Nid yw hyn yn gyngor buddsoddi. Mae'r wybodaeth a ddarperir at ddibenion addysgol ac at ddibenion gwybodaeth yn unig ac nid yw'n gyfystyr ag argymhelliad i brynu na gwerthu unrhyw gynnyrch ariannol.
Mae masnachu basgedi yn weithrediad ar y cyd o grŵp o orchmynion stoc fel un weithred fasnachu. Gall y fasged gynnwys gorchmynion prynu, gorchmynion gwerthu, neu gyfuniad o’r ddau, a bydd y platfform yn gweithredu’r gorchmynion ar y prisiau gorau sydd ar gael. Mae’r achos defnydd hwn yn fwyaf cyffredin ymhlith rheolwyr portffolio, masnachwyr ETF, a masnachwyr sy’n defnyddio strategaethau systematig.
Nid yw pob platfform masnachu yn cefnogi masnachu basgedi, ac mae’r rhai sy’n ei gefnogi yn ei wneud mewn ffyrdd gwahanol. Mae gan rai platfformau ryngwyneb pwrpasol ar gyfer masnachu basgedi, mae rhai yn ei gefnogi drwy’r API yn unig, ac mae rhai yn ei gynnig dim ond ar gyfer cyfrifon uwchlaw maint penodol neu lefel ffi.
Beth yw masnachu basged mewn gwirionedd
Mae gorchymyn basged yn orchymyn sy'n cynnwys sawl gorchymyn stoc y mae'r platfform yn eu gweithredu fel grw p. Gellir diffinio'r basged gan y masnachwr cyn i'r farchnad agor, a bydd y platfform yn gweithredu'r trafodion pan fydd y farchnad yn agor (ar gyfer gorchymyn marchnad) neu ar yr amser penodedig gan y masnachwr (ar gyfer gorchymyn terfyn).
Y fantais o fasnachu basged dros osod pob gorchymyn yn unigol yw cyflymder a chysondeb. Gall y masnachwr ddiffinio basged o 20 stoc, 30 stoc, neu 50 stoc, a bydd y platfform yn gweithredu'r cyfan mewn mater o eiliadau. Mae gweithredu'r basged yn fwy cyson na gosod pob gorchymyn yn unigol, ac mae'r cysondeb yn bwysig i fasnachwr sy'n dilyn ailgydbwyso systematig neu strategaeth sy'n gofyn am fynediad ar yr un pryd.
Anfantais yw y gall gweithredu'r basged gynhyrchu pris cyfartalog gwahanol na'r gorchmynion unigol, oherwydd bod y platfform yn gweithredu'r basged mewn dilyniant a gall y pris symud yn ystod y gweithredu. Mae'r gwahaniaeth fel arfer yn fach ar gyfer basged safonol ac yn fwy ar gyfer basged o stociau â chyfnewidioldeb uchel.
Pa lwyfannau sy'n cefnogi masnachu basgedi
Mae'r rhan fwyaf o lwyfannau o safon broffesiynol yn cefnogi masnachu basgedi. Mae'r categori'n cynnwys Interactive Brokers (gyda'i ryngwyneb masnachu basgedi a'r IB API), TradeStation, NinjaTrader, Tradovate, a rhai o'r broceriaid disgownt mwy (StreetSmart Edge Schwab, Active Trader Pro Fidelity, a Power ETRADE ETRADE). Fel arfer mae angen cyfrif masnachwr gweithredol neu adneuo lleiaf uwch i gael mynediad at y ryngwyneb basgedi.
Nid yw'r llwyfannau gradd manwerthu (y broceriaid disgownt sy'n canolbwyntio ar symudol gyda chomisiwn sero) fel arfer yn cefnogi masnachu basgedi. Mae'r llwyfannau wedi'u cynllunio ar gyfer masnachwyr achlysurol sy'n gosod nifer bach o orchmynion, ac nid yw'r ryngwyneb basgedi yn flaenoriaeth i sylfaen defnyddwyr y llwyfan. Yn aml bydd angen i'r masnachwr sydd angen masnachu basgedi ar lwyfan manwerthu ddefnyddio API y llwyfan.
Mae'r llwyfannau sy'n cefnogi masnachu basgedi hefyd yn cefnogi'r ystod lawn o fathau o orchmynion (market, limit, stop, trailing stop), a gall y masnachwr ddiffinio'r basged gyda'r math o orchymyn a'r maint ar gyfer pob stoc.
Y cysyniad cysylltiedig: basgedi cyfran o gyfranddaliadau
Mae rhai llwyfannau’n cefnogi basgedi cyfran o gyfranddaliadau, sy’n caniatáu i’r masnachwr ddyrannu swm mewn doleri i bob cyfranddaliad yn y fasged yn hytrach na nodi nifer y cyfranddaliadau. Mae’r llwyfan yn trosi’r swm mewn doleri yn gyfran o gyfranddaliad ar y pris gweithredu, ac mae’r masnachwr yn gorffen gyda phortffolio sy’n cael ei bwysoli gan y dyraniad mewn doleri yn hytrach na’r nifer o gyfranddaliadau.
Mae basgedi cyfran o gyfranddaliadau yn fwyaf defnyddiol i fasnachwyr sydd am weithredu strategaeth systematig (ailfuddsoddi difidendau, dyraniad sector, risg-gydbwysedd) neu i fasnachwyr sydd â chyfrif bach ac eisiau prynu portffolio amrywiol o stociau. Mae’r llwyfannau sy’n cefnogi basgedi cyfran o gyfranddaliadau yn cynnwys Robinhood, M1 Finance, a rhaglen cyfran o gyfranddaliadau Fidelity.
Cost masnachu basgedi
Cost masnachu basgedi yw cyfanswm y comisiynau ar y gorchmynion unigol yn y fasged, ynghyd ag unrhyw brimiwm y mae'r platfform yn ei godi am y swyddogaeth basged. Mae'r rhan fwyaf o lwyfannau'n codi'r comisiwn safonol fesul gorchymyn, ac nid yw'r fasged yn lleihau'r gost fesul masnach. Mae basged o 20 stoc gyda chomisiwn o $5 y fasnach yn costio $100 mewn comisiynau, ac mae'r gost yr un fath p'un a roddir y masnachau'n unigol neu drwy'r mecanwaith basged.
Mae'r gost hefyd yn dibynnu ar y gwahaniaeth (spread) ar bob stoc. Mae gan fasged o 20 stoc hylifol (cydrannau S&P 500) spread tynn ar bob stoc, ac mae cost y gweithredu yn fach. Mae gan fasged o 20 stoc anhylifol (capiau bach, micro caps) spread ehangach ar bob stoc, ac mae cost y gweithredu yn fwy. Dylai'r masnachwr ystyried y spread, nid y comisiwn yn unig, wrth werthuso cost masnach basged.
Cwestiynau cyffredin am fasgedi masnachu
A yw masnachu basged yr un peth â masnachu ETF? Na. Mae ETF yn gynnyrch sy'n olrhain basged o stociau; mae'r masnachwr yn prynu un gyfran o'r ETF ac yn cael amlygiad i'r fasged. Mae masnachu basged yn golygu prynu'r stociau unigol yn y fasged fel archebion ar wahân. Mae'r ETF yn rhatach ar gyfer pryniant unwaith; mae masnachu basged yn rhatach ar gyfer ail-gydbwyso lle mae'r masnachwr eisoes yn dal rhai safleoedd.
A allaf greu basged o stociau yn seiliedig ar thema? Ydw, mae'r rhan fwyaf o lwyfannau masnachu basged yn caniatáu i'r masnachwr ddiffinio basged arferol yn seiliedig ar unrhyw thema (ynni gwyrdd, AI, stociau sy'n gysylltiedig â crypto, aristocratiaid difidend). Mae'r masnachwr yn dewis y stociau, yn diffinio'r pwysau, ac mae'r platfform yn gweithredu'r fasged.
Beth yw maint lleiaf y fasged? Mae'r lleiaf yn dibynnu ar y platfform. Mae rhai platfformau'n gofyn am o leiaf 5 stoc, rhai 10, ac i eraill nid oes lleiafswm. Dylai'r masnachwr wirio rheolau masnachu basged y platfform cyn adeiladu'r fasged.
Adnoddau cysylltiedig
Ble i ddechrau
Os ydych yn asesu masnachu basgedi, y cam cyntaf mwyaf defnyddiol yw gwirio a yw eich Broker yn cefnogi archebion basged, y maint cyfrif lleiaf ar gyfer y rhyngwyneb basged, a’r amserlen comisiwn. Mae ein cymhariaeth broker yn rhestru’r mathau o archebion sydd ar gael a’r nodweddion platfform ym mhob Broker, sy’n rhoi darlun i chi o ba mor ymarferol yw’r gallu basged cyn i chi drefnu eich portffolio.