commission na Broker ay maaaring mas mataas kaysa sa kabuuang gastos sa isang low-commission na Broker, at hindi dapat ipagpalagay ng trader na ang zero ay palaging ang pinakamura.
Ang paglago ng robo-advisors
Ang ikatlong trend ay ang paglago ng robo-advisors. Ang robo-advisor ay naging isang makabuluhang bahagi ng industriya ng Broker, at inaasahang lalago ang robo-advisor sa doble-digit na rate sa susunod na dekada. Ang robo-advisor ay popular sa mga mas batang mamumuhunan, at ang robo-advisor ay popular sa mga mamumuhunang gustong magkaroon ng hands-off na approach.
Ang robo-advisor ay nagdulot ng presyon sa mga tradisyunal na advisor, at ang mga tradisyunal na advisor ay napilitang ibaba ang mga bayarin. Ang advisor na naniningil ng 1 porsiyento ng assets under management ay hindi na competitive sa robo-advisor na naniningil ng 0.25 porsiyento. Ang trader na gumagamit ng advisor ay dapat ihambing ang halaga, at dapat isaalang-alang ng trader ang robo-advisor bilang alternatibo.
Ang papel ng AI at machine learning
Ang ikaapat na trend ay ang papel ng AI at machine learning. Ginagamit ng Broker ang AI upang matukoy ang panloloko, upang magbigay ng suporta sa customer, upang magrekomenda ng mga trade, at upang ma-optimize ang portfolio. Ang AI ay nagiging pangunahing bahagi ng alok ng Broker, at inaasahang mas magiging malaking papel nito sa hinaharap.
Ang trader na gumagamit ng mga AI-powered na tool ay makakatipid ng oras, at ang trader na gumagamit ng mga AI-powered na tool ay makakagawa ng mas magagandang desisyon. Dapat hanapin ng trader ang isang Broker na gumagamit ng AI nang responsable, at dapat hanapin ng trader ang isang Broker na nagpapaliwanag kung paano ang mga rekomendasyon ng AI.
Ang epekto ng regulasyon
Ang ikalimang trend ay ang epekto ng regulasyon. Ang regulator ay nagpapataas ng antas ng pagsusuri sa industriya ng brokerage, at ang regulator ay nagpapakilala ng mga bagong patakaran sa leverage, disclosure, pag-uulat, at cybersecurity. Ang regulasyon ay idinisenyo upang protektahan ang trader, at ang regulasyon ay nagtutulak sa pagtaas ng halaga ng pagsunod.
Ang trader na nakikipagtransaksyon sa isang regulated Broker ay may mas mataas na antas ng proteksyon, at ang trader na nakikipagtransaksyon sa isang regulated Broker ay maaaring umasa sa regulator kapag may hindi pagkakaunawaan. Dapat pumili ang trader ng isang Broker na regulated sa tier-1 na hurisdiksyon, at dapat beripikahin ng trader ang lisensya ng Broker.
Ang pag-usbong ng fractional shares
Ang ikaanim na trend ay ang pag-usbong ng fractional shares. Ilang broker ngayon ang nagpapahintulot sa mangangalakal na bumili ng bahagi ng isang share, at ang fractional share ay nagbibigay-daan sa mangangalakal na mamuhunan sa mga high-priced na stock gamit ang maliit na deposito. Ang fractional share ay popular sa mga baguhan, at ang fractional share ay popular din sa mga mangangalakal na gumagamit ng dollar-cost averaging.
Ang mangangalakal na gumagamit ng fractional shares ay makakabuo ng isang diversified na portfolio gamit ang maliit na account, at makakapag-invest ang mangangalakal sa mga stock na sana ay hindi maaabot. Dapat maghanap ang mangangalakal ng Broker na nag-aalok ng fractional shares, at dapat ihambing ng mangangalakal ang mga bayarin sa fractional shares.
Mga karaniwang tanong tungkol sa hinaharap ng brokerage
Mawawala ba ang full-service brokers? Hindi, ang full-service broker ay hindi mawawala, ngunit ang full-service broker ay magiging isang niche na serbisyo para sa mga high-net-worth investors. Ang full-service broker ay patuloy na mag-aalok ng personalized na payo, at ang full-service broker ay patuloy na maniningil ng premium.
Mapupunta ba sa zero ang commission? Ang commission ay nasa zero na sa ilang brokers, at inaasahang magiging zero ito sa karamihan ng brokers sa hinaharap. Ang broker ay kikita mula sa iba pang mga pinagmumulan, at dapat ihambing ng trader ang kabuuang halaga.
Papalitan ba ng robo-advisor ang human advisor? Hindi, hindi papalitan ng robo-advisor ang human advisor, ngunit ang robo-advisor ay magiging default para sa maraming investors. Ang human advisor ay patuloy na may papel para sa mga komplikadong sitwasyon, at ang human advisor ay patuloy na maniningil ng premium.
Mga kaugnay na mapagkukunan
Saan magsisimula
Kung sinusuri mo ang hinaharap ng brokerage, ang pinaka-kapaki-pakinabang na unang hakbang ay tukuyin ang mga trend na pinaka-may kaugnayan sa iyong istilo ng pangangalakal, at pumili ng Broker na mahusay na nakaposisyon para sa hinaharap. Ang aming broker comparison ay naglilista ng mga Broker at ang mga trend na kanilang sinusunod, na magkasamang nagsasabi sa iyo kung ano ang inaalok ng Broker bago ka magbukas ng account.