Це не є інвестиційною порадою. Надавана інформація призначена лише для освітніх і інформаційних цілей та не є рекомендацією щодо купівлі або продажу будь-якого фінансового продукту.
Соціальна торгівля як стратегія означає ухвалення торгових рішень на основі дій інших трейдерів, зазвичай через платформу, яка відображає результати, позиції та показники ризику найкращих трейдерів на платформі. Трейдер обирає трейдера або групу трейдерів для наслідування, а платформа автоматично копіює позиції обраних трейдерів на рахунок того, хто наслідує.
Такий підхід найбільш корисний для початківців, які не мають власної перевіреної стратегії, а також для трейдерів, які хочуть диверсифікуватися між кількома стратегіями, не керуючи кожною позицією окремо. Для досвідчених трейдерів цей підхід менш корисний, оскільки результати соціального трейдера часто не є стабільними з часом.
Як працює соціальний трейдинг
Соціальна платформа трейдингу показує стрічку трейдерів, їхні статистики результативності, відкриті позиції, показники ризику та історію торгів. Підписник обирає трейдера на основі метрик, а платформа копіює позиції трейдера на рахунок підписника в заданому співвідношенні (наприклад, 0.5×, якщо підписник хоче взяти на себе половину ризику).
Копіювання виконується автоматично платформою. Коли трейдер, за яким підписник спостерігає, відкриває позицію, платформа відкриває таку саму позицію на рахунку підписника в заданому співвідношенні. Коли трейдер закриває позицію, платформа закриває копію. Підписник не ухвалює жодних торгових рішень; його торгівля повністю ґрунтується на рішеннях трейдера, за яким він спостерігає.
Соціальна платформа трейдингу відрізняється від copy trading (де підписник обирає конкретну стратегію або портфель, а не трейдера) та від mirror trading (де підписник копіює одну угоду на основі сигналу). Соціальний трейдинг — це про те, щоб слідувати за трейдером, а не за стратегією.
Метрики, які мають значення
Найважливіша метрика — максимальна просадка, а не дохідність. Трейдер, який отримав 50% прибутку за минулий рік із просадкою 40%, імовірніше зазнає ще однієї просадки 40% у наступному році, ніж трейдер, який отримав 20% прибутку з просадкою 10%. Просадка — це метрика, яка показує послідовнику, як виглядає найгірший сценарій.
Друга метрика — кількість угод. Трейдер із 500 угодами за минулий рік має більш надійний послужний список, ніж трейдер із 20 угодами за той самий період. Обсяг вибірки є основою статистичної надійності метрик.
Третя метрика — «шкіра в грі» трейдера. Трейдер, який також торгує власним капіталом разом із послідовниками, більше узгоджений із інтересами послідовників, ніж трейдер, який торгує лише капіталом послідовників. «Шкіра в грі» — це найважливіший механізм корпоративного управління на платформі соціального трейдингу.
Ризики соціального трейдингу
Перший ризик — упередженість виживання. Трейдери, які видимі на платформі, — це ті, хто достатньо довго протримався, щоб сформувати послужний список. Трейдери, які «злетіли» та збанкрутували свої рахунки, не видимі, і підписник бачить лише найкращі приклади моделі соціального трейдингу.
Другий ризик — затримка копіювання. На більшості платформ позиції підписника відкриваються та закриваються із затримкою від кількох секунд до кількох хвилин після позицій трейдера, за яким він стежить. У швидкому ринку ця затримка може спричинити суттєву різницю в цінах входу та виходу, а ця різниця знижує ефективність копіювання порівняно з оригіналом.
Третій ризик — ризик платформи. Соціальна платформа трейдингу — це сторонній сервіс, інтегрований із Broker. Якщо платформа піде офлайн, копіювання підписника буде перервано. Якщо платформа припинить діяльність, історія копіювання підписника та взаємозв’язок із трейдером, за яким він стежив, можуть бути втрачені.
Четвертий ризик — надмірна диверсифікація. Підписник, який копіює 10 різних трейдерів, може отримати портфель, настільки диверсифікований, що перевага (edge) кожного окремого трейдера буде розбавлена. У підсумку ефект може бути близьким до нуля: підписник сплачує комісії соціальної платформи трейдингу, але не отримує прибутку.
Як використовувати соціальний трейдинг як стратегію
Чесна відповідь: використовувати соціальний трейдинг як відправну точку, а не як постійну стратегію. Трейдер, який слідує за соціальним трейдером протягом 6–12 місяців, дізнається про стратегію трейдера, його/її управління ризиками та поведінку в різних ринкових умовах. Тоді послідовник може вирішити, чи варто перейняти стратегію, змінити її або розробити власну.
Послідовник також має використовувати платформу соціального трейдингу як інструмент навчання, а не як інструмент делегування. Послідовник має вивчити рішення трейдера, за яким він/вона стежить, зрозуміти логіку та застосувати уроки у власній торгівлі. Платформа соціального трейдингу — це класна кімната, а не портфельний менеджер.
Схожі ресурси
З чого почати
Якщо ви оцінюєте соціальну торгівлю як стратегію, найкорисніші для порівняння параметри — це метрики відбору трейдерів, затримка копіювання, структура комісій і інтеграція платформи з вашим Broker. У нашому порівнянні брокерів наведено брокерів, які пропонують соціальну торгівлю, та доступні функції — разом вони підкажуть, як виглядає платформа ще до того, як ви підете за своїм першим трейдером.