Nid yw hyn yn gyngor buddsoddi. Mae'r wybodaeth a ddarperir at ddibenion addysgol ac at ddibenion gwybodaeth yn unig ac nid yw'n gyfystyr ag argymhelliad i brynu na gwerthu unrhyw gynnyrch ariannol.
Mae Digital 100s yn gategori o ddeilliad sy'n talu swm sefydlog os cydymffoddir ag amod penodedig ac yn talu dim os na (er enghraifft, "mae'r S&P 500 yn cau uwchlaw 5,000"). Mae'r cynnyrch yn debyg o ran strwythur i opsiwn deuaidd, ac fe'i marchnatair i fasnachwyr manwerthu ar gyfer safbwyntiau tymor byr ar stoc, mynegai, nwydd, neu bâr forex. Yn nodweddiadol, mae'r llwyfannau sy'n cynnig y rhain wedi'u rheoleiddio gan awdurdod bach oddi ar y lan, ac mae'r amddiffyniad rheoleiddiol yn denau.
Beth yw Digital 100 mewn gwirionedd
Mae Digital 100 yn gontract gyda Broker sy'n talu swm sefydlog (fel arfer $100) os bodlonir amod, ac yn talu dim os na fydd yr amod yn cael ei fodloni. Mae'r masnachwr yn talu premiwm am y contract, a'r premiwm yw'r golled fwyaf ar y safle. Yr elw posibl yw'r taliad sefydlog llai'r premiwm, a'r golled posibl yw'r premiwm.
Gellid strwythuro Digital 100 ar stoc fel “A fydd AAPL yn cau uwchlaw $200 am 4pm ET heddiw?” Os bodlonir yr amod, mae'r masnachwr yn derbyn y taliad sefydlog. Os na bodlonir yr amod, mae'r masnachwr yn derbyn dim ac yn colli'r premiwm. Mae'r strwythur yn union yr un fath â dewis deuaidd, ac mae'r cynnyrch yn cael ei reoleiddio fel dewis deuaidd yn y rhan fwyaf o awdurdodaethau.
Mae'r masnachwr sy'n prynu Digital 100 yn cymryd barn ar gwestiwn ie neu na, nid ar faint y symudiad pris. Mae'r masnachwr sy'n gywir ynghylch y cyfeiriad ond yn anghywir ynghylch yr amser yn colli'r premiwm, oherwydd ni chafodd yr amod ei fodloni. Mae'r strwythur yn wahanol yn sylfaenol i fasnach stoc, ac mae'r gwahaniaeth yn bwysig i strategaeth y masnachwr a risg y masnachwr.
Sut mae'r llwyfannau'n gweithio
Yn aml, caiff llwyfannau Digital 100 eu gweithredu gan Brokeriaid sy'n cael eu rheoleiddio gan awdurdod tramor bach yn unig (CySEC, ASIC, IFSC, neu debyg). Mae'r llwyfan yn cynnig ystod o asedau sylfaenol (stociau, mynegeion, forex, nwyddau), ystod o amseroedd dod i ben (yn ystod y dydd, dyddiol, wythnosol), ac ystod o brisiau streic. Mae'r masnachwr yn dewis y sylfaen, y dod i ben, y streic, a'r cyfeiriad (uwch neu is), ac mae'r llwyfan yn prisio'r contract.
Mae'r prisio wedi'i osod gan y llwyfan, ac nid yw prisio'r llwyfan yn dryloyw. Gall y llwyfan addasu'r pris streic, y taliad, a'r premiwm i reoli ei risg ei hun, a gall y llwyfan wrthod cymryd ochr arall y fasnach ar y pris a geisiwyd. Mae'r masnachwr sydd ar y llwyfan yn masnachu yn erbyn y llwyfan, ac mae gan y llwyfan fantais gwybodaeth.
Fel arfer, mae'r llwyfan yn cynnig bonysau, hyrwyddiadau, a signalau masnachu i ddenu masnachwyr manwerthu, ac mae marchnata'r llwyfan yn pwysleisio symlrwydd y cynnyrch a'r potensial am enillion uchel. Nid yw'r marchnata yn pwysleisio'r tebygolrwydd uchel o golled, y diffyg tryloywder yn y prisio, na'r amddiffyniad rheoleiddiol tenau.
Y risgiau o Digital 100s
Y risg gyntaf yw'r canlyniad deuaidd. Mae'r masnachwr sy'n gywir ynghylch y cyfeiriad ond yn anghywir ynghylch yr amseru yn colli'r premiwm, ac mae'r golled yn 100% o'r safle. Mae'r masnachwr sy'n gywir ynghylch yr amseru ond yn anghywir ynghylch y cyfeiriad hefyd yn colli'r premiwm, ac mae'r golled yn 100% o'r safle. Yr unig ffordd i ennill yw bod yn gywir am y ddau, y cyfeiriad a'r amseru, ac fel arfer mae'r tebygolrwydd o fod yn gywir am y ddau yn is na 50%.
Yr ail risg yw'r prisio. Mae'r platfform yn gosod y pris streic a'r premiwm, a gall y platfform addasu'r prisio er mwyn ffafrio'r platfform. Mae'r masnachwr sy'n prynu contract yn talu premiwm sy'n uwch na'r gwerth teg, a'r platfform sy'n casglu'r gwahaniaeth. Mae enillion disgwyliedig y masnachwr ar bob contract yn negyddol, ac mae'r enillion disgwyliedig negyddol yn elw'r platfform.
Y drydedd risg yw'r amddiffyniad rheoleiddiol. Fel arfer, dim ond gan awdurdod bach oddi ar y lan y mae'r platfformau'n cael eu rheoleiddio, ac mae'r amddiffyniad rhag ofn methiant y platfform yn gyfyngedig. Mae'r masnachwr sy'n dal cyfrif mawr gyda platfform Digital 100 yn agored i risg credyd y platfform, ac mae'r risg credyd yn real.
Y bedwaredd risg yw'r potensial i gaethiwed. Mae'r canlyniad deuaidd, y dod i ben yn fyr, a'r cwestiwn syml ie neu na yn gwneud Digital 100s yn seicolegol apelgar, a gall y masnachwr ei hun gael ei hun yn gosod llawer o fasnachau y dydd wrth geisio buddugoliaeth gyflym. Mae cyfansoddi colledion bach yn gost go iawn, a gall y masnachwr golli'r cyfrif mewn ychydig ddyddiau o fasnachu gweithredol.
Defnyddiau cyfreithlon o Digital 100s
Yr ateb gonest yw bod ychydig iawn o ddefnyddiau cyfreithlon ar gyfer Digital 100s i’r masnachwr stoc manwerthu nodweddiadol. Mae’r cynnyrch yn debyg yn strwythurol i opsiwn deuaidd, ac mae’r cynnyrch yn fwyaf addas ar gyfer masnachwyr sydd â barn benodol ar gwestiwn ie neu na, ac sy’n barod i dderbyn y tebygolrwydd uchel o golled. Nid yw’r cynnyrch yn amnewid ar gyfer masnach stoc, ac nid yw’r cynnyrch yn amnewid ar gyfer safle wedi’i wrychu.
Mae masnachwr sydd eisiau cymryd golwg tymor byr ar stoc yn well ei fyd gyda masnach stoc reolaidd, gyda stop loss a tharged. Mae gan y fasnach stoc reolaidd risg ddiffiniedig a gwobr ddiffiniedig, ac mae’r fasnach yn fwy tryloyw na Digital 100. Mae masnachwr sydd eisiau gwrychu portffolio yn well ei fyd gyda put option, gyda premiwm diffiniedig a thaliad diffiniedig.
Sut i werthuso platfform Digital 100
Yr ateb gonest yw ystyried a yw'r platfform yn angenrheidiol. Mae gan y masnachwr sydd â mynediad i gyfrif masnachu stociau rheolaidd fynediad at yr holl offerynnau sydd eu hangen, ac nid oes angen platfform Digital 100 ar y masnachwr i gael barn am stoc. Mae'r platfform yn becyn marchnata o amgylch cynnyrch risg uchel, ac mae'r pecyn wedi'i gynllunio i wneud i'r cynnyrch edrych yn symlach ac yn fwy deniadol nag ydyw.
Os bydd y masnachwr yn penderfynu defnyddio platfform Digital 100, dylai'r masnachwr wirio'r rheoleiddiwr, prisio'r platfform, a pholisi tynnu arian yn ôl y platfform. Dylai'r rheoleiddiwr fod yn awdurdodaeth lefel un (FCA, BaFin, ASIC), a dylai'r prisio fod yn dryloyw. Dylai'r polisi tynnu arian yn ôl fod yn glir, a dylai'r masnachwr brofi'r tynnu arian yn ôl gyda swm bach cyn ymrwymo i falans mwy.
Adnoddau cysylltiedig
Ble i ddechrau
Os ydych yn gwerthuso llwyfannau masnachu, mae ein cymhariaeth brocer yn rhestru rheoleiddiwr y brocer, cwmpas yr asedau, a'r amserlen ffioedd. Mae'r gymhariaeth wedi'i chynllunio ar gyfer cyfrifon masnachu stociau rheolaidd, sef y man cychwyn cywir i'r rhan fwyaf o fasnachwyr stociau.