นี่ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน ข้อมูลที่ให้ไว้มีไว้เพื่อการศึกษาและข้อมูลเท่านั้น และไม่ถือเป็นการแนะนำให้ซื้อหรือขายผลิตภัณฑ์ทางการเงินใดๆ
โรโบ-แอดไวเซอร์คือแพลตฟอร์มออนไลน์ที่ใช้อัลกอริทึมเพื่อสร้างและบริหารพอร์ตการลงทุน นักลงทุนจะตอบแบบสอบถามเกี่ยวกับเป้าหมาย ระดับความเสี่ยง และระยะเวลาที่จะลงทุน จากนั้นแพลตฟอร์มจะแนะนำพอร์ตการลงทุนที่ประกอบด้วยหุ้น พันธบัตร และ ETF แพลตฟอร์มจะปรับสมดุลพอร์ตโดยอัตโนมัติ และอาจทำการเก็บเกี่ยวผลขาดทุนเพื่อภาษี (tax-loss harvesting) ด้วยเช่นกัน โรโบ-แอดไวเซอร์จะเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการบริหาร ซึ่งโดยทั่วไปอยู่ที่ 0.25 เปอร์เซ็นต์ถึง 0.75 เปอร์เซ็นต์ของสินทรัพย์ภายใต้การบริหารต่อปี
ข้อดีหลัก
ข้อดีประการแรกคือค่าใช้จ่ายต่ำ Robo-advisor คิดค่าบริการเพียงเสี้ยวหนึ่งของต้นทุนของโบรกเกอร์แบบบริการเต็มรูปแบบ และ Robo-advisor มีราคาถูกกว่าการจ้างที่ปรึกษาทางการเงิน ค่าใช้จ่ายต่ำคือเหตุผลหลักที่ทำให้ Robo-advisor ได้รับความนิยมเพิ่มขึ้น และค่าใช้จ่ายต่ำจะเห็นได้ชัดที่สุดสำหรับนักลงทุนที่มีบัญชีขนาดเล็ก
ข้อดีประการที่สองคือความสะดวกในการเข้าถึง Robo-advisor พร้อมให้บริการ 24/7 และนักลงทุนสามารถเปิดบัญชี ฝากเงิน และตรวจสอบพอร์ตการลงทุนได้จากโทรศัพท์หรือคอมพิวเตอร์ Robo-advisor ไม่จำเป็นต้องมีการนัดพบแบบตัวต่อตัว และ Robo-advisor ไม่จำเป็นต้องมีขนาดบัญชีขั้นต่ำสำหรับบางแพลตฟอร์ม
ข้อดีประการที่สามคือวินัย Robo-advisor ปรับสมดุลพอร์ตอัตโนมัติ และ Robo-advisor ไม่ตอบสนองต่อข่าวหรือความวุ่นวายในตลาด วินัยนี้เป็นข้อได้เปรียบสำคัญเหนือที่ปรึกษาแบบมนุษย์ ซึ่งอาจถูกล่อลวงให้พยายามจับจังหวะตลาดหรือไล่ตามผลการดำเนินงาน
ข้อดีประการที่สี่คือประสิทธิภาพด้านภาษี Robo-advisor สามารถทำ tax-loss harvesting ซึ่งเป็นการขายสถานะที่ขาดทุนเพื่อชดเชยกำไรจากสถานะอื่นได้ tax-loss harvesting สามารถช่วยให้นักลงทุนประหยัดได้หลายร้อยหรือหลายพันยูโรต่อปี และผลประหยัดภาษีสามารถสะสมเป็นจำนวนที่มีนัยสำคัญในระยะยาว
ข้อเสียหลัก
ข้อเสียประการแรกคือการปรับแต่งที่จำกัด Robo-advisor ใช้พอร์ตการลงทุนมาตรฐานของ ETF และนักลงทุนไม่สามารถเลือกหุ้นรายตัวได้ นักลงทุนที่ต้องการลงทุนในหุ้นหรือกลุ่มอุตสาหกรรมใดโดยเฉพาะควรใช้ Broker แบบกำหนดเอง และนักลงทุนที่ต้องการการปรับแต่งอย่างเต็มรูปแบบควรใช้ Broker แบบบริการเต็มรูปแบบ
ข้อเสียประการที่สองคือการขาดคำแนะนำ Robo-advisor ไม่ได้ให้คำแนะนำแบบเฉพาะบุคคล และไม่ได้คำนึงถึงสถานการณ์ทางการเงินทั้งหมดของนักลงทุน นักลงทุนที่มีสถานการณ์ทางการเงินที่ซับซ้อนควรปรึกษาที่ปรึกษามนุษย์ และนักลงทุนที่มีพอร์ตที่เรียบง่ายสามารถใช้ robo-advisor ได้
ข้อเสียประการที่สามคือความเสี่ยงของอัลกอริทึม อัลกอริทึมเป็นกล่องดำ และนักลงทุนไม่ทราบแน่ชัดว่าพอร์ตถูกสร้างหรือปรับสมดุลอย่างไร อัลกอริทึมอาจทำผิดพลาด และอัลกอริทึมอาจไม่สามารถปรับตัวให้เข้ากับสภาวะตลาดที่เปลี่ยนแปลงได้ นักลงทุนควรเลือก robo-advisor ที่มีอัลกอริทึมที่โปร่งใส และนักลงทุนควรติดตามพอร์ตอย่างสม่ำเสมอ
ข้อเสียประการที่สี่คือความขัดแย้งทางผลประโยชน์ Robo-advisor บางรายได้รับค่าคอมมิชชั่นจาก ETF ในพอร์ต และ robo-advisor อาจถูกจูงใจให้เลือก ETF ที่มีต้นทุนสูงกว่า นักลงทุนควรตรวจสอบอัตราส่วนค่าใช้จ่าย (expense ratios) ของ ETF และนักลงทุนควรเปรียบเทียบ expense ratios เหล่านั้นกับ expense ratios ของทางเลือกที่มีต้นทุนต่ำกว่า
ใครควรใช้โรโบแอดไวเซอร์
โรโบแอดไวเซอร์เหมาะกับนักลงทุนที่มีบัญชีขนาดเล็กถึงขนาดกลาง ซึ่งต้องการพอร์ตการลงทุนที่หลากหลายและมีค่าใช้จ่ายต่ำ และไม่จำเป็นต้องได้รับคำแนะนำแบบเฉพาะบุคคล โรโบแอดไวเซอร์ยังเหมาะกับนักลงทุนที่เพิ่งเริ่มต้นทำความเข้าใจตลาด และสำหรับนักลงทุนที่ไม่มีเวลา หรือไม่ถนัดที่จะบริหารพอร์ตแบบเชิงรุก
โรโบแอดไวเซอร์ไม่เหมาะกับนักลงทุนที่ต้องการเลือกหุ้นรายตัว สำหรับนักลงทุนที่มีสถานการณ์ทางการเงินที่ซับซ้อน หรือสำหรับนักลงทุนที่ต้องการที่ปรึกษาแบบมนุษย์ นักลงทุนที่ต้องการคำแนะนำควรใช้ Broker แบบบริการเต็มรูปแบบ และนักลงทุนที่ต้องการเลือกหุ้นรายตัวควรใช้ Broker แบบกำหนดการลงทุนเอง (self-directed)
วิธีการเลือก robo-advisor
การตรวจสอบครั้งแรกคือค่าธรรมเนียมการจัดการ robo-advisor ควรเผยแพร่ค่าธรรมเนียมการจัดการ และค่าธรรมเนียมดังกล่าวควรเป็นเปอร์เซ็นต์ของสินทรัพย์ภายใต้การจัดการ นักลงทุนควรเปรียบเทียบค่าธรรมเนียมระหว่างหลายแพลตฟอร์ม และควรมองหาค่าธรรมเนียมแอบแฝง เช่น ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม หรือค่าธรรมเนียมการปิดบัญชี
การตรวจสอบครั้งที่สองคือพอร์ตการลงทุน แพลตฟอร์มควรอธิบายวิธีการสร้างพอร์ต กฎการปรับสมดุล และการเก็บเกี่ยวผลขาดทุนเพื่อภาษี นักลงทุนควรมองหาพอร์ตที่ประกอบด้วย ETF ต้นทุนต่ำ และควรหลีกเลี่ยงแพลตฟอร์มที่ใช้กองทุนที่มีต้นทุนสูง
การตรวจสอบครั้งที่สามคือการบริการลูกค้า แพลตฟอร์มควรมีบริการลูกค้าผ่านอีเมล ผ่านแชท หรือทางโทรศัพท์ นักลงทุนควรทดสอบการบริการก่อนเปิดบัญชี และควรมองหาแพลตฟอร์มที่มีชื่อเสียงด้านการสนับสนุนลูกค้าที่แข็งแกร่ง
คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับ robo-advisors
robo-advisors ปลอดภัยไหม? ใช่ เมื่อ robo-advisor ได้รับการกำกับดูแล และเมื่อแพลตฟอร์มมีการแยกเงินของลูกค้าออกจากกัน ความปลอดภัยขึ้นอยู่กับกฎระเบียบและชื่อเสียงของแพลตฟอร์ม ไม่ได้ขึ้นอยู่กับอัลกอริทึมเพียงอย่างเดียว
ฉันสามารถถอนเงินได้ตลอดเวลาไหม? ได้ โดย robo-advisor ส่วนใหญ่จะอนุญาตให้นักลงทุนถอนเงินได้ทุกเมื่อ การถอนอาจใช้เวลาสองสามวันทำการในการดำเนินการ และการถอนอาจมีผลทางภาษี
เงินลงทุนขั้นต่ำสำหรับ robo-advisor คือเท่าไร? ขั้นต่ำจะแตกต่างกันไปตามแต่ละแพลตฟอร์ม บางแพลตฟอร์มกำหนดขั้นต่ำที่ €500 หรือมากกว่า และบางแพลตฟอร์มรับบัญชีที่มีขนาดเล็กกว่า นักลงทุนควรตรวจสอบเงื่อนไขขั้นต่ำก่อนเปิดบัญชี
แหล่งข้อมูลที่เกี่ยวข้อง
เริ่มต้นจากตรงไหน
หากคุณกำลังประเมิน robo-advisors ขั้นตอนแรกที่มีประโยชน์ที่สุดคือการเปรียบเทียบ “ค่าธรรมเนียมการจัดการ” “พอร์ตการลงทุน” และ “การบริการลูกค้า” ระหว่างแพลตฟอร์ม 3 ถึง 5 แห่ง Our broker comparison แสดงรายชื่อ robo-advisors และตารางค่าธรรมเนียม ซึ่งจะช่วยให้คุณทราบว่าแพลตฟอร์มนั้นมีอะไรให้บ้างก่อนที่คุณจะเปิดบัญชี