Đây không phải là lời khuyên đầu tư. Các thông tin được cung cấp chỉ nhằm mục đích giáo dục và cung cấp thông tin, và không cấu thành một khuyến nghị mua hoặc bán bất kỳ sản phẩm tài chính nào.
Phí giao dịch cổ phiếu là một phần tất yếu của cuộc sống đối với mọi trader, và các khoản phí này có thể ảnh hưởng đáng kể đến lợi nhuận của trader theo thời gian. Trader nào hiểu được các nhóm phí, các mức dao động phổ biến và cách so sánh các Broker có thể tránh được những Broker có chi phí cao.
Các nhóm phí chính
Nhóm đầu tiên là hoa hồng (commission). Hoa hồng là một khoản phí cố định cho mỗi lệnh giao dịch, và đây là khoản phí dễ nhận thấy nhất. Hoa hồng dao động từ €0 ở một Broker chiết khấu đến €50 cho mỗi lệnh ở một Broker dịch vụ đầy đủ. Hoa hồng được tính khi lệnh được thực hiện, và hoa hồng được hiển thị trên xác nhận giao dịch.
Nhóm thứ hai là chênh lệch giá (spread). Spread là khoảng chênh lệch giữa giá bid và giá ask, và spread chính là khoản bù đắp của Broker khi thực hiện lệnh giao dịch. Spread là khoản phí ngầm, không được hiển thị như một khoản phí riêng. Spread rộng nhất ở các cổ phiếu kém thanh khoản, và hẹp nhất ở các cổ phiếu có thanh khoản cao.
Nhóm thứ ba là phí nền tảng (platform fee). Phí nền tảng là khoản phí cố định theo tháng hoặc theo năm cho nền tảng giao dịch, và phí nền tảng được tính dù có hay không có hoạt động giao dịch. Phí nền tảng dao động từ €0 ở Broker chiết khấu đến €50-€100 mỗi tháng ở Broker cao cấp.
Nhóm thứ tư là phí không hoạt động (inactivity fee). Phí không hoạt động là khoản phí khi không giao dịch trong một khoảng thời gian, và phí này được thiết kế để thúc đẩy nhà giao dịch giao dịch nhiều hơn. Phí không hoạt động dao động từ €0 đến €50 mỗi quý.
Nhóm thứ năm là phí rút tiền (withdrawal fee). Phí rút tiền là khoản phí khi rút tiền từ tài khoản, và phí rút tiền dao động từ €0 đến €25 cho mỗi lần rút.
Nhóm thứ sáu là phí chuyển đổi tiền tệ (currency conversion fee). Phí chuyển đổi tiền tệ là khoản phí khi chuyển đổi đồng tiền nạp vào sang đồng tiền dùng để giao dịch, và phí dao động từ 0.1 phần trăm đến 1 phần trăm của số tiền đã được chuyển đổi.
Tac động của phí lên lợi nhuận
Tác động của phí phụ thuộc vào tần suất giao dịch và quy mô giao dịch. Nhà giao dịch thực hiện 10 lần mỗi tháng và trả €10 cho mỗi lệnh dưới dạng hoa hồng sẽ có chi phí hoa hồng hằng năm là €1.200, và hoa hồng này tương đương 1,2% của một tài khoản trị giá €100.000. Mức 1,2% là một lực cản đáng kể đối với lợi nhuận, và 1,2% có thể bào mòn các khoản lãi theo thời gian.
Nhà giao dịch thực hiện 100 lần mỗi tháng và trả €5 cho mỗi lệnh dưới dạng hoa hồng sẽ có chi phí hoa hồng hằng năm là €6.000, và hoa hồng này tương đương 6% của một tài khoản trị giá €100.000. Mức 6% là một lực cản lớn đối với lợi nhuận, và 6% có thể xóa sạch các khoản lãi trên một tài khoản nhỏ.
Nhà giao dịch thực hiện 1 lần mỗi năm và trả €50 cho mỗi lệnh dưới dạng hoa hồng sẽ có chi phí hoa hồng hằng năm là €50, và hoa hồng này tương đương 0,05% của một tài khoản trị giá €100.000. Mức 0,05% là một lực cản nhỏ đối với lợi nhuận, và 0,05% là một chi phí có thể quản lý được.
Các mức điển hình theo từng loại broker
Broker chiết khấu tính phí hoa hồng €0-€10 cho mỗi lệnh, không có phí nền tảng, không có phí không hoạt động và không có phí rút tiền. Tổng chi phí là €5-€15 cho mỗi lệnh, và tổng chi phí này chỉ chiếm một tỷ lệ nhỏ so với quy mô vị thế điển hình.
Broker dịch vụ đầy đủ tính phí hoa hồng €20-€50 cho mỗi lệnh, kèm phí nền tảng €20-€50 mỗi tháng, phí không hoạt động €0-€50 mỗi quý và phí rút tiền €0-€25. Tổng chi phí là €50-€100 cho mỗi lệnh, và tổng chi phí này chiếm một tỷ lệ đáng kể so với quy mô vị thế điển hình.
Robo-advisor tính 0.25% đến 0.75% giá trị tài sản được quản lý mỗi năm, và khoản phí này được tính thêm ngoài các tỷ lệ chi phí (expense ratios) của các ETF cơ sở. Tổng chi phí là 0.5% đến 1.5% mỗi năm, và tổng chi phí này chỉ chiếm một tỷ lệ nhỏ so với danh mục đầu tư.
Cách so sánh các broker về tổng chi phí
Bước đầu tiên là xác định mô hình giao dịch điển hình của trader. Trader nên liệt kê số lượng giao dịch mỗi tháng, quy mô vị thế điển hình, thời gian nắm giữ điển hình và loại tiền tệ. Mô hình này là cơ sở để so sánh.
Bước thứ hai là tính tổng chi phí cho từng broker. Trader cần cộng các khoản: hoa hồng, chênh lệch giá (spread), phí nền tảng (platform fee), phí không hoạt động (inactivity fee), phí rút tiền (withdrawal fee) và phí chuyển đổi tiền tệ (currency conversion fee). Tổng chi phí nên được tính cho một năm, và sau đó so sánh tổng chi phí giữa ba đến năm broker.
Bước thứ ba là tìm các khoản phí ẩn. Một số broker tính phí cho dữ liệu, và một số broker tính phí cho API. Trader nên đọc kỹ bảng phí, và trader nên hỏi broker về bất kỳ khoản phí nào không có trong bảng.
Bước thứ tư là cân nhắc giá trị. Một broker có chi phí cao có thể cung cấp dịch vụ mà trader coi trọng, như nghiên cứu, tư vấn hoặc nền tảng cao cấp. Giá trị có thể biện minh cho chi phí cao hơn, và giá trị đó có thể khiến broker trở thành lựa chọn tốt hơn so với phương án rẻ hơn.
Cac cau hoi thuong gap ve phi giao dich co phieu
Cac broker khong thu phi hoa hong co that su mien phi khong? Khong. Broker kiem doanh thu tu chen lech gia (spread), tien thanh toan cho order flow, hoac phi doi tien te. Nguoi giao dich tra gian tiep cho broker, va nguoi giao dich nen xem xet tong chi phi.
Phi khong hoat dong thong thuong la bao nhieu? Phi khong hoat dong thong thuong la €10-€50 moi quy, va phi nay duoc ap dung neu nguoi giao dich khong thuc hien giao dich trong quy do. Nguoi giao dich co the tranh phi bang cach thuc hien mot giao dich nho moi quy.
Toi co the thuong luong phi khong? Co. Tai mot so broker. Nguoi giao dich co tai khoan lon hoac khoi luong giao dich cao co the thuong luong ve hoa hong va phi nen tang. Nguoi giao dich nen hoi broker de duoc giam gia.
Tai lieu lien quan
- Phi giao dich tai cong ty chung khoan
- Phi giao dich tai cong ty chung khoan → Giai thich cac loai phi an
- Cac Broker co giao dich co co hoi tot nhat
Bat dau o dau
Neu ban dang danh gia cac loai phi giao dich co phieu, buoc dau tien huu ich nhat la xac dinh mau giao dich thong thuong cua nha dau tu, va tinh tong chi phi trong mot nam cho ba den nam broker. Muc so sanh broker cua chung toi liet ke cac broker va bieu phi, tu do cho ban biet broker thu phi gi truoc khi ban mo tai khoan.