Đây không phải là lời khuyên đầu tư. Các thông tin được cung cấp chỉ nhằm mục đích giáo dục và cung cấp thông tin, và không cấu thành một khuyến nghị mua hoặc bán bất kỳ sản phẩm tài chính nào.
Một số nền tảng giao dịch cổ phiếu cung cấp quỹ tương hỗ bên cạnh cổ phiếu và ETF, và các quỹ tương hỗ có sẵn thông qua cùng một tài khoản và cùng một nền tảng. Tính sẵn có phụ thuộc vào Broker, và Broker có thể cung cấp một danh sách quỹ tương hỗ hạn chế, hoặc Broker có thể cung cấp một phạm vi rộng. Nhà giao dịch muốn đầu tư vào quỹ tương hỗ nên kiểm tra danh mục của Broker, và nhà giao dịch cũng nên so sánh chi phí và các điểm đánh đổi.
Cac mutual fund hoat dong nhu the nao tren nen tang giao dich co phieu
Mot mutual fund la mot phuong tien dau tu gop von, va mutual fund duoc quan ly boi mot nha quan ly chuyen nghiep, nguoi se dau tu so tien gop vao co phieu, trai phieu hoac cac tai san khac. Nha dau tu mua cac share cua mutual fund, va gia tri cua cac share chinh la gia tri tai san rong (NAV) cua quy. NAV duoc tinh vao cuoi moi ngay giao dich, va NAV la gia ma nha dau tu co the mua hoac ban cac share.
Mutual fund khac voi ETF. ETF duoc giao dich tren mot san giao dich trong suot ca ngay, va gia cua ETF thay doi theo thi truong. Mutual fund chi duoc dinh gia mot lan moi ngay, va gia do chinh la NAV. Mutual fund cung khac voi co phieu. Co phieu dai dien cho mot phan co cua mot cong ty, con mutual fund dai dien cho mot phan cua mot danh muc dau tu.
Mutual fund duoc mua va ban thong qua Broker, va Broker se dat lenh voi cong ty quan ly quy. Lenh duoc thuc hien theo NAV, va lenh duoc thanh toan trong khoang mot den ba ngay lam viec. Mutual fund khong duoc giao dich theo thoi gian thuc, va mutual fund khong chiu bien dong trong ngay.
Tinh kha dung
Mot so Broker cung cap mot danh sach gioi han cac mutual funds, va danh sach nay bao gom cac mutual funds pho bien nhat tu cac gia dinh quy lon. Mot so Broker khac cung cap danh sach rong, va danh sach nay bao gom hang nghin mutual funds tu hang tram gia dinh quy. Nha giao dich muon dau tu vao mot mutual fund cu the nen kiem tra danh sach do Broker cung cap, va nen tim mot Broker cung cap gia dinh quy ma nha giao dich uu tien.
Broker chiiet khau thong thuong cung cap mot danh sach gioi han, va tap trung vao cac no-load funds. Broker dich vu day du thong thuong cung cap danh sach rong, va tap trung vao cac load funds va advisory funds. Nha giao dich nen doi chieu Broker voi nhu cau cua minh.
Chi phí
Chi phí mua một quỹ tương hỗ trên nền tảng giao dịch cổ phiếu bao gồm tỷ lệ chi phí (expense ratio), phí giao dịch và phí phát hành (load). Tỷ lệ chi phí là khoản phí hằng năm do quỹ tính, và tỷ lệ chi phí dao động từ 0,05 phần trăm đối với quỹ chỉ số đến 1,5 phần trăm đối với quỹ được quản lý chủ động. Tỷ lệ chi phí được khấu trừ từ NAV và tỷ lệ chi phí được phản ánh trong lợi nhuận.
Phí giao dịch là khoản phí của Broker khi đặt lệnh, và phí giao dịch dao động từ €0 đến €50 cho mỗi lệnh. Một số Broker miễn phí giao dịch cho các quỹ không tính phí phát hành (no-load funds), và việc miễn phí này là một ưu đãi để sử dụng Broker đó cho các giao dịch mua quỹ. Phí giao dịch là chi phí một lần, và phí giao dịch không phát sinh lại trừ khi nhà giao dịch mua thêm cổ phiếu.
Load là khoản phí bán hàng, và load là một tỷ lệ phần trăm của khoản đầu tư. Load trả trước (front-end load) được thanh toán khi nhà đầu tư mua cổ phiếu, và front-end load dao động từ 0 phần trăm đến 5 phần trăm. Load trả sau (back-end load) được thanh toán khi nhà đầu tư bán cổ phiếu, và back-end load giảm dần theo thời gian. Quỹ no-load không có phí bán hàng, và quỹ no-load là loại phổ biến nhất trên các nền tảng chiết khấu.
Những điểm đánh đổi
Sự đánh đổi đầu tiên là chi phí. Quỹ tương hỗ có tỷ lệ chi phí (expense ratio), và tỷ lệ chi phí này được khấu trừ khỏi lợi nhuận. ETF cũng có tỷ lệ chi phí tương tự, nhưng ETF thường không có phí giao dịch trên hầu hết các Broker. Nhà giao dịch muốn giảm thiểu chi phí nên cân nhắc ETF thay vì quỹ tương hỗ, và nhà giao dịch cần so sánh tổng chi phí.
Sự đánh đổi thứ hai là danh mục lựa chọn. Quỹ tương hỗ cung cấp quyền truy cập vào các chiến lược được quản lý chủ động, và các chiến lược được quản lý chủ động này không có sẵn trên hầu hết các ETF. Nhà giao dịch muốn một nhà quản lý cụ thể hoặc một chiến lược cụ thể có thể phải sử dụng quỹ tương hỗ, và nhà giao dịch nên so sánh chiến lược đó với các lựa chọn thay thế.
Sự đánh đổi thứ ba là giá. Quỹ tương hỗ được định giá một lần mỗi ngày, và nhà giao dịch không thể đặt lệnh giới hạn (limit order). Nhà giao dịch muốn canh thời điểm vào lệnh phải chấp nhận NAV vào cuối ngày, và nhà giao dịch muốn một mức giá cụ thể phải sử dụng sản phẩm khác. Việc định giá kém linh hoạt hơn so với định giá của ETF hoặc cổ phiếu.
Sự đánh đổi thứ tư là hiệu quả thuế. Quỹ tương hỗ kém hiệu quả về thuế hơn ETF, và quỹ tương hỗ có thể phân phối lãi vốn (capital gains) vào cuối năm. ETF hiệu quả thuế hơn vì ETF sử dụng cơ chế tạo và hoàn đổi bằng hiện vật (in-kind creation and redemption), và ETF không kích hoạt các khoản phân phối lãi vốn.
Cac cau hoi thuong gap ve mutual funds tren cac nen tang giao dich co phieu
Toi co the mua bat ky mutual fund nao tren mot nen tang giao dich co phieu khong? Khong, Broker chi cung cap mot danh sach lua chon, va danh sach do co the khong bao gom mutual fund ma trader muon. Trader nen kiem tra danh sach cung cap cua Broker truoc khi mo tai khoan, va trader nen tim mot Broker cung cap duoc nhom fund (fund family) ma trader uu tien.
Ty le chi phi (expense ratio) co giong nhau giua cac Broker khong? Co. Expense ratio duoc thiet lap boi chinh mutual fund, va expense ratio se giong nhau bat ke Broker nao. Trader nen so sanh expense ratio cua cac mutual fund tuong tu, va trader nen chon mutual fund co expense ratio thap nhat phu hop voi chien luoc.
Toi co the tu dong hoa viec mua mutual fund khong? Co. Hầu het cac Broker deu cung cap cac ke hoach dau tu tu dong, va ke hoach dau tu tu dong se mua mot so tien co dinh cua mutual fund theo lich trinh hang ky. Ke hoach dau tu tu dong ho tro cho chien luoc dollar-cost averaging, va ke hoach dau tu tu dong phu hop cho cac nha dau tu dai han.
Tai lieu lien quan
Bat dau o dau
Neu ban dang danh gia cac mutual funds tren mot nen tang giao dich co phieu, buoc dau tien huu ich nhat la kiem tra danh sach chon loc cua Broker, phi giao dich, va cac nhom quy dau tu (fund families) co san. Bai viet so sanh Broker cua chung toi liet ke cac Broker va cac loai mutual fund, tu do giup ban biet Broker do cung cap gi truoc khi ban mo tai khoan.