Đây không phải là lời khuyên đầu tư. Các thông tin được cung cấp chỉ nhằm mục đích giáo dục và cung cấp thông tin, và không cấu thành một khuyến nghị mua hoặc bán bất kỳ sản phẩm tài chính nào.
Copy trading la mot chien luoc trong do mot trader chon mot chien luoc cu the, mot danh muc, hoac mot trader de sao chep, va nen tang se nhan lai cach tiep can do trong tai khoan cua nguoi sao chep. Su khac biet giua copy trading va social trading nam o muc do tham gia: social trading lien quan den viec theo doi cac hanh dong cua mot trader, trong khi copy trading lien quan den viec theo mot chien luoc hoac danh muc duoc xac dinh truoc.
Cach tiep can nay phu hop nhat voi nhung trader da tim thay mot chien luoc hoat dong nhung khong co thoi gian hoac ky luat de tu thuc hien. Nguoi sao chep uy thac viec thuc thi cho nen tang, va nen tang se quan ly thoi diem, quy mo, va quan ly rui ro cua cac lenh duoc sao chep.
Cách copy trading khác với social trading
Copy trading là việc sao chép một chiến lược hoặc một danh mục, không phải sao chép một trader. Chiến lược được xác định bởi nhà cung cấp chiến lược (một trader khác trên nền tảng), và nền tảng sẽ sao chép các vị thế của chiến lược đó trong tài khoản của người sao chép. Nhà cung cấp chiến lược không trực tiếp quản lý các vị thế của người sao chép; nền tảng thực hiện việc sao chép dựa trên các quy tắc của chiến lược.
Khác biệt quan trọng nằm ở tính linh hoạt. Người theo dõi social trading sẽ sao chép mọi vị thế mà trader được theo dõi thực hiện, và người theo dõi không thể tùy chỉnh việc sao chép. Người sao chép copy trading có thể điều chỉnh tỷ lệ sao chép, mức rủi ro và các nhóm tài sản để phù hợp với hồ sơ của người sao chép.
Khác biệt thứ hai là tính minh bạch. Người theo dõi social trading có thể xem các chỉ số của trader nhưng không thấy lý do/luận điểm của trader. Người sao chép copy trading xem các quy tắc của chiến lược, lịch sử hoạt động của chiến lược và các chỉ số rủi ro của chiến lược, và người sao chép có thể tự đánh giá chiến lược dựa trên chính những giá trị của nó.
Cách chọn một chiến lược để sao chép
Tiêu chí đầu tiên là lịch sử hoạt động của chiến lược. Lịch sử hoạt động nên kéo dài ít nhất 12 tháng, với hồ sơ lợi nhuận ổn định và mức sụt giảm (drawdown) có thể kiểm soát được. Một chiến lược có lịch sử hoạt động trong thị trường tăng giá 6 tháng và drawdown 50% không phải là chiến lược đã được kiểm thử trong nhiều điều kiện thị trường khác nhau.
Tiêu chí thứ hai là tính minh bạch của chiến lược. Bên cung cấp chiến lược nên công bố các quy tắc của chiến lược, các nhóm tài sản, đòn bẩy, các mức dừng (stop levels) và cách tiếp cận quản lý rủi ro. Một chiến lược không công bố các quy tắc là một “hộp đen” (black box), và người sao chép đang đặt niềm tin vào uy tín của nhà cung cấp.
Tiêu chí thứ ba là hồ sơ rủi ro của chính người sao chép. Một chiến lược có lợi nhuận hằng năm 30% và drawdown 20% là hồ sơ rủi ro khác với một chiến lược có lợi nhuận hằng năm 15% và drawdown 5%. Người sao chép nên chọn một chiến lược phù hợp với mức chịu lỗ của mình, chứ không phải chiến lược có lợi nhuận cao nhất.
Chi phí của copy trading
Chi phí của copy trading là tổng của phí của nhà cung cấp chiến lược, phí của nền tảng và hoa hồng của Broker đối với các lệnh được sao chép. Phí của nhà cung cấp chiến lược thường là một tỷ lệ phần trăm trên lợi nhuận (10-30% lợi nhuận) hoặc một khoản phí cố định theo tháng. Phí của nền tảng thường là chênh lệch giá (spread) trên các lệnh hoặc một khoản phí cố định theo tháng.
Các khoản phí có thể “ăn” một phần đáng kể của lợi nhuận. Một chiến lược tạo ra lợi nhuận hằng năm 20%, với phí hiệu suất 20%, phí nền tảng 1% và hoa hồng Broker tiêu chuẩn, có thể khiến người sao chép chỉ còn lợi nhuận ròng 14-15% sau phí và hoa hồng. Người sao chép nên tính tổng chi phí (all-in fee) trước khi cam kết một khoản tiền có ý nghĩa.
Các khoản phí cũng bao gồm spread trên các lệnh của người sao chép. Nền tảng có thể thực hiện các lệnh copy với spread rộng hơn so với mức mà người sao chép nhận được nếu tự thực hiện các lệnh tương tự theo cách thủ công. Spread là một chi phí “ẩn” được tính cho mọi lệnh, và spread sẽ tăng lũy thừa theo số lượng lệnh mà chiến lược thực hiện.
Rủi ro của copy trading
Rủi ro đầu tiên là động cơ của nhà cung cấp chiến lược. Nhà cung cấp chiến lược được trả phí theo hiệu suất, và phí theo hiệu suất tạo ra động cơ để chấp nhận rủi ro nhiều hơn so với người sao chép (copier) tự làm. Một nhà cung cấp chiến lược được trả 20% lợi nhuận và 0% thua lỗ sẽ được khuyến khích thực hiện các cược không đối xứng (asymmetric bets).
Rủi ro thứ hai là độ tin cậy của nền tảng. Nếu nền tảng ngừng hoạt động trong một phiên biến động mạnh, các vị thế của người sao chép sẽ không được cập nhật, và người sao chép có thể bỏ lỡ một lệnh giao dịch quan trọng. Hồ sơ về thời gian hoạt động (uptime) của nền tảng là một chỉ số hữu ích.
Rủi ro thứ ba là quy định. Copy trading được quản lý khác nhau ở các khu vực pháp lý khác nhau. Một số cơ quan quản lý yêu cầu nhà cung cấp chiến lược phải được đăng ký như một cố vấn đầu tư, và một số cơ quan quản lý lại cấm copy trading hoàn toàn. Người sao chép nên kiểm tra tình trạng pháp lý của nhà cung cấp chiến lược và nền tảng trước khi cam kết vốn.
Cac cau hoi thuong gap ve copy trading
Toi co the dung viec copy mot chien luoc bat ky luc nao khong? Co. Hầu het cac nen tang cho phep nguoi copy dung viec copy bat ky luc nao. Cac vi the hien tai van con giu nguyen trong tai khoan cua nguoi copy va phai duoc nguoi copy quan ly thu cong.
Chuyen gi se xay ra neu nguoi cung cap chien luoc dung giao dich? Ban sao thuong se duoc tam dung cho den khi nguoi cung cap tiep tuc giao dich hoac nen tang loai bo chien luoc. Cac vi the hien tai cua nguoi copy van con mo, va nguoi copy phai quan ly thu cong.
Copy trading co duoc dieu chinh khong? Copy trading duoc dieu chinh o mot so khu vuc phap ly (UK, EU, Australia) va khong duoc dieu chinh o nhung khu vuc khac. Nguoi copy nen kiem tra tinh trang dieu chinh cua nen tang va nguoi cung cap chien luoc truoc khi quyet dinh dau tu.
Tai lieu lien quan
Bat dau o dau
Neu ban dang danh gia copy trading nhu mot chien luoc, nhung tinh nang huu ich nhat de so sanh la lich su hoat dong cua nha cung cap chien luoc, co cau phi, trang thai quan ly cua nen tang, va cac chien luoc co san. Bai viet so sanh broker cua chung toi liet ke cac broker cung cap copy trading va cac tinh nang co san, tu do giup ban hinh dung nen tang se nhu the nao truoc khi ban chon chien luoc dau tien cua minh.