See ei ole investeerimisalane nõuanne. Esitatud teave on üksnes hariduslikel ja informatiivsetel eesmärkidel ning ei kujuta endast soovitust osta või müüa ühtegi finantstoodet.
Broker on ettevõte, mis jääb sinu ja turu vahele. Kui ta võtab valed tasud, aeglustab sinu tellimusi valel hetkel või hoiab sinu raha nõrgas hoiustamise korralduses, siis ei oma ükski sinu strateegia tähtsust. Brokeri eesmärk on kaduda sinu kauplemispäeva taustale. Enamik inimesi mõistab, et nende oma on vale, alles siis, kui midagi läheb viltu.
Alusta sellest, mida sa tegelikult kaubeld
Esimene küsimus on kitsam, kui enamik kontrollnimekirju vihjab. Mitte “mis varaklass”, vaid “milline instrument, mis suurus, kui sageli”. Maakler, mis on suurepärane pikaajaliseks ETF-ide kogumiseks, võib olla kallis inimesele, kes kaupleb iganädalaselt üksikute aktsiate optsioonidega. Maakler, mille FX on odav ja CFD-de hinnavahed (spreadid) kitsad, ei pruugi isegi pakkuda USA sendiaktsiaid, mida sa soovid.
Kirjuta üles kolm asja: milliseid instrumente sa kõige rohkem kaubeld, milline on tüüpiline positsiooni suurus sinu konto valuutas ning mitu edasi-tagasi tehingut kuus sa teed. Sinu jaoks olulised tasud tulevad otse nendest numbritest. Kui sa teed pikaajalises “long-only” aktsiaportfellis kolm tehingut aastas, on komisjon sisuliselt ümardusviga ja esiplaanil on hoiustamise kvaliteet. Kui sa teed kuus 200 tehingut väikekapitaliga USA aktsiatega, on esiplaanil komisjonitasude hinnakiri, order-flow eest maksmise mudel ning short-locate’i tasud.
Loe tasude lehte ja siis loe seda uuesti
Tasude leht on kõige ausam dokument, mida iga Broker avaldab. See ütleb sulle spread’i, komisjoni, finantseerimise määra, tegevusetuse tasu, väljamakse tasu ja valuutavahetuse tasu. Avalehe turundusmaterjal peidab enamasti neli viimast. Enamik Broker’e avaldab silmapaistvalt “spread’i” või “komisjoni” numbri, seejärel küsib vaikselt finantseerimiskulu iga positsiooni eest, mida hoiad üleöö, ning konversioonikulu iga kord, kui kannad kontole raha teises valuutas kui konto baasvaluuta.
Aktsiate puhul on kaks kulurea kõige olulisemat: aktsia kohta makstav komisjon ja börsi ligipääsu tasu. Mõned Broker’id pakuvad “nullkomisjoni”, kuid kannavad läbi regulatiivsed ja börsitasud aktsia kohta. Teised pakuvad kindlat komisjoni ja katavad need tasud ise. Mõlemad variandid on okei, kui saad ise korrutuse teha: €1 tehing, mille peidetud tasud on €0.50, on kallim kui €3 tehing ilma lisatasudeta. Optsioonide puhul vaata lepingu kohta makstavat tasu ning kõiki teostamise või määramise (assignment) tasusid, mis ilmuvad sageli ainult juriidilistes dokumentides.
Kontrolli regulaatorit enne kui lisad raha
Regulatsioon ei ole lihtsalt kleebis. See määrab, mis juhtub, kui maakler läheb pankrotti, kes auditeerib eraldatud kliendiraha ning milline võimenduse ülempiir on sinu elukohariigis seadusega lubatud. Maakler, keda reguleerib Ühendkuningriigis FCA, Saksamaal BaFin või Austraalias ASIC, tegutseb mõne maailma rangema kliendiraha reegli järgi. Maakler, keda reguleerib ainult väike offshore-autoriteet, ei pruugi tingimata olla ohtlik, kuid rikke korral taastumise tee on pikem ning võimenduse ülempiir on tavaliselt kõrgem, kui regulaator on maismaal lubaks.
Sobita regulaator sellega, kus sa elad. Kui oled ELi elanik, annab ELi poolt reguleeritud maakler sulle ligipääsu kohalikele kaebuste esitamise võimalustele ja MiFIDi kaitsele. Kui oled mitte-ELi elanik ja avad konto ELi maakleriga, võib maakler sind siiski teenindada, kuid sinu kaitse tase võib erineda. Lihtne reegel: vali maakler, kelle peamine regulaator asub jurisdiktsioonis, millel on otsene täitmise jõud seadusliku üksuse suhtes, mis hoiab sinu vahendeid.
Testi platvormi pärisrahaga, aeglaselt
Demo-konto ütleb sulle peaaegu mitte midagi selle platvormi kohta, mida sa tegelikult kasutad. Demoandmed on tavaliselt puhtamad, täituvad kiiremini ja neil ei ole libisemist. Ainus aus test on väike reaalne sissemakse, mille suurus vastab tüüpilisele ühele kauplemisnädalale. Käivita oma tavaline töövoog: ava graafik, esita limiitkorraldus, esita stop-korraldus, tühista korraldus, sulge positsioon, võta välja väike summa. Ajasta iga samm. Kui väljamakse võtab kolm tööpäeva ja su Broker reklaamib „koheseid väljamakseid“, on see märk, et tasub lugeda peenes kirjas olevat.
Pööra tähelepanu sellele, kuidas platvorm käitub pinges. Kas graafik külmub uudiste avaldamise ajal? Kas mobiilirakendus näitab samu positsioone kui töölauaversioon? Kas on olemas „panic close“ nupp, mis lamedab kõik turuhinnaga? Need erijuhud loevad rohkem kui brošüüris olev funktsioonide loetelu.
Otsusta, millest oled valmis loobuma
Iga Broker on kompromiss. Kõige odavam aktsiate Broker võib olla kallis FX-is. Broker, millel on parim graafika, võib pakkuda nõrku optsioonide riskitööriistu. Kõige puhtama mobiilirakendusega Brokeril võib olla kohmakas veebiplatvorm. Parima regulatsiooniga Broker ei pruugi pakkuda seda vara, mida sa tahad.
Koosta lühike nimekiri kohustuslikest ja soovituslikest asjadest. Hoia joont kohustuslike osas. Ole aus soovituslike osas. Broker, kellega saad aastaid edasi tegutseda, on tavaliselt see, mis paneb põhiasjad paika, isegi kui tal puudub mõni funktsioon, millest sa foorumis lugesid.
Seotud ressursid
Kust alustada
Kui sul veel ei ole maaklerit, siis meie täielik maaklerite võrdlus annab ülevaate parimatest valikutest tasumudeli, regulaatori, platvormi ja konto tüübi järgi. Vali kaks või kolm, mis vastavad ülaltoodud „peab olema” nõuetele, ava igas neist kõige väiksem rahastatud konto ja järgi oma tavalist töövoogu ühe nädala jooksul enne suurema kapitali juurde liikumist.