Šis nav ieguldījumu ieteikums. Šeit sniegtā informācija ir paredzēta tikai izglītojošiem un informatīviem nolūkiem un nav uzskatāma par ieteikumu pirkt vai pārdot jebkuru finanšu produktu.
Sociālā tirdzniecība kā stratēģija nozīmē pieņemt savus tirdzniecības lēmumus, balstoties uz citu tirgotāju rīcību, parasti izmantojot platformu, kas parāda labāko tirgotāju platformā sasniegto sniegumu, pozīcijas un riska rādītājus. Tirgotājs izvēlas tirgotāju vai tirgotāju grupu, kam sekot, un platforma automātiski kopē izvēlēto tirgotāju pozīcijas sekotāja kontā.
Šī pieeja ir visnoderīgākā iesācējiem, kuriem nav pārbaudītas savas stratēģijas, kā arī tirgotājiem, kuri vēlas diversificēt vairākas stratēģijas, neapsaimniekojot katru pozīciju atsevišķi. Šī pieeja ir mazāk noderīga pieredzējušiem tirgotājiem, kuriem ir pārbaudīta stratēģija, jo sociālā tirgotāja sniegums bieži vien laika gaitā nav konsekvents.
Ka darbojas socialā tirdzniecība
Sociālās tirdzniecības platforma parāda tirgotāju plūsmu, viņu darbības statistiku, atvērtās pozīcijas, riska rādītājus un tirdzniecības vēsturi. Sekotājs izvēlas tirgotāju, pamatojoties uz rādītājiem, un platforma kopē tirgotāja pozīcijas sekotāja kontā noteiktā proporcijā (piemēram, 0.5×, ja sekotājs vēlas uzņemties pusi no riska).
Kopēšana tiek veikta automātiski ar platformas palīdzību. Kad sekotais tirgotājs atver pozīciju, platforma atver to pašu pozīciju sekotāja kontā noteiktajā proporcijā. Kad sekotais tirgotājs aizver pozīciju, platforma aizver kopiju. Sekotājs nepieņem nekādus tirdzniecības lēmumus; sekotāja tirdzniecība pilnībā balstās uz sekotā tirgotāja lēmumiem.
Sociālās tirdzniecības platforma atšķiras no copy trading (kur sekotājs izvēlas konkrētu stratēģiju vai portfeli, nevis tirgotāju) un no mirror trading (kur sekotājs kopē vienu darījumu, pamatojoties uz signālu). Socialā tirdzniecība ir par tirgotāja sekošanu, nevis par stratēģiju.
Metrikas, kas ir svarīgas
Svarīgākā metrika ir maksimālā krituma (maximum drawdown) apjoms, nevis atdeve. Tirgotājs, kurš pēdējā gada laikā ir panācis 50% atdevi ar 40% kritumu, visticamāk nākamajā gadā piedzīvos vēl 40% kritumu nekā tirgotājs, kurš ir panācis 20% atdevi ar 10% kritumu. Kritums ir metrika, kas sekotājam parāda, kāds ir sliktākais iespējamais scenārijs.
Otrā metrika ir darījumu skaits. Tirgotājam, kuram pēdējā gada laikā ir 500 darījumi, ir uzticamāks darbības vēstures rādītājs nekā tirgotājam ar 20 darījumiem tajā pašā periodā. Parauga lielums ir pamats metrikas statistiskajai uzticamībai.
Trešā metrika ir tirgotāja līdzdalība “ādā spēlē” (skin in the game). Tirgotājs, kurš tirgo arī savu paša kapitālu līdzās sekotājiem, ir vairāk saskaņots ar sekotāju interesēm nekā tirgotājs, kurš tirgo tikai sekotāju kapitālu. Līdzdalība “ādā spēlē” ir vissvarīgākais pārvaldības mehānisms sociālās tirdzniecības platformā.
Sociālās tirdzniecības riski
Pirmais risks ir izdzīvojušā aizspriedums. Tirgotāji, kas ir redzami platformā, ir tie, kuri ir izdzīvojuši pietiekami ilgi, lai izveidotu darbības vēsturi. Tirgotāji, kuri “uzspridzināja” savus kontus, nav redzami, un sekotājs redz tikai labākā scenārija piemērus sociālās tirdzniecības modelim.
Otrais risks ir kopēšanas aizkave. Lielākajā daļā platformu sekotāja pozīcijas tiek atvērtas un slēgtas ar aizkavi no dažām sekundēm līdz dažām minūtēm pēc tam, kad sekotais tirgotājs atver un slēdz savas pozīcijas. Straujā tirgū aizkave var radīt būtisku atšķirību ieejas un izejas cenās, un šī atšķirība mazina kopēšanas rezultātu salīdzinājumā ar oriģinālu.
Trešais risks ir platformas risks. Sociālās tirdzniecības platforma ir trešās puses pakalpojums, kas ir integrēts ar Broker. Ja platforma nonāk bezsaistē, sekotāja kopēšana tiek pārtraukta. Ja platforma pārtrauc darbību, sekotāja kopēšanas vēsture un attiecības ar sekoto tirgotāju var tikt zaudētas.
Ceturtais risks ir pārmērīga diversifikācija. Sekotājs, kurš kopē 10 dažādus tirgotājus, var nonākt ar portfeli, kas ir tik ļoti diversificēts, ka atsevišķā tirgotāja priekšrocība tiek atšķaidīta. Kopējais efekts var būt tuvu nullei, jo sekotājs maksā sociālās tirdzniecības platformas komisijas maksas, neiegūstot atdevi.
Ka izmantot social trading kā stratēģiju
Godīgā atbilde ir izmantot social trading kā sākumpunktu, nevis kā pastāvīgu stratēģiju. Tirgotājs, kurš seko social trader 6-12 mēnešus, apgūst tirgotāja stratēģiju, tirgotāja riska pārvaldību un tirgotāja uzvedību dažādos tirgus apstākļos. Tad sekotājs var izlemt, vai pieņemt stratēģiju, to pielāgot vai izstrādāt savu.
Sekotājam arī jāizmanto social trading platforma kā mācību rīks, nevis kā deleģēšanas rīks. Sekotājam jāanalizē sekojamā tirgotāja lēmumi, jāizprot pamatojums un jāpielieto gūtās atziņas savā paša tirdzniecībā. Social trading platforma ir mācību klase, nevis portfeļa pārvaldnieks.
Saistītie resursi
Kur sākt
Ja jūs izvērtējat sociālo tirdzniecību kā stratēģiju, visnoderīgākie salīdzināmie rādītāji ir tirgotāju atlases kritēriji, kopēšanas aizkave, komisiju struktūra un platformas integrācija ar jūsu Broker. Mūsu brokeru salīdzinājums uzskaita Brokerus, kas piedāvā social trading, un pieejamās funkcijas — tās kopā parāda, kāda ir platforma vēl pirms jūs sekojat savam pirmajam tirgotājam.