See ei ole investeerimisalane nõuanne. Esitatud teave on üksnes hariduslikel ja informatiivsetel eesmärkidel ning ei kujuta endast soovitust osta või müüa ühtegi finantstoodet.
Vahendusettevõtete valdkond on keset struktuurset muutust ning muutust juhivad tehnoloogia, regulatsioonid ja muutuvad kliendi ootused. Täisteenust pakkuv maakler ei ole enam domineeriv mudel, soodushinnaga maaklerist on saanud uus norm ning robo-nõustaja on kiiresti kasvav segment. Kaupleja, kes mõistab trende, saab tulevikuks valmistuda, ja kaupleja, kes teab, kuhu tööstus liigub, saab valida maakleri, mis jääb konkurentsivõimeliseks.
Nihe digitaalse ja mobiilse suunas
Esimene trend on nihe digitaalse ja mobiilse suunas. Kaupleja, kes varem helistas Brokerile tehingu tegemiseks, saab nüüd tehingu mõne sekundiga telefonist ära teha ning kaupleja, kes varem ootas paberil väljavõtet, saab nüüd portfelli reaalajas kontrollida. Nihet juhib nutitelefon ja nihet kiirendab pandeemia.
Mobiilne kauplemine on saanud paljude kauplejate jaoks peamiseks kanaliks ning mobiilne platvorm on Brokeri pakkumise kõige olulisem osa. Tugeva mobiiliplatvormiga Broker suudab ligi meelitada järgmise põlvkonna kauplejaid, samas kui nõrga mobiiliplatvormiga Broker kaotab turuosa. Kaupleja, kes hindab Brokerit, peaks mobiilirakendust katsetama ning kaupleja peaks otsima Brokerit, millel on tugev mobiilikogemus.
Nullkomisjoniga kauplemise tõus
Teine trend on nullkomisjoniga kauplemise tõus. Mitmed suured Brokerid USAs, Euroopas ja Aasias on langetanud komisjonitasu aktsia- ja ETF-tehingutelt ning Brokerid teenivad tulu vahendustasu vahelt, order flow eest makstavast tasust ning marginaallendist. Nullkomisjoniga mudel on avaldanud survet traditsioonilistele Brokeritele ning traditsioonilised Brokerid on olnud sunnitud komisjonitasu langetama, et püsida konkurentsivõimelised.
Nullkomisjoniga mudelist kasu saama peaks kaupleja peaks siiski võrdlema kogukulu ning kaupleja peaks vaatama spreadi, platvormitasu, tegevusetuse tasu ja valuutavahetuse tasu. Kogukulu nullkomisjoniga Brokeri juures võib olla suurem kui kogukulu madalakomisjonilise Brokeri juures ning kaupleja ei tohiks eeldada, et null on alati kõige odavam.
Robo-nõustajate kasv
Kolmas suund on robo-nõustajate kasv. Robo-nõustajast on saanud oluline osa maakleritööstusest ning eeldatakse, et robo-nõustaja kasvab järgmise kümnendi jooksul kahekohalise määraga. Robo-nõustaja on populaarne nooremate investorite seas ning ka investorite hulgas, kes soovivad „käed-küljes” lähenemist.
Robo-nõustaja on avaldanud survet traditsioonilistele nõustajatele ning traditsioonilised nõustajad on olnud sunnitud tasusid langetama. Nõustaja, kes võtab 1 protsendi hallatavatest varadest, ei ole enam konkurentsivõimeline robo-nõustajaga, mis võtab 0,25 protsenti. Kaupleja, kes kasutab nõustajat, peaks võrdlema väärtust ning kaupleja peaks kaaluma robo-nõustajat alternatiivina.
AI ja masinõppe roll
Neljas trend on AI ja masinõppe roll. Broker kasutab AI-d pettuste tuvastamiseks, klienditoe pakkumiseks, tehingute soovitamiseks ja portfelli optimeerimiseks. AI muutub üha enam brokeri pakkumise keskseks osaks ning eeldatakse, et AI mängib tulevikus veel suuremat rolli.
Tehingute tegija, kes kasutab AI-põhiseid tööriistu, saab säästa aega ning tehingute tegija, kes kasutab AI-põhiseid tööriistu, saab teha paremaid otsuseid. Tehingute tegija peaks otsima brokera, kes kasutab AI-d vastutustundlikult, ning tehingute tegija peaks otsima brokera, kes selgitab AI soovitusi.
Regulatsiooni mõju
Viies trend on regulatsiooni mõju. Regulaator suurendab järelevalvet maakleritööstuse üle ning kehtestab uusi reegleid finantsvõimenduse, avalikustamise, aruandluse ja küberturvalisuse kohta. Regulatsiooni eesmärk on kaitsta kauplejat ning regulatsioon tõstab vastavuskulud.
Kauplejal, kes tegutseb reguleeritud maakleriga, on kõrgem kaitsetase ning kaupleja saab reguleeritud maakleri puhul vaidluse korral toetuda regulaatorile. Kaupleja peaks valima maakleri, mis on reguleeritud 1. taseme jurisdiktsioonis, ning kaupleja peaks kontrollima maakleri litsentsi.
Fraktsionaalsete aktsiate tõus
Kuues trend on fraktsionaalsete aktsiate esilekerkimine. Mitmed Brokerid võimaldavad nüüd kauplejal osta aktsia osa ning fraktsionaalne aktsia võimaldab kauplejal investeerida kõrge hinnaga aktsiatesse väikese sissemaksega. Fraktsionaalne aktsia on populaarne algajate seas ning fraktsionaalne aktsia on populaarne kauplejate hulgas, kes kasutavad dollaripõhist keskmistamist.
Kaupleja, kes kasutab fraktsionaalset aktsiat, saab väikese kontoga luua mitmekesistatud portfelli ning kaupleja saab investeerida aktsiatesse, mis muidu jääksid kättesaamatuks. Kaupleja peaks otsima Brokerit, mis pakub fraktsionaalset aktsiat, ning kaupleja peaks võrdlema fraktsionaalsete aktsiate tasusid.
Levinud küsimused maaklerluse tuleviku kohta
Kas täisteenindusega maaklerid kaovad? Ei, täisteenindusega maakler ei kao, kuid täisteenindusega maaklerist saab nišiteenus jõukatele investoritele. Täisteenindusega maakler jätkab isikupärastatud nõustamist ning täisteenindusega maakler jätkab lisatasu küsimist.
Kas komisjonitasu läheb nulli? Komisjonitasu on juba mitme maakleri puhul null ning tulevikus eeldatakse, et komisjonitasu on null enamiku maaklerite puhul. Broker teenib tulu muudest allikatest ning kaupleja peaks võrdlema kogukulu.
Kas robo-nõustaja asendab inimnõustaja? Ei, robo-nõustaja ei asenda inimnõustajat, kuid robo-nõustajast saab paljude investorite jaoks vaikimisi valik. Inimnõustaja jätkab rolli keerukates olukordades ning inimnõustaja jätkab lisatasu küsimist.
Seotud ressursid
Kust alustada
Kui hindad maaklerluse tulevikku, on kõige kasulikum esimene samm kindlaks teha trendid, mis on sinu kauplemisstiili jaoks kõige asjakohasemad, ning valida maakler, mis on tuleviku jaoks hästi positsioneeritud. Meie maaklerite võrdlus loetleb maaklerid ja trendid, mida nad järgivad, ning see koos näitab, mida maakler pakub enne konto avamist.