ນີ້ບໍ່ແມ່ນຄຳແນະນຳການລົງທຶນ. ຂໍ້ມູນທີ່ໃຫ້ແມ່ນເພື່ອການສຶກສາ ແລະ ຂໍ້ມູນທົ່ວໄປເທົ່ານັ້ນ ແລະບໍ່ແມ່ນການສະເໜີ�
SIPC — ອົງການປົກປ້ອງນັກລົງທຶນຫຼັກຊັບ (Securities Investor Protection Corporation) — ແມ່ນໂຄງການປະກັນໄພທີ່ລັດບັງຄັບທີ່ປົກປ້ອງບັນຊີນາຍໜ້າຊື້ຂາຍ (brokerage) ຂອງທ່ານ ຖ້ານາຍໜ້າຂອງທ່ານລົ້ມລະລາຍ. ການເຂົ້າໃຈຢ່າງຖືກຕ້ອງວ່າ SIPC ຄຸ້ມຄອງຫຍັງ, ບໍ່ຄຸ້ມຄອງຫຍັງ, ແລະ ມັນເຮັດວຽກແນວໃດ ແມ່ນສຳຄັນກ່ອນທີ່ທ່ານຈະຝາກເງິນກັບ broker ໃດໜຶ່ງ. **SIPC ປົກປ້ອງຫຼັກຊັບ ແ�
SIPC ຄຸ້ມຄອງຫຍັງແດ່
SIPC ປົກປ້ອງລູກຄ້າຂອງ Broker ທີ່ລົ້ມເຫຼວ. ຖ້າ Broker ຂອງທ່ານກາຍເປັນບໍ່ສາມາດຊໍາລະໜີ້ (insolvent) ຫຼື ນໍາໃຊ້ຊັບສິນຂອງລູກຄ້າໄປໃນທາງທີ່ບໍ່ຖືກຕ້ອງ, SIPC ຈະເຂົ້າມາເພື່ອສົ່ງຄືນຫຼັກຊັບຂອງທ່ານ ແລະ, ພາຍໃນຂອບເຂດ, ເງິນສົດຂອງທ່ານ. ຂອບເຂດການຄຸ້ມຄອງມາດຕະຖານແມ່ນ:
- ຫຼັກຊັບ (Securities): ສູງສຸດ $500,000 ຕໍ່ 1 ບັນຊີ (ລວມເຖິງຂອບເຂດ $250,000 ສໍາລັບເງິນສົດ)
- ເງິນສົດ (Cash): ສູງສຸດ $250,000 ຂອງຂອບເຂດທັງໝົດ $500,000
ການຄຸ້ມຄອງຂອງ SIPC ນໍາໃຊ້ຕໍ່ປະເພດບັນຊີ (account type) ບໍ່ແມ່ນຕໍ່ Broker. ຖ້າທ່ານຖືບັນ�
SIPC ບໍ່ໄດ້ຄຸ້ມຄອງຫຍັງ
SIPC ບໍ່ແມ່ນສິ່ງດຽວກັນກັບການຄຸ້ມຄອງຂອງ FDIC ສຳລັບທະນາຄານ, ແລະຄວາມແຕກຕ່າງແມ່ນສຳຄັນ:
- ການຂາດທຶນດ້ານຕະຫຼາດ. ຖ້າການລົງທຶນຂອງທ່ານມີມູນຄ່າຫຼຸດລົງ, SIPC ບໍ່ໄດ້ຄຸ້ມຄອງການຂາດທຶນນັ້ນ. SIPC ແມ່ນການປະກັນໄພການລົ້ມລະລາຍຂອງ Broker, ບໍ່ແມ່ນການປະກັນໄພການຂາດທຶນຈາກການລົງທຶນ.
- ສິນຊັບ Crypto. ຄຣິບໂຕເຄີເຣນຊີທີ່ຖືຢູ່ກັບ Broker ບໍ່ໄດ້ຮັບການຄຸ້ມຄອງຈາກ SIPC, ເຖິງແມ່ນຈະຖືຢູ່ໃນບັນຊີດຽວກັນກັບຮຸ້ນ. Crypto ບໍ່ໄດ້ຖືກຈັດເປັນ security ສຳລັບຈຸດປະສົງຂອງ SIPC.
- ສັນຍາຟິວເຈີສິນຄ້າ (commodities) ແລະ forex. ບັນຊີທີ່ຖືສັນຍາ futures ຫຼືສະຖານະການ forex ບໍ່ໄດ້ຮັບການຄຸ້ມຄອງຈາກ SIPC. ຜະລິ�
ຂັ້ນຕອນການຮ້ອງຂໍຄ່າສິນໄໝ SIPC
ຖ້ານາຍໜ້າຂອງທ່ານລົ້ມເຫຼວ, ນີ້ແມ່ນສິ່ງທີ່ເກີດຂຶ້ນແທ້:
SIPC ຍື່ນຄຳຮ້ອງໃນສານລັດຖະບານ ເພື່ອເລີ່ມຂະບວນການປົກປ້ອງສຳລັບລູກຄ້າຂອງນາຍໜ້າ. ນີ້ເປັນການເລີ່ມຂະບວນການຢ່າງເປັນທາງການ.
ແຕ່ງຕັ້ງຜູ້ຊ່ວຍຊັບ (trustee) — ປົກກະຕິແມ່ນທະນາຍຄວາມ ຫຼືນັກບັນຊີທີ່ມີປະສົບການໃນການຊຳລະຊັບສິນດ້ານຫຼັກຊັບ — ເພື່ອຄຸ້ມຄອງການຄືນຊັບສິນຂອງລູກຄ້າ.
ຜູ້ຊ່ວຍຊັບກຳນົດຊັບສິນຂອງລູກຄ້າ. ຫຼັກຊັບຂອງລູກຄ້າທີ່ຖືກເກັບໄວ້ໃນບັນຊີແຍກຕ່າງຫາກ ຈະຖືກກຳນົດແລະຄືນໃຫ້ລູກຄ້າໂດຍກົງ. ຂະບວນການນີ້ຂຶ້ນກັບຄຸນນະພາບຂອງບັນທຶກຂອງນາຍໜ້າ.
ຖ້າຊັບສິນຂອງລູກຄ້າຂາດຫາຍ, SIPC ຈ�
ຄະດີ SIPC ໃນອະດີດ
SIPC ໄດ້ຈັດການການຊໍາລະບັງຄັບຂອງນາຍໜ້າ (broker liquidations) ຫຼາຍກວ່າ 330 ຄັ້ງນັບຕັ້ງແຕ່ກໍ່ຕັ້ງໃນປີ 1970. ນີ້ແມ່ນກໍລະນີທີ່ເປັນບົດຮຽນທີ່ສຳຄັນ:
Lehman Brothers (2008): ເມື່ອ Lehman ລົ້ມເຫຼວໃນຊ່ວງວິກິດການການເງິນ, SIPC ໄດ້ຄຸ້ມຄອງການສົ່ງຄືນຊັບສິນຂອງລູກຄ້າຫຼາຍກວ່າ $110 ຕື້. ຂະບວນການແມ່ນສັບສົນ ເພາະບັນທຶກຂອງ Lehman ບໍ່ຊັດເຈນທັນທີ, ແຕ່ສ່ວນໃຫຍ່ຂອງລູກຄ້າໄດ້ຮັບຊັບສິນຂອງຕົນຄືນ. ເງິນສົດທີ່ເກີນຂອບເຂດ SIPC $250,000 ຖືກຄືນບາງສ່ວນຜ່ານຂະບວນການລົ້ມລະລາຍ.
Bernie Madoff (2008): ແຜນການ Ponzi ຂອງ Madoff ບໍ່ແມ່ນການລົ້ມເຫຼວຂອງນາຍໜ້າ (broker) ແບບທົ່ວໄປ — ມັນແມ່ນການສໍ້ໂກງ. SIPC ໄດ້ຈ່າຍທຶນລ່ວງໜ້າໃຫ້ລູກຄ້າທີ່ເຂົ້າເງື່ອນໄຂ ໂດຍອີງຕາມການລົງທຶນສຸດທິ (ເງິນທີ່ຝາກລົງທຽບກ
ການປະກັນໄພ SIPC ເກີນ
ນາຍໜ້າບາງຄົນຊື້ການປະກັນໄພເພີ່ມເຕີມນອກເໜືອຈາກຂອບເຂດ SIPC ຜ່ານບໍລິສັດເອກະຊົນ ເຊັ່ນ Lloyd's of London. ນີ້ແມ່ນການເລືອກເອງຂອງນາຍໜ້າ (voluntary election) ບໍ່ແມ່ນຂໍ້ກຳນົດທາງການບັງຄັບ. ການປະກັນໄພ SIPC ເກີນ ມີຄວາມສຳຄັນຫຼາຍສຳລັບບັນຊີທີ່ເກີນຂອບເຂດ SIPC $500,000.
| Broker | SIPC | Excess SIPC | Type |
|---|---|---|---|
| Fidelity | $500K | $1 billion+ aggregate | Aggregate pool |
| Charles Schwab | $500K | $600 million aggregate | Aggregate pool |
| Interactive Brokers | $500K | $30 million per customer | Per-customer (Lloyd's) |
| E*TRADE | $500K | $600 million aggregate (via Morgan Stanley) | Aggregate pool |
| Vanguard | $500K | $250 million aggregate | Aggregate pool |
| Robinhood | $500K | None | — |
| Webull | $500K | None | — |
ຄວາມແຕກຕ່າງລະຫວ່າງ “per customer” ແລະ “aggregate” ແມ່ນສຳຄັນ. ການປະກັນໄພແບບ per-customer ຈະນຳໃຊ້ກັບແຕ່ລະບັນຊີຂອງບຸກຄົນ ໂດຍບໍ່ສົນວ່າມີລູກຄ້າອື່ນໆທີ່ມີການຮ້ອງຂໍດ້ວຍຈຳນວນເທົ່າໃດ. ການປະກັນໄພແບບ aggregate ແມ່ນກອງທຶນລວມທັງໝົດທີ່ແບ່ງປັນຮ່ວມກັນຂອງລູກຄ້າທຸກຄົນ. ໃນກໍລະນີທີ່ນາຍໜ້າລົ້ມລະລາຍຂະໜາດໃຫຍ່ຫຼາຍ, �
SIPC ທຽບກັບ FDIC
| ລັກສະນະ | SIPC | FDIC |
|---|---|---|
| ສິ່ງທີ່ຄຸ້ມຄອງ | ຫຼັກຊັບ ແລະ ເງິນສົດຢູ່ກັບ Broker | ເງິນຝາກຢູ່ກັບທະນາຄານ |
| ຂີດຈຳກັດການຄຸ້ມຄອງ | $500K ($250K ເງິນສົດ) | $250K ຕໍ່ປະເພດບັນຊີ |
| ປ້ອງກັນຕໍ່ | ການລົ້ມລະລາຍຂອງ Broker | ການລົ້ມລະລາຍຂອງທະນາຄານ |
| ປ້ອງກັນຕໍ່ການເສຍຫາຍຈາກຕະຫຼາດບໍ? | ບໍ່ | N/A (ເງິນຝາກບໍ່ປ່ຽນແປງຕາມລາຄາ) |
| ສ້າງໂດຍ | Securities Investor Protection Act of 1970 | Banking Act of 1933 |
| ທຶນຈາກ | ການປະເມີນຄ່າສະມາຊິກຂອງ Broker | ຄ່າປະກັນໄພຂອງທະນາຄານ |
ຖ້າ Broker ຂອງທ່ານມີໂຄງການ cash sweep ເຂົ້າໄປໃນທະນາຄານທີ່ຖືກຄຸ້ມຄອງໂດຍ FDIC, ເງິນສົດຂອງທ່ານຈະຖືກຄຸ້ມຄອງໂດຍ
ການຄຸ້ມຄອງ SIPC ຕາມປະເພດບັນຊີ
| ປະເພດບັນຊີ | ຂີດຈຳກັດ SIPC | ໝາຍເຫດ |
|---|---|---|
| ບັນຊີສ່ວນຕົວ (ທີ່ເສຍພາສີ) | $500K | ການຄຸ້ມຄອງມາດຕະຖານ |
| ບັນຊີຮ່ວມ | $500K | ແຍກຈາກບັນຊີສ່ວນຕົວ |
| Traditional IRA | $500K | ແຍກຈາກບັນຊີທີ່ເສຍພາສີ |
| Roth IRA | $500K | ແຍກຈາກ Traditional IRA |
| ບັນຊີຜູ້ດູແລ (UTMA/UGMA) | $500K | ແຍກການຄຸ້ມຄອງ |
| ບັນຊີກອງທຶນ (Trust) | $500K | ແຍກການຄຸ້ມຄອງ |
| ບັນຊີບໍລິສັດ | $500K | ແຍກການຄຸ້ມຄອງ |
ຫຼັກສຳຄັນ: ບັນຊີແຕ່ລະປະເພດທີ່ແຕກຕ່າງກັນຢູ່ Broker ດຽວກັນ ຈະໄດ້ຮັບຂ
ຄວາມເທົ່າທຽມສາກົນ
ຖ້າທ່ານລົງທຶນຜ່ານ Broker ທີ່ບໍ່ແມ່ນຂອງສະຫະລັດ, SIPC ບໍ່ໄດ້ນຳໃຊ້. ປະເທດອື່ນໆມີແຜນການປົກປ້ອງນັກລົງທຶນຂອງຕົນເອງ:
| ປະເທດ | ແຜນການ | ຂີດຈຳກັດການຄຸ້ມຄອງ |
|---|---|---|
| ສະຫະລາດອານາຈັກ | FSCS (Financial Services Compensation Scheme) | £85,000 ຕໍ່ຄົນ |
| ການາດາ | CIPF (Canadian Investor Protection Fund) | C$1 million ຕໍ່ບັນຊີ |
| ສະຫະພາບເອີຣົບ | ແຕກຕ່າງຕາມປະເທດ; ຢ່າງໜ້ອຍ €20,000 ພາຍໃຕ້ຂໍ້ກຳນົດຂອງ EU | ແຕກຕ່າງ |
| ອົດສະຕຣາລີ | National Guarantee Fund (NGF) | ແຕກຕ່າງຕາມປະເພດການຮຽກຮ້ອງ |
| ສ� |
សំណួរដែលគេសួរញឹកញាប់
តើខ្ញុំត្រូវពិនិត្យមើលថា Broker របស់ខ្ញុំមានការធានា SIPC ដែរឬទេ? ចូលទៅកាន់ sipc.org ហើយប្រើមុខងារស្វែងរកក្នុងបញ្ជីសមាជិក (member directory)។ បញ្ចូលឈ្មោះ Broker ដូចដែលវាលេចឡើងនៅលើរបាយការណ៍គណនីរបស់អ្នក។ Broker ដែលបានចុះបញ្ជីនៅសហរដ្ឋអាមេរិកទាំងអស់គួរតែបង្ហាញនៅក្នុងទិន្នន័យនេះ។ ប្រសិនបើ Broker មិនត្រូវបានរាយបញ្ជី នោះវាមិនមានការធានា SIPC និងមិនដំណើរការដោយស្របច្បាប់នៅក្នុងសហរដ្ឋអាមេរិក។
តើ SIPC គ្របដណ្តប់គណនីនៅ Broker មិនមែន US ទេ? ទេ។ SIPC ជាកម្មវិធីសម្រាប់សហរដ្ឋអាមេរិក។ Broker មិនមែន US អាចចូលរួមក្នុងគម្រោងសំណងរបស់ប្រទេសខ្លួនឯង។ សូមពិនិត្យជាមួយអាជ្ញាធរគ្រប់គ្រងក្នុងតំបន់របស់ Broker។
តើមានអ្វីកើតឡើងបើចំនួនទឹកប្រាក់ក្នុងគណនីលើសពីកម្រិត SIPC? សម្រាប់ចំនួនទឹកប្រាក់លើស $500,000 សូមពិចារណា Broker ដែលមានការធានា SIPC លើស (excess SIPC insurance) ដូចជា Fidelity ($1B+ aggregate), Schwab ($600M aggregate), ឬ Interactive Brokers ($30M per customer)។ អ្នកក៏អាចបែងចែកទ្រព្យសម្បត្តិទៅក្នុងប្រភេទគណនីច្រើន ឬ Broker ច្រើន ដើម្បីស្ថិតក្រោមកម្រិតក្នុងមួយគណនី។
តើខ្ញុំអាចមានការធានា SIPC នៅ Broker ច្រើនបានទេ? បាន។ ការធានា SIPC អនុវត្តតាម Broker មួយៗ។ ប្រសិនបើអ្នកមាន $500,000 នៅ Broker A និង $500,000 នៅ Broker B នោះគណនីទាំងពីរត្រូវបានការពារដោយឡែកពីគ្នា។ នេះជាហេតុផលមួយដែលអ្នកវិនិយោគមួយចំនួនដែលមានទ្រព្យសម្បត្តិច្រើនប្រើ Broker ច្រើន។
តើ SIPC គ្របដណ្តប់ cryptocurrency របស់ខ្ញុំទេ? ទេ។ Cryptocurrency មិនត្រូវបានចាត់ទុកជាសន្តិសុខ (security) សម្រាប់គោលបំណងរបស់ SIPC។ ប្រសិនបើអ្នកកាន់ crypto នៅ Broker ដែលផ្តល់ការជួញដូរ crypto នោះទ្រព្យសម្បត្តិទាំងនោះមិនត្រូវបានការពារដោយ SIPC ទេ។ សូមពិចារណាប្រើ crypto wallet ដាច់ដោយឡែកសម្រាប់ការកាន់កាប់ crypto។
តើ SIPC បង់សំណងលឿនប៉ុណ្ណា? ពេលវេលាអាចប្រែប្រួល។ សម្រាប់ករណីងាយស្រួលដែលមានកំណត់ត្រា Broker ល្អ អតិថិជនអាចទទួលបានទ្រព្យសម្បត្តិរបស់ពួកគេក្នុងរយៈពេលប៉ុន្មានសប្តាហ៍។ ករណីស្មុគស្មាញ — ជាពិសេសករណីដែលពាក់ព័ន្ធនឹងការក្លែងបន្លំ ឬកំណត់ត្រាមិនល្អ — អាចចំណាយពេលច្រើនខែ ឬច្រើនឆ្នាំ។ SIPC មិនធានាពេលវេលាជាក់លាក់ណាមួយទេ។
តើ SIPC ត្រូវបានផ្តល់ថវិកាដោយរដ្ឋាភិបាលទេ? ទេ។ SIPC ត្រូវបានផ្តល់ថវិកាតាមការវាយតម្លៃ (assessments) ពីក្រុមហ៊ុន Broker-dealers ដែលជាសមាជិករបស់វា។ វាមិនមែនជាស្ថាប័នរដ្ឋាភិបាលទេ ទោះបីវាត្រូវបានបង្កើតឡើងដោយច្បាប់សហព័ន្ធ និងដំណើរការក្រោមការត្រួតពិនិត្យរបស់ SEC ក៏ដោយ។
តើខ្ញុំត្រូវការឯកសារអ្វីខ្លះសម្រាប់ការទាមទារ SIPC? SIPC នឹងស្នើសុំរបាយការណ៍គណនី (account statements), ការបញ្ជាក់ការជួញដូរ (trade confirmations), និងឯកសារអត្តសញ្ញាណ (identity documents) របស់អ្នក។ ការរក្សាកំណត់ត្រាផ្ទាល់ខ្លួន — ជាពិសេសរបាយការណ៍ចុងក្រោយបំផុតមុនពេល Broker បរាជ័យ — ជួយសម្រួលដំណើរការទាមទារ។ វិធានការដែលអាចអនុវត្តបានគឺទាញយក និងរក្សាទុករបាយការណ៍ប្រចាំខែចុងក្រោយបំផុតរបស់អ្នក។
ບ່ອນເລີ່ມຕົ້ນ
ກວດເບິ່ງວ່ານາຍໜ້າຂອງທ່ານ (Broker) ໄດ້ຮັບການຄຸ້ມຄອງໂດຍ SIPC ຫຼືບໍ່ທີ່ sipc.org។ ຖ້າບັນຊີຂອງທ່ານໃກ້ຈະເຖິງ ຫຼື ເກີນ $500,000, ໃຫ້ພິຈາລະນານາຍໜ້າທີ່ມີ ການຄຸ້ມຄອງ SIPC ເພີ່ມ (excess SIPC coverage)។ ອ່ານ broker safety hub ເພື່ອເບິ່ງກອບການປົກປ້ອງທັງໝົດ។ ຖ້າທ່ານກຳລັງພິຈາລະນານາຍໜ້າ (Broker) ສະເພາະ, ໃຫ້ກວດເບິ່ງ ໜ້າຄວາມປອດໄພໂດດເດັ່ນ ຂອງມັນ ສຳລັບລາຍລະອຽດການຄຸ້ມຄອງ SIPC ແລະ ການຄຸ້ມຄອງເພີ່ມ (excess) ຂອງນາຍໜ້ານັ້ນໂດຍສະເພາະ.
*ການລົງທຶນມີຄ�