ეს არ არის საინვესტიციო რჩევა. მოწოდებული ინფორმაცია არის მხოლოდ საგანმანათლებლო და საინფორმაციო მიზნებისთვის და არ წარმოადგენს რაიმე ფინანსური პროდუქტის ყიდვის ან გაყიდვის რეკომენდაციას.
სოციალური ვაჭრობა, როგორც სტრატეგია, ნიშნავს სავაჭრო გადაწყვეტილებების მიღებას სხვა ტრეიდერების ქმედებებზე დაყრდნობით — როგორც წესი, ისეთი პლატფორმის მეშვეობით, რომელიც აჩვენებს პლატფორმაზე არსებული საუკეთესო ტრეიდერების შედეგებს, პოზიციებსა და რისკის მეტრიკებს. ტრეიდერი ირჩევს ტრეიდერს ან ტრეიდერების ჯგუფს, რომელსაც უნდა მიჰყვეს, ხოლო პლატფორმა ავტომატურად აკოპირებს არჩეული ტრეიდერების პოზიციებს მიმდევრის ანგარიშში.
ეს მიდგომა ყველაზე სასარგებლოა დამწყებთათვის, რომლებსაც არ აქვთ საკუთარი, გამოცდილი სტრატეგია, და ტრეიდერებისთვის, რომლებსაც სურთ დივერსიფიკაცია მრავალ სტრატეგიას შორის თითოეული პოზიციის ინდივიდუალურად მართვის გარეშე. ეს მიდგომა ნაკლებად სასარგებლოა გამოცდილი ტრეიდერებისთვის, რომლებსაც აქვთ გამოცდილი სტრატეგია, რადგან სოციალური ტრეიდერის შედეგები ხშირად არ არის თანმიმდევრული დროთა განმავლობაში.
როგორ მუშაობს სოციალური ვაჭრობა
სოციალური ვაჭრობის პლატფორმა აჩვენებს ტრეიდერების ნაკადს, მათ შესრულების სტატისტიკას, ღია პოზიციებს, რისკის მეტრიკებს და სავაჭრო ისტორიას. მიმდევარი მეტრიკების მიხედვით ირჩევს ტრეიდერს და პლატფორმა კოპირებს ტრეიდერის პოზიციებს მიმდევრის ანგარიშში მითითებული კოეფიციენტით (მაგალითად, 0.5×, თუ მიმდევარს სურს რისკის ნახევრის აღება).
კოპირება ხორციელდება ავტომატურად პლატფორმის მიერ. როდესაც მიყოლილი ტრეიდერი ხსნის პოზიციას, პლატფორმა ხსნის იმავე პოზიციას მიმდევრის ანგარიშში მითითებული კოეფიციენტით. როდესაც მიყოლილი ტრეიდერი ხურავს პოზიციას, პლატფორმა ხურავს კოპიას. მიმდევარი არ იღებს რაიმე სავაჭრო გადაწყვეტილებას; მიმდევრის ვაჭრობა მთლიანად ეფუძნება მიყოლილი ტრეიდერის გადაწყვეტილებებს.
სოციალური ვაჭრობის პლატფორმა განსხვავდება copy trading-ისგან (სადაც მიმდევარი ირჩევს კონკრეტულ სტრატეგიას ან პორტფელს ტრეიდერის ნაცვლად) და mirror trading-ისგან (სადაც მიმდევარი კოპირებს ერთ კონკრეტულ გარიგებას სიგნალის საფუძველზე). სოციალური ვაჭრობა ეხება ტრეიდერის მიყოლას და არა სტრატეგიას.
ის მეტრიკები, რომლებიც მნიშვნელოვანია
ყველაზე მნიშვნელოვანი მეტრიკაა მაქსიმალური დანაკარგი (maximum drawdown), და არა მოგება (return). ტრეიდერი, რომელმაც გასულ წელს 50% მოგება მიიღო, მაგრამ 40% დანაკარგი (drawdown) ჰქონდა, უფრო მეტადაა მოსალოდნელი, რომ მომდევნო წელს კიდევ 40%–მდე დაინაკარგოს, ვიდრე ტრეიდერი, რომელმაც მიიღო 20% მოგება და 10% დანაკარგი. დანაკარგი (drawdown) არის მეტრიკა, რომელიც მიმდევარს აჩვენებს, როგორი შეიძლება იყოს ყველაზე უარესი გამოცდილება.
მეორე მეტრიკაა გარიგებების (trades) რაოდენობა. ტრეიდერს, რომელსაც გასულ წელს 500 გარიგება აქვს, უფრო სანდო ისტორია აქვს, ვიდრე ტრეიდერს, რომელსაც იმავე პერიოდში 20 გარიგება აქვს. შერჩევის ზომა (sample size) არის მეტრიკების სტატისტიკური სანდოობის საფუძველი.
მესამე მეტრიკაა ტრეიდერის „კანი თამაშში“ (skin in the game). ტრეიდერი, რომელიც ასევე საკუთარ კაპიტალსაც რთავს მიმდევრებთან ერთად, უფრო მეტადაა შესაბამისობაში მიმდევრების ინტერესებთან, ვიდრე ტრეიდერი, რომელიც მხოლოდ მიმდევრების კაპიტალს ვაჭრობს. „კანი თამაშში“ (skin in the game) არის ყველაზე მნიშვნელოვანი მმართველობითი მექანიზმი social trading პლატფორმაზე.
სოციალური ვაჭრობის რისკები
პირველი რისკი არის გადარჩენილთა მიკერძოება. პლატფორმაზე ხილული არიან ტრეიდერები, რომლებმაც საკმარისად დიდხანს იარსებეს, რათა ჩამოეყალიბებინათ წარმატებული ისტორია. ის ტრეიდერები, რომლებმაც თავიანთ ანგარიშებს „აფეთქება“ მოუტანეს, არ ჩანან და მიმდევარი ხედავს მხოლოდ სოციალური ვაჭრობის მოდელის საუკეთესო-შემთხვევის მაგალითებს.
მეორე რისკი არის კოპირების დაგვიანება. პლატფორმების უმეტესობაზე მიმდევრის პოზიციები იხსნება და იხურება დაგვიანებით — რამდენიმე წამიდან რამდენიმე წუთამდე — მას შემდეგ, რაც მიბმული ტრეიდერის პოზიციები გაიხსნება/დაიხურება. სწრაფ ბაზარზე ეს დაგვიანება შეიძლება გამოიწვიოს შესვლისა და გასვლის ფასებში არსებითი განსხვავება, ხოლო ეს განსხვავება ამცირებს კოპირების შედეგიანობას ორიგინალთან შედარებით.
მესამე რისკი არის პლატფორმის რისკი. სოციალური ვაჭრობის პლატფორმა არის მესამე მხარის სერვისი, რომელიც ინტეგრირებულია Broker-თან. თუ პლატფორმა გათიშულია, მიმდევრის კოპირება წყდება. თუ პლატფორმა გაკოტრდება, მიმდევრის კოპირების ისტორია და ურთიერთობა მიბმულ ტრეიდერთან შეიძლება დაიკარგოს.
მეოთხე რისკი არის ზედმეტი დივერსიფიკაცია. მიმდევარმა, რომელიც 10 სხვადასხვა ტრეიდერს კოპირებს, შეიძლება საბოლოოდ მიიღოს ისეთი დივერსიფიცირებული პორტფელი, რომ ინდივიდუალური ტრეიდერის უპირატესობა (edge) დასუსტდეს. საბოლოო ეფექტი შეიძლება იყოს თითქმის ნულთან ახლოს — მიმდევარი იხდის სოციალური ვაჭრობის პლატფორმის საკომისიოებს, მაგრამ არ იღებს რეალურ უკუგებას.
როგორ გამოვიყენოთ სოციალური ტრედინგი როგორც სტრატეგია
პატიოსანი პასუხი ასეთია: გამოიყენეთ სოციალური ტრედინგი როგორც საწყისი ეტაპი, და არა როგორც მუდმივი სტრატეგია. ტრეიდერი, რომელიც 6-12 თვის განმავლობაში მიჰყვება სოციალურ ტრეიდერს, სწავლობს ამ ტრეიდერის სტრატეგიას, რისკების მართვას და მის ქცევას ბაზრის სხვადასხვა პირობებში. შემდეგ მიმდევარს შეუძლია გადაწყვიტოს, მიიღოს თუ არა ეს სტრატეგია, შეცვალოს იგი, ან თავად განავითაროს საკუთარი.
მიმდევარმა ასევე უნდა გამოიყენოს სოციალური ტრედინგის პლატფორმა როგორც სასწავლო ინსტრუმენტი და არა როგორც დელეგირების საშუალება. მიმდევარმა უნდა შეისწავლოს მიყოლილი ტრეიდერის გადაწყვეტილებები, გაიგოს მსჯელობა და ეს გაკვეთილები გამოიყენოს საკუთარ ტრედინგში. სოციალური ტრედინგის პლატფორმა არის საკლასო ოთახი, და არა პორტფელის მენეჯერი.
დაკავშირებული რესურსები
სად დაიწყოთ
თუ თქვენ აფასებთ social trading-ს, როგორც სტრატეგიას, ყველაზე სასარგებლო მახასიათებლები შესადარებლად არის: ტრეიდერის შერჩევის მეტრიკები, კოპირების დაგვიანება, საკომისიოების სტრუქტურა და პლატფორმის ინტეგრაცია თქვენს Broker-თან. ჩვენი broker comparison ჩამოთვლის Broker-ებს, რომლებიც სთავაზობენ social trading-ს და ხელმისაწვდომ ფუნქციებს; ეს ყველაფერი ერთად გიჩვენებთ, როგორი იქნება პლატფორმა, სანამ თქვენს პირველ ტრეიდერს მიჰყვებით.